Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Transkript
Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.
2 İçindekiler 01. 02. 04. 05. 07. 09. 10. 11. 11. 12. 14. 18. 25. Bölüm I - Genel Bilgiler Yönetim Beyanı Özet Finansal Bilgiler Vizyon, Misyon ve Hedefler DenizEmeklilik’in Tarihsel Gelişimi Kısaca Dexia Kısaca DenizBank Ana Sözleşme Değişiklikleri ve Nedenleri Sermaye ve Ortaklık Yapısı Yönetim Kurulu Başkan ve Üyeleri ile Genel Müdür ve Yardımcılarının Varsa Sahip Oldukları Paylara İlişkin Açıklama Yönetim Kurulu Başkanı’nın Mesajı Genel Müdür’ün Mesajı 2009 Yılı Faaliyetleri Araştırma Geliştirme Uygulamaları 29. 30. 31. 32. 33. 34. 35. Bölüm II - Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Yönetim Kurulu Üst Yönetim, Denetçiler ve İç Denetim Birimleri Yöneticileri Denetçilerin Görev Süreleri ve Mesleki Deneyimleri Yönetim Kurulu Üyelerinin Hesap Dönemi İçinde Yapılan Toplantılara Katılımlarına Dair Bilgiler Genel Kurul’a Sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporu İnsan Kaynakları Uygulamalarına İlişkin Bilgiler Şirket’in Dahil Olduğu Risk Grubu ile Yaptığı İşlemler 36. 37. 38. 40. 41. 101. 102. 103. 104. Bölüm III - Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Denetçi Raporu İç Denetim Faaliyetleri Hakkında Bilgiler Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Görüşü Bağımsız Denetim Raporu 31 Aralık 2009 Tarihi İtibariyle Hazırlanan Yıl Sonu Konsolide Olmayan Finansal Rapor Mali Bünyeye İlişkin Bilgiler Mali Durum, Kârlılık ve Tazminat Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirme Risk Türleri İtibariyle Uygulanan Risk Yönetimi Politikaları Rapor Dönemi Dahil Beş Yıllık Özet Finansal Bilgiler Yönetim Beyanı 1 Bu raporda yer alan finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların sigortacılık mevzuatı, muhasebe ilke ve standartları ve “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik” hükümlerine uygun olarak hazırlandığını beyan ederiz. Bölüm I Genel Bilgiler Levent Yılmaz Mali İşler Müdürü Raif Deniz Yurtseven Genel Müdür Dirk G. M. Bruneel Yönetim Kurulu Başkanı 2 Özet Finansal Bilgiler Bölüm I Genel Bilgiler Mali Sonuçlar 2009 Matematik Karşılık ve Kâr Payı Karşılığı Ödenmiş Sermaye Özsermaye 2008 % 29.419.490 24.076.221 22 14.500.000 14.500.000 - 42.448.092 24.766.647 71 Aktif Toplamı 105.049.312 62.076.782 69 Prim Üretimi 55.864.847 43.384.709 29 Teknik Bölüm Dengesi 17.024.107 9.443.399 80 Yatırım Gelirleri (Net) 4.074.949 2.455.208 66 Vergi Öncesi Kâr 20.708.804 11.716.471 77 Net Kâr 16.317.402 9.306.013 75 2009 2008 132 175 Rasyolar (%) Prim Üretimi/Özkaynaklar Prim Üretimi/Toplam Aktifler 53 70 Özsermaye/Toplam Aktifler 40 40 Özsermaye/Teknik Karşılıklar (Matematik Karşılıklar+Kâr Payı) 144 103 Hasar/Prim Üretimi 27 29 Teknik Kâr/Prim Üretimi 30 22 Vergi Öncesi Kâr/Özsermaye 49 47 Aktif Toplam (milyon TL) Özsermaye (milyon TL) %71 DenizEmeklilik’in özsermayesi 2009 yılında %71 artarak 42.448.092 TL olmuştur. Şirket’in net kârı ise %75’lik artışla 16.317.402 TL’ye ulaşmıştır. 42,4 2009 2008 %69 Prim Üretimi (milyon TL) %66 55,9 2008 Net Kâr (milyon TL) %75 2008 16,3 9,3 4,1 2009 2008 43,4 2009 62, 1 Yatırım Gelirleri (milyon TL) %29 2009 105,0 2009 2008 24,8 3 2,5 Bölüm I Genel Bilgiler 4 Vizyon, Misyon, Hedefler Bölüm I Genel Bilgiler Vizyonumuz Türkiye’deki bireysel müşteriler ve işverenler için en güvenilir ve tercih edilen emeklilik şirketi olmaktır. Misyonumuz Müşterilerimize zamanında ve istikrarlı yaptıkları katkılar ile büyüyen emeklilik kazançları üzerinden güvenilir bir emeklilik geliri sağlamak Bireysel emeklilik sektörünün gelişimine, kapsamlı, yaratıcı, yenilikçi, kişi ve kurumlara özel, kaliteli ürün ve hizmetlerin sunumu ile katkı vermektir. Bu amaca ulaşırken; Müşterilerimize yaratıcı ve kolay anlaşılır emeklilik planları sunmak, Müşterilerimize piyasadaki en mükemmel, benzersiz, kişiselleştirilmiş servisi vermek, Doğru finansal karar almalarına yardımcı olarak müşterilerimiz için artı değer yaratmak ve böylece onlar için vazgeçilmez olmak, Kanunlara, ahlaki ve profesyonel standartlara bağlılığımızı göstermek, Her müşterimize içten ve onu düşünen bir yaklaşım göstermek, Müşterilerimizin finansal çıkarlarını Şirketimizin finansal çıkarlarının önünde tutmak, Anında, güncel ve doğru bilgi vermek, Hayat sigortaları ve emeklilik planları yönetiminde sürekli gelişmeyi aramak, Her zaman müşteri beklentilerinin ötesine geçmek gayretindeyiz. Hedeflerimiz Güçlü büyüme ile hissedarlara değer yaratmak, Yüksek seviyede müşteri tatmini sağlamak, Yaratıcılığı ve gelişimi destekleyerek ilerici olmak, Yüksek teknoloji kullanımı ile verimlilik artışı ve rekabet üstünlüğü yakalamak, Çalışanının gelişimini desteklemek; motivasyon ve iş tatminini sağlamaktır. DenizEmeklilik’in vizyonu, Türkiye’deki bireysel müşteriler ve işverenler için en güvenilir ve tercih edilen emeklilik şirketi olmaktır. Şubat 1998’de hayat, sağlık ve ferdi kaza branşlarında faaliyet göstermek üzere kurulan Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş., Ocak 2010’da bireysel emeklilik ürünlerinin satışına başlamıştır. DenizEmeklilik’in Tarihsel Gelişimi 5 1998 Bölüm I Genel Bilgiler Deniz Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi (Şirket), Toprak Hayat Sigorta A.Ş. unvanıyla 2 Şubat 1998 tarihinde hayat, sağlık ve ferdi kaza branşlarında faaliyet göstermek üzere kurulmuştur. 2003 Şirket’in, 1 Mayıs 2003 tarihinde sermaye yapısında değişiklik olmuş ve hisselerinin %99,6’lık kısmının Global Yatırım Holding tarafından satın alınmasından sonra, Global Hayat Sigorta Anonim Şirketi unvanıyla faaliyetlerini sürdürmüştür. 2007 DenizBank Anonim Şirketi tarafından 30 Mart 2007 tarihinde Şirket’in %99,6 oranındaki hisselerinin Global Holding’den satın alınmasıyla birlikte DenizBank Finansal Hizmetler Grubu’na katılmıştır. Satış sürecini takiben Şirket’in unvanı 14 Ağustos 2007 tarihinde Deniz Hayat Sigorta Anonim Şirketi olarak değiştirilmiştir. 2008 T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı’nın 24 Eylül 2008 tarihinde Deniz Hayat Sigorta Anonim Şirketi’ne vermiş olduğu emeklilik şirketi kuruluş izni çerçevesinde, 24 Kasım 2008 tarihinde gerçekleştirilen olağanüstü genel kurul toplantısı ile Şirket unvanının Deniz Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi olarak değiştirilmesine karar verilmiş ve Şirket’in yeni unvanı 25 Kasım 2008 tarihinde tescil edilmiştir. 2009 DenizEmeklilik, 21 Mayıs 2009 tarihinde T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı’ndan emeklilik ruhsatı almış, Sermaye Piyasası Kurulu’nun 2 Temmuz 2009 tarih ve B.02.1.SPK.0.15.548 sayılı yazısı ile Şirket’in emeklilik yatırım fonlarına kuruluş izni verilmiştir. 18 Kasım 2009 tarihinde az sayıda şube ile bireysel emeklilik ürünleri pilot satışına başlayan DenizEmeklilik, 14 Ocak 2010 tarihi itibariyle de tüm DenizBank şubelerinden bireysel emeklilik ürünlerinin satışına başlamıştır. 6 Bölüm I Genel Bilgiler DenizEmeklilik, üyesi olduğu DenizBank Finansal Hizmetler Grubu’yla oluşturduğu sinerji, yüksek başarı ve hizmete odaklı insan kaynağı, üstün teknolojisi, farklı ürün ve servisleriyle sektöründe en iyi şirket olmayı hedeflemiştir. Kısaca Dexia Dexia Grubu, yerel kamu sektörü aktörlerine kapsamlı bankacılık ve finansal çözümler sunan Kamu Bankacılığı ve Toptan Bankacılık faaliyetlerinin yanı sıra Avrupa çapında, özellikle Belçika, Lüksemburg ve Türkiye’de Bireysel ve Ticari Bankacılık faaliyetlerine odaklanmıştır. Dexia, 31 Aralık 2009 itibariyle 35.234 çalışan ve 18,5 milyar avro özkaynağa sahip bir Avrupa bankasıdır. Dexia Grubu, yerel kamu sektörü oyuncularına kapsamlı bankacılık ve finansal çözümler sunan Kamu Bankacılığı ve Toptan Bankacılık faaliyetlerinin yanı sıra Avrupa çapında, özellikle Belçika, Lüksemburg ve Türkiye’de Bireysel ve Ticari Bankacılık faaliyetlerine odaklanmıştır. Varlık Yönetimi iş kolu, başta diğer iki iş kolundaki müşterilere yönelik olmak üzere varlık yönetimi, yatırımcı hizmetleri ve sigorta hizmetleri sunmaktadır. Müşterilere daha iyi hizmet sunabilmek ve Grubun ticari faaliyetlerini desteklemek amacıyla farklı iş kolları arasında sürekli bir etkileşim vardır. İş Kolları Kamu Bankacılığı ve Toptan Bankacılık Dexia, yerel tesislerin ve altyapıların, sağlık ve sosyal konut sektörlerinin ve sosyal ekonominin finansmanında önemli bir rol oynamaktadır. Grup, kamu kuruluşlarına ve yarı kamu niteliğindeki kuruluşlara proje uygulamalarında destek olmakta, yerel altyapıların ve hizmetlerin geliştirilmesi faaliyetlerine katılmaktadır. Dexia, tarihsel olarak faaliyet göstermekte olduğu Fransa ve Belçika piyasalarına odaklanırken İtalya’da ve İber Yarımadası’nda da faaliyette bulunmaktadır. Ayrıca, Grup Pfandbriefe piyasasına erişim sağlayan platformu vasıtasıyla Almanya’da da faaliyet göstermektedir. 7 Müşterilerine yakın olan ve faaliyetlerini tamamen müşterilerinin ihtiyaçlarına göre şekillendiren Dexia, ürün ve hizmet yelpazesini sürekli olarak geliştirmekte ve genişletmektedir. Dexia’nın hedefi uzman bir kreditör olmanın ötesine geçmek ve deneyimlerini kamu ve yarı kamu niteliğindeki kuruluşların ihtiyaçlarına en uygun çözümler geliştirmek için kullanmaktır. Perakende ve Ticari Bankacılık Dexia, 8 milyondan fazla müşteriye çok çeşitli perakende, ticari ve özel bankacılık hizmetlerinin yanında sigorta ürünleri sunmaktadır. Dexia, Belçika ve Lüksemburg’daki en büyük üç banka arasındadır. Banka, Belçika’da 4 milyon müşterisine 900’den fazla şube ile hizmet sunmaktadır. Lüksemburg, Grubun uluslararası servet yönetim merkezi olmanın yanı sıra tüm ülkeyi kapsayan bir şube ağının da merkezi konumundadır. Dexia, DenizBank vasıtasıyla Türkiye’de güçlü bir organizasyon yapısına sahiptir. Yurt çapına yayılan 450 şubesiyle tüm bankacılık hizmetlerini sunan DenizBank, Türkiye’deki özel bankalar arasında altıncı sıradadır. Bunun yanında, Dexia Slovakya’da da faaliyet göstermektedir. Dexia Grubu, faaliyet göstermekte olduğu Belçika ve Lüksemburg piyasalarındaki potansiyeli tam olarak değerlendirmek için çalışmalarını sürdürmeyi ve bir yandan da Türkiye’deki faaliyetlerini geliştirmeyi hedeflemektedir. Bölüm I Genel Bilgiler Dexia, faaliyet gösterdiği Belçika ve Lüksemburg piyasalarındaki potansiyeli tam olarak değerlendirmek için çalışmanın yanı sıra Türkiye’deki faaliyetlerini geliştirmeyi hedeflemektedir. 8 Bölüm I Genel Bilgiler Varlık Yönetimi Bu iş kolu, Dexia’nın Varlık Yönetimi, Yatırımcı Hizmetleri ve Sigorta alanlarındaki faaliyetlerini kapsamaktadır. 31 Aralık 2009 itibariyle 82,4 milyar avro tutarında aktifi yöneten Dexia Asset Management, Grubun varlık yönetimi merkezi konumundadır. Şirket’in sahip olduğu dört ana üretim merkezi (Belçika, Fransa, Lüksemburg ve Avusturya) geniş bir Avrupalı müşteri tabanına hizmet vermektedir. Yatırımcı hizmetleri faaliyetleri Dexia’nın Royal Bank of Canada ile ortak girişim şeklinde kurmuş olduğu RBC Dexia Investor Services vasıtasıyla yürütülmektedir. Bu şirket dünyanın her yerindeki kuruluşlara global düzeyde saklama, fon ve emeklilik fonu yönetimi ve hissedar hizmetleri sunmaktadır. Saklama hizmeti sunulan aktif tutarı 31 Aralık 2009 itibariyle 2.456 milyar ABD dolarıdır. Dexia’nın sigorta faaliyetleri temel olarak Belçika ve Lüksemburg piyasalarına odaklanmış durumdadır. Grup; perakende, ticari ve özel bankacılık segmentlerindeki kamu ve yarı kamu niteliğindeki kuruluşlara hayat ve hayat dışı sigorta alanlarında çok geniş bir ürün yelpazesi sunmaktadır. Bu faaliyet hem banka sigortacılığı yaklaşımıyla hem de bağlı acenteler ağı üzerinden yürütülmektedir. Kredi Notları Grubun ana kuruluşları olan Dexia Bank Belgium, Dexia Crédit Local ve Dexia Banque Internationale à Luxembourg Fitch Ratings tarafından A+, Moody’s tarafından A1 ve Standard & Poor’s tarafından A kredi notuyla derecelendirilmiştir. Dexia’nın Avrupa’daki iştiraklerinden üçü (Dexia Municipal Agency, Dexia Kommunalbank Deutschland ve Dexia Lettres de Gage Banque), AAA notuna sahip teminatlı tahvil ihraç etmektedirler. Kısaca DenizBank DenizBank Finansal Hizmetler Grubu’nda DenizBank’ın yanı sıra sekiz yerli, üç uluslararası finansal iştirak, dört yerli finansal olmayan iştirak ve Bahreyn’de bir şube bulunmaktadır. Tarım, enerji, turizm, eğitim, sağlık, spor, altyapı ve denizcilik gibi pazarlarda faaliyette bulunan DenizBank, Viyana merkezli iştiraki DenizBank AG aracılığı ile AB ülkelerinde de faaliyet göstermektedir. DenizBank, 1938 yılında, gelişmekte olan Türk denizcilik sektörüne finansman sağlamak üzere, bir devlet bankası olarak kurulmuştur. 1997 yılının başında, bir bankacılık lisansı olarak Zorlu Holding tarafından Özelleştirme İdaresi’nden satın alınmıştır. Ekim 2006’da, Avrupa’nın önde gelen finans gruplarından biri olan Dexia tarafından Zorlu Grubu’ndan satın alınan DenizBank, faaliyetlerini halen Dexia çatısı altında sürdürmektedir. Tek bir bankadan büyük bir finansal hizmetler grubuna Özelleştirilmesinin ardından, DenizBank’ın yeni kurumsal kimliği çerçevesinde personel alımı ve şube açılışlarını içeren bir “hayata dönüş” programı uygulaması başlamıştır. Beş yıllık stratejik plan çerçevesinde yürütülen bu çalışmalar sonucunda, öngörülen büyüme hedefine başarıyla ulaşılmıştır. Söz konusu büyüme süreci, TMSF’ye devrolan bazı banka şubelerinin satın alınması ve 2002 sonunda Tarişbank’ın Gruba dahil edilmesiyle desteklenmiştir. Bu dönemde DenizBank mevcut bankacılık ürün ve hizmetlerini tamamlamak üzere faktoring, finansal kiralama, yatırım ve portföy yönetimi şirketlerine ek olarak Avusturya ve Rusya’da banka satın almıştır. DenizBank, sağlam sermaye tabanından ve finansal gücünden aldığı desteğin yanı sıra sektörde yaşanan hızlı gelişmelerin de etkisiyle çok kısa bir sürede mevcut konumunu geliştirmiştir. 2003 yılında çeşitli finansal hizmetleri aynı çatı altında toplayan bir “finansal süpermarket” oluşturmak amacıyla, DenizBank Finansal Hizmetler Grubu kurulmuştur. 9 “Finansal süpermarket” anlayışıyla tüm hizmetler tek çatı altında DenizBank Finansal Hizmetler Grubu’nda DenizBank’ın yanı sıra sekiz yerli, üç uluslararası finansal iştirak, dört yerli finansal olmayan iştirak ve Bahreyn’de bir şube bulunmaktadır. DenizYatırım, EkspresYatırım, DenizYatırım Ortaklığı, DenizPortföy Yönetimi, DenizTürev, DenizLeasing, DenizFaktoring, DenizEmeklilik, Intertech, DenizKültür, Bantaş ve PUPA Grubun yerli; Eurodeniz, DenizBank AG ve CJSC Dexia Bank ise uluslararası iştirakleridir. Grubun odaklandığı başlıca segmentler perakende müşteriler, küçük ve orta ölçekli işletmeler, ihracatçılar, kamu ve proje finansmanı ile kurumsal müşterilerdir. Tarım, enerji, turizm, eğitim, sağlık, spor, altyapı ve denizcilik, Grubun faaliyetlerinde öncelikli olarak belirlediği pazarlardır. Grup, merkezi Viyana’da bulunan iştiraki DenizBank AG aracılığıyla AB ülkelerinde faaliyet göstermektedir. CJSC Dexia Bank, Rusya ile ticaret yapan mevcut müşterilere yurtdışında hizmet götürmekte ve çeşitli finansal gereksinimlerini karşılamaktadır. DenizBank Finansal Hizmetler Grubu, operasyon, mali kontrol ve muhasebe fonksiyonlarını merkezde toplayarak DenizBank şubelerini pazarlama merkezlerine dönüştürmüştür. Böylece çalışan sayısını optimum düzeyde tutarken, aynı zamanda işletme verimliliğini artırmayı başarmıştır. Bölüm I Genel Bilgiler 10 Ana Sözleşme Değişiklikleri ve Nedenleri Bölüm I Genel Bilgiler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. bünyesinde 1 Ocak 2009 - 31 Aralık 2009 tarihleri arasında meydana gelmiş herhangi bir Ana Sözleşme değişikliği bulunmamaktadır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin 31.12.2009 tarihi itibariyle 24.500.000 TL olan sermayesi, 1 Kr değerindeki 2.450.000.000 adet paydan oluşmaktadır. Sermaye ve Ortaklık Yapısı 11 Şirket’in 31.12.2009 tarihi itibariyle 24.500.000 TL olan sermayesi, 1 Kr değerindeki 2.450.000.000 adet paydan oluşmaktadır. Bölüm I Genel Bilgiler Hesap dönemi içinde ortaklık yapısında herhangi bir değişiklik olmamıştır. Sermayenin ortaklara göre dağılımı aşağıda sunulmuştur: Ortaklar Pay Tutarı (TL) Pay Adedi 24.465.942,90 2.446.594.290 24.500,00 2.450.000 Ayla Toprak 3.185,70 318.570 Yeşim Toprak 3.185,70 318.570 Sevgi Toprak Tunga 3.185,70 318.570 24.500.000,00 2.450.000.000 DenizBank A.Ş. Euro Sigorta A.Ş. Toplam Pay Oranı (%) 99,86 0,10 0,01 0,01 0,01 100,00 Yönetim Kurulu Başkan ve Üyeleri ile Genel Müdür ve Yardımcılarının Varsa Sahip Oldukları Paylara İlişkin Açıklama Sermaye içinde Şirket’in Yönetim Kurulu Başkan ve Üyeleri ile Genel Müdür ve Yardımcılarının sahip olduğu paylar bulunmamaktadır. 12 Yönetim Kurulu Başkanı’nın Mesajı Bölüm I Genel Bilgiler 2008 yılında derinleşen küresel ekonomik krizin ardından 2009 yılında hükümetler bir dizi ekonomik paket açıklasalar da belirsizlik ve güvensizlik ortamı nedeniyle gelişmiş ve gelişmekte olan ülkelerin ekonomileri daralmıştır. Türkiye ekonomisi, oluşturduğu mali disiplin ve bankacılık sektörünün direnci sayesinde, şu ana dek diğer ülkelere kıyasla küresel krizin etkilerini görece az hissetmiştir. Ne var ki, Türkiye’nin küresel bir nitelik taşıyan bu krizin bütün etkilerinin dışında kalması da mümkün olmamıştır. Son çeyrek sonuçları henüz açıklanmamış olmakla birlikte, GSMH’nın 2009 yılında tahminen %5-6 arasında küçülmesi beklenmektedir. 2010 yılında ise Türkiye ekonomisi tekrar büyümeye geçecek ve ekonomik çarklar yeniden hızlanarak dönmeye devam edecektir. Genç nüfusu ve dinamik yapısıyla yüksek büyüme potansiyeli taşıyan Türkiye için doğru atılacak adımlarla bu süreci fırsata dönüştürmek mümkündür. Küresel krizin dünya genelinde en çok etkilediği sektörlerden olan hayat sigortacılığı ve bireysel emeklilik sektörleri, Türkiye’de hızları yavaşlasa da büyüme trendlerini korumayı başarmıştır. Türk hayat sigortacılığı 2009 yılında, bir önceki yıla oranla %16 büyümeyle, 1,8 milyar TL prim üretmiştir. Türkiye’de 15 ABD doları civarında olan kişi başı hayat sigortası prim seviyesi, Türkiye’nin ekonomik gelişmişliğine paralel büyüklükte bir hayat sigortası sektörüne sahip olması düşüncesinden hareketle büyük bir potansiyeli işaret etmektedir. ABD, İngiltere gibi fonlarının önemli bir kısmını hisse ağırlıklı yatırım araçlarında değerlendiren emeklilik yatırım fonları sermaye piyasalarında yaşanan sert inişlerle önemli değer kayıplarına uğrarken, Türkiye’deki Bireysel Emeklilik Sistemi bu dönemde büyümesine yavaşlayarak da olsa devam etmiştir. Bireysel emeklilik sistemimizdeki yatırımlar genel olarak riski düşük araçlarda değerlendirilmektedir ve bireysel emeklilik fonları %23 ağırlıklı ortalama getiri sağlamıştır. Ayrıca düzenli katkı payları sayesinde emeklilik fonlarının 2009 yılındaki toplam tutarı, 2008 yılına göre %42 büyüyerek 9 milyar TL’ye ulaşmıştır. 2 milyona ulaşan katılımcı sayısıyla Bireysel Emeklilik Sistemi, gerek düzenli katkı paylarıyla büyümesi, gerekse sermaye birikimini uzun vadeli olarak yaratması açısından büyük bir potansiyeli işaret etmektedir. Sektörün üzerinde büyümeye devam edeceğiz 2009 yılında Hayat branşındaki pazar payını %2,16’dan %2,29’a, Ferdi Kaza Sigorta branşındaki pazar payını %2,05’ten %2,82’ye taşıyan Şirketimiz, 18 Kasım 2009 tarihinden itibaren sektöre örnek bir altyapı ile bireysel emeklilik sektöründe faaliyette bulunmaya başlamıştır. 2009 yılını 16,3 milyon TL net kârla kapatan Şirketimizin 2009 yılında özkaynak kârlılığı %49, aktif kârlılığı da %20 olarak gerçekleşmiştir. Şirketimiz, 2009 yılı 3. çeyrek verilerine göre hayat sigortası şirketleri arasında operasyonel kârlılıkta ikinci sıradadır. Dünya ve ülkemizin zor günleri aşarak tekrar büyümeye başlayacağı 2010 yılında, DenizEmeklilik, sektörün üzerinde bir oranda büyüyecek ve sektördeki yerini her geçen yıl daha da yukarıya taşıyacaktır. DenizEmeklilik, Hayat ve Ferdi Kaza Sigorta branşları pazar payı artışındaki başarısını bireysel emeklilik söktörüne de taşıyarak referans gösterilen bir şirket olmak hedefindedir. DenizEmeklilik, üyesi olduğu DenizBank Finansal Hizmetler Grubu ile oluşturduğu sinerji, yüksek başarı ve hizmete odaklı insan kaynağı, üstün teknolojisi, farklı ürün ve servisleriyle sektöründe en iyi şirket olmayı hedeflemiştir. Hedeflerimize doğru emin adımlarla ilerlememizde en büyük destekçimiz olan müşterilerimize, özeverili katkıları için yönetim ekibimize ve tüm çalışanlarımıza en içten teşekkürlerimi sunarım. Saygılarımla, Dirk Bruneel Yönetim Kurulu Başkanı DenizEmeklilik, ekonomik koşulların zorlu olduğu 2009 yılında da yaratıcı ve yenilikçi yapısı ve müşteri odaklı bakış açısıyla güçlü yükselişini sürdürmektedir. Prim Üretimi (milyon TL) 55,9 14 Genel Müdür’ün Mesajı Bölüm I Genel Bilgiler Değerli ortaklarımız, müşterilerimiz ve çalışanlarımız, DenizEmeklilik, 2009 yılında hayat sigortacılığındaki hızlı ve kârlı büyümesini sürdürürken, emeklilik şirketi için hazırlıklarını tamamlamış ve bireysel emeklilik pazarında faaliyete geçmiştir. Sigorta sektörü 2009 yılında, %5,6 büyüme ile 12,4 milyar TL prim üretimi gerçekleştirerek enflasyonun altında bir büyüme kaydetmiştir. Hayat-dışı sigortalar prim üretimi bir önceki seneye göre %4 artışla 10,6 milyar TL olurken, hayat sigortaları prim üretimi %16 artışla 1,8 milyar TL olmuştur. Hayat sigortalarındaki büyüme, banka kredileri ile birlikte sunulan risk bazlı hayat sigortalarındaki artıştan kaynaklanmıştır. Diğer taraftan emeklilik sektörüne baktığımızda, bireysel emeklilik sektörünün başarılı bir performansla 2009 yılı sonunda 2 milyon katılımcı ve 9 milyar TL fon büyüklüğüne ulaştığını görmekteyiz. 2009 yılında emeklilik fonları yıllık bazda %42 büyümüştür. Bireysel emeklilik fonları %23 ağırlıklı ortalama getiri oranıyla oldukça başarılı bir performans ortaya koymuştur. Krizin etkilerinin devam ettiği bir yılda sektörün büyümesini sürdürmesini önemli bir başarı olarak görüyorum. DenizEmeklilik, toplam prim üretimini %29 oranında artırarak 55,9 milyon TL’ye ulaştırmıştır. Bu sonuç şirketimizin Hayat branşındaki pazar payını %2,16’dan %2,29’a; Ferdi Kaza Sigorta branşındaki pazar payını ise %2,05’ten %2,82’ye taşımıştır. 2009 yılı sonunda toplam aktiflerimiz %69 artışla 105.049.312 TL’ye, özsermayemiz ise %71 artışla 42.448.092 TL’ye yükselmiştir. 2009 yılında Şirketimizin vergi öncesi kârı 20.708.804 TL, net kârı ise 16.317.402 TL olarak gerçekleşmiştir. Sağlam finansal temeller üzerinde duran Şirketimiz, net kârını bir önceki seneye göre %75 oranında artırmıştır. Bu başarıda DenizEmeklilik ile DenizBank arasında iyi yapılandırılmış, verimli ve etkin işbirliğinin payı çok yüksektir. Şirket, büyümesini ve kârlılığını ağırlıklı olarak risk hayat ürünlerinden sağlamıştır. Özellikle alternatif dağıtım kanallarından faydalanılarak sunulan ürünlerin satışında önemli başarılar elde edilmiştir. DenizEmeklilik, 2009 yılı Haziran ayından itibaren sunduğu işsizlik teminatlı ürünleriyle, kendi isteği dışında işini kaybeden müşterilerini işsizliğin etkilerinden korumaktadır. Şirketimiz, yılın sonuna kadar geçen kısa süre içinde, bu ürünlerde 23.000 satış adedini yakalamıştır. Kurtaran DenizEmeklilik, 2009 yılında 661 bin poliçe ile 55,9 milyon TL prim üretimi gerçekleştirerek, pazarda en yüksek büyümeyi gösteren şirketlerden biri olmuştur. Vergi Öncesi Kâr Artışı %77 Şirketimiz 2009 yılında Hayat branşındaki pazar payını %2,16’dan %2,29’a, Ferdi Kaza Sigorta branşındaki pazar payını %2,05’ten %2,82’ye taşımıştır. 16 Bölüm I Genel Bilgiler İşsizlik sigortası paketlerimiz; Kurtaran Ferdi Kaza Sigortası, Kurtaran Hayat Sigortası ve Kurtaran Kredi Kartı Sigortası ürünlerinden oluşmaktadır. Kurtaran Ferdi Kaza Sigortası ile çalışanlara istem dışı işsizlik durumunda seçtikleri pakete göre, dört ay boyunca maaş bağlıyoruz. Kurtaran Hayat Sigortası ile istem dışı işsizlik durumunda çalışanları finansal koruma altına alırken, beklenmedik durumlar için finansal güvence de sağlıyoruz. Kurtaran Kredi Kartı Sigortası ile çalışanların istem dışı işsizlik durumunda, serbest meslek sahiplerinin ise kaza veya hastalık sonucu geçici iş göremezlik durumunda, kredi kartı borcunu faiziyle birlikte altı taksitte ödüyoruz. Sigortalının yaşamını kaybetmesi halinde ya da kaza sonucu tam ve daimi malul kalması durumunda ise kart borcunu tek seferde kapatıyoruz. DenizEmeklilik olarak, dünyada iyi örnekleri olduğunu bildiğimiz postane sigortacılığına da büyük önem veriyoruz. DenizBank’ın yanı sıra Türkiye çapında 3.150 noktada faaliyette bulunan diğer dağıtım kanalımız PTT ile postane sigortacılığında büyümeyi 2009 yılında da sürdürdük. Yılsonu itibariyle PTT kanalından 9.000’in üzerinde poliçe ürettik. Postane sigortacılığındaki hızlı büyümemizi 2010 yılında da sürdürmeyi hedefliyoruz. Şirketimiz, hayat sigortası sektöründeki büyümesine devam ederken Bireysel Emeklilik branşında, ürünleri, web sitesi, internet şubesi, IVR ve iletişim merkezi ile sektöre örnek bir yapı oluşturarak 18 Kasım 2009 tarihinde faaliyette bulunmaya başlamıştır. Bireysel Emeklilik Sektöründe; bireysel müşterilerimize “Damla Plan” ve “Deniz Plan” adlı iki ürünümüzle, KOBİ’lere gruba bağlı bireysel planlar seçeneklerimizle, ticari ve kurumsal müşterilerimize ise Grup Emeklilik planlarımız ve bu planlar altında yer alan yedi adet emeklilik yatırım fonlarımızla ulaşmayı planlıyoruz. Özellikle “Deniz Plan” kapsamında yer alan ve ilk üç yıl boyunca ücretsiz verdiğimiz işsizlik teminatıyla, işsiz kalan katılımcının katkılarını altı ay boyunca ödeyerek, şirkete ve sisteme bağlılığının devam etmesini amaçlıyoruz. Katılımcının bireysel emeklilik sistemine katılımının sağlanmasının yanı sıra sisteme ve şirkete bağlılığını artırmak da orta ve uzun dönemde çok büyük önem taşımaktadır. Bu amaçla müşteri hizmetleri ve müşteri ilişkileri yönetimine özel önem vererek müşteri memnuniyetinin artırılmasını amaçlıyoruz. Müşterilerimize piyasadaki en nitelikli, yenilikçi, kişiselleştirilmiş servisi, güncel ve doğru olarak verebilmek, hayat sigortaları ve emeklilik planları yönetiminde sürekli gelişmeyi aramak ve yüksek seviyede müşteri tatmini sağlayabilmek, rekabet üstünlüğü ile mümkün olacaktır. Bunun için de yüksek teknoloji kullanımı ile sağlanacak operasyonel verimlilik esas alınmalıdır. Toplam Aktif Artışı %69 DenizEmeklilik’in 2009 yılı sonunda toplam aktifleri %69 artışla 105.049.312 TL’ye, özsermayesi ise %71 artışla 42.448.092 TL’ye yükselmiştir. 17 Bu çerçevede sürdürdüğümüz araştırma ve geliştirme faaliyetlerimizle 2009 yılında da yenilikler yarattık. Web sitemize BESMETRE adlı bir hesap makinesi koyarak katılımcıların bireysel emeklilik sistemine yaptıkları katkılarla emeklilik döneminde ulaşabilecekleri birikimi, eğlenerek öğrenebilmelerini sağladık. Diğer yandan, web sitemize altı adet EYF performans grafiği ekleyerek, katılımcıların kendilerinin yatırım danışmanlığını yapabilmelerine olanak sağlayan platformlar oluşturduk. Müşterilerimizin, Şirketimizin internet bankacılığı platformu ya da DenizBank’ın internet bankacılığı platformu olan @çıkdeniz üzerinden bireysel emeklilik planlarını takip ederek işlem yapabileceği, sektöre örnek bir internet bankacılığı platformu oluşturduk. Banka sigortacılığının en iyi uygulayıcılarından biri olan Şirketimiz, 2010 yılında da DenizBank’ın yeni müşteri segmentasyonuna uyumlu ürün ve hizmet sunumu gerçekleştirmeye ve Banka’nın giderek genişleyen dağıtım kanalı imkânlarından en etkin şekilde yararlanmaya devam edecektir. 2010 yılında müşterilerimize işsizlik teminatıyla zenginleştirilmiş iki yeni ürün sunacağız. Yüksek talep göreceğine inandığımız bu ürünler, tüketici ve konut kredisi ile birlikte satılacak ve kişinin işsiz kalması durumunda belli sürelerle devreye girecek. İşsizlik ürünlerinin yanı sıra 2010 yılında hayat sigortalarında da müşterilerimize farklı ürünler sunmayı hedeflemekteyiz. Diğer yandan, yeni faaliyete geçtiğimiz emeklilik sektöründe vereceğimiz hizmetlerle müşterilerimize, emeklilik dönemine kadar olan uzun yolculuklarında her zaman yanlarında olduğumuzu hissettirmeyi planlamaktayız. Elde ettiğimiz başarılı sonuçların doğru yolda ilerlediğimizin bir göstergesi olduğuna inanıyorum. Başarımıza katkıda bulunan hissedarlarımıza, müşterilerimize, yöneticilerimize ve çalışanlarımıza en içten teşekkürlerimi sunarım. Raif Deniz Yurtseven Genel Müdür Bölüm I Genel Bilgiler 18 Bölüm I Genel Bilgiler Bankacılık ürünleri ile sigorta ürünlerini paketleyerek müşterileri için değer yaratan çözümler sunmayı planlayan DenizEmeklilik, müşterilerine ihtiyaçlarını karşılayacak paket ürünler, farklı seçenek ve kampanyalarla ulaşarak, “en çok tercih edilen emeklilik şirketi” olmayı ve hizmette fark yaratmayı hedeflemektedir. 2009 Yılı Faaliyetleri (Personel Sayısı, Bölge Müdürlüğü, İrtibat Bürosu ve Şube Sayısı, Şirket’in Hizmet Türü ve Faaliyet Konularına İlişkin Açıklamalar ve Şirket’in Sektördeki Konumu) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş., 18 Kasım 2009 tarihi itibariyle bireysel emeklilik pilot sözleşme satışına başlamıştır. DenizEmeklilik, faaliyet başlangıç tarihinden 2009 sonuna kadar geçen yaklaşık 1,5 aylık sürede 11,8 milyon TL fon büyüklüğüne ulaşarak, emeklilik sektörüne başarılı bir giriş yapmıştır. Bölüm I Genel Bilgiler Yıllara Göre Toplam Sözleşme-Sertifika Sayısı ve Toplam Fon Tutarı 2006 Toplam Sözleşme ve Sertifika Sayısı (milyon) Toplam Fon Tutarı (milyon TL) 2007 2008 2009 1,1 1,6 1,9 2,2 2.815 4.566 6.373 9.000 * 25/12/2009 EGM verileri Sektör ve DenizEmeklilik Emeklilik Bireysel emeklilik sektörü 2009 yılında küresel mali krize rağmen istikrarlı büyümesini devam ettirmiştir. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş., 18 Kasım 2009 tarihi itibariyle bireysel emeklilik pilot sözleşme satışına başlamıştır. DenizEmeklilik, faaliyet başlangıç tarihinden 2009 sonuna kadar geçen yaklaşık 1,5 aylık sürede 11,8 milyon TL fon büyüklüğüne ulaşarak, emeklilik sektörüne başarılı bir giriş yapmıştır. Emeklilik planları kapsamında katılımcılara sunulmak üzere beş adet bireysel ve iki adet gruplara yönelik olarak toplam yedi emeklilik fonu kurulmuştur. Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından 02.07.2009 tarihinde kuruluş onayı verilen fonlar, 09.07.2009 tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından 2009129882 sayı ile tescil edilmiş ve tescile ilişkin ilanlar 14.07.2009 tarih, 7353 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi’nde yayımlanmıştır. 19 Fon payları 02.11.2009 tarihinde Sermaye Piyasası Kurulu tarafından kayda alınmıştır. Kayda almaya ilişkin SPK onaylı izahnameler İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından 05.11.2009 tarihinde tescil edilmiş ve tescile ilişkin ilanlar 10.11.2009 tarih, 7435 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi’nde yayımlanmıştır. Bunun ardından emeklilik fonları 18 Kasım 2009 tarihinde emeklilik planları içinde katılımcılara sunulmaya başlanmıştır. Fonların kayıtlı sermayeleri her biri için 2 milyar TL’dir. Şirket tarafından kuruluş aşamasında mevzuata ve içtüzüğe uygun olarak toplam 1.690.000 TL kuruluş avansı fon hesaplarına geçilmiştir. 18 Kasım 2009 itibariyle katılımcılara yapılan satımlarla eş tutarlı ve eş anlı olarak kurucu avansı cari değerler üzerinden geri alınmaya başlanmıştır. 31 Aralık 2009 itibariyle fonlardaki kurucu avansının cari değeri 1.076.639 TL’dir. Emeklilik planları kapsamında katılımcılara sunulmak üzere beş adet bireysel ve iki adet gruplara yönelik olarak toplam yedi emeklilik fonu kurulmuştur. 20 Bölüm I Genel Bilgiler DenizEmeklilik tarafından emeklilik planları kapsamında oluşturulan fonlar şu şekildedir: DenizEmeklilik Likit Fon DenizEmeklilik Hisse Fon Portföyünün en az %80’ini ters repo dahil 180 günden kısa vadeli devlet iç borçlanma senetlerine yatırmak kaydıyla fon varlıklarını borsa para piyasa işlemleri dahil para piyasası fonu tanımında yer alan vade yapısına sahip para ve sermaye piyasası araçlarında değerlendiren, içerdiği düşük riskle düzenli getiri elde etmeyi hedefleyen, portföyünün ağırlıklı ortalama vadesi en fazla 45 gün olan para piyasası fonudur. Fonun amacı, portföyünün en az %80’ini borsada işlem gören şirketlerin hisse senetlerine yatırarak sermaye kazancı elde etmektir. DenizEmeklilik Tahvil Bono Fon Fonun amacı, düşük risk içeren yerli borçlanma araçlarından faiz geliri elde etmek suretiyle reel bazda yüksek getiri sağlamaktır. DenizEmeklilik Döviz Fon Fon, portföyünün en az %80’ini Türkiye Cumhuriyeti tarafından ihraç edilmiş Eurobondlara yatırmak suretiyle yabancı para cinsinden faiz geliri elde etmeyi amaçlamaktadır. DenizEmeklilik Esnek Fon Fonun amacı, geniş portföy yelpazesiyle portföy yapısını piyasa koşullarına göre hızlı ve ani şekilde değiştirebilme avantajını da gözeterek, ağırlıklı olarak kamu borçlanma araçları ve Türk hisse senetlerine yatırım yaparak faiz ve sermaye kazancı elde etmektir. DenizEmeklilik Grup Tahvil Bono Fon Grup emeklilik planları ve sözleşmeleri kapsamında yer alan belirli kişi ya da kuruluşlara tahsis edilmesi amacıyla kurulmuş bir grup emeklilik yatırım fonudur. Fonun amacı; düşük risk içeren yerli borçlanma araçlarından faiz geliri elde etmek suretiyle reel bazda yüksek getiri sağlamaktır. DenizEmeklilik Grup Esnek Fon Grup emeklilik planları ve sözleşmeleri kapsamında yer alan belirli kişi ya da kuruluşlara tahsis edilmesi amacıyla kurulmuş bir grup emeklilik yatırım fonudur. Fonun amacı, geniş portföy yelpazesiyle piyasa koşullarına göre portföy yapısını hızlı ve ani şekilde değiştirebilme avantajını da gözeterek ağırlıklı olarak kamu borçlanma araçları ve Türk hisse senetlerine yatırım yaparak faiz ve sermaye kazancı elde etmektir. 21 DenizEmeklilik, 2009 yılında Ferdi Kaza branşındaki toplam prim üretimini %51,5 büyüterek pazar payını %2,82’ye yükseltmiştir. Hayat branşı prim üretiminde ise %22,5 oranında büyüme kaydetmiş ve pazar payını %2,29’a çıkarmıştır. Hayat ve Ferdi Kaza 2009 yılı verileri incelendiğinde sektörde yıl boyunca istikrarlı bir şekilde büyüme olduğu gözlemlenmektedir. 2009 yılında Hayat branşı, 1.822 milyon TL’lik prim üretimiyle, 2008 yılına göre toplamda %15,7 oranında artış göstermiştir. Ferdi kaza prim üretimi ise toplamda %8,4 oranında artarak 506 milyon TL’ye ulaşmıştır. Son beş yıl içindeki sektör geneli prim üretiminin branş bazında dağılımı sayfa 22’deki tabloda yer almaktadır. Banka sigortacılığı 2009 yılında da büyümesini sürdürmüştür. 2009 yılı banka kaynaklı toplam prim üretimi %12,9 oranında artarak 2.312 milyon TL’ye ulaşmıştır. Hayat sigortacılığının gelişiminde en büyük pay sahibi olan banka prim üretimi de 2008 yılına göre %18,0 artışla 1.027 milyon TL’ye yükselmiştir. Bu prim üretimini 434 milyon TL ile acenteler izlemektedir. DenizEmeklilik, 2009 yılında prim üretimini 2008 yılına göre %28,8 artırarak 43,4 milyon TL’den 55,9 milyon TL’ye yükseltmiştir. Toplam ulaşılan poliçe adedi 661.435’dir. DenizEmeklilik, 2009 yılında Ferdi Kaza branşındaki toplam prim üretimini %51,5 büyüterek pazar payını %2,82’ye yükseltmiştir. 2008 yılı verilerine göre Ferdi Kaza branşında 14. sırada yer alan DenizEmeklilik, 2009 yılı itibariyle dört basamak yükselerek kendine 10. sırada yer bulmuştur. Ferdi kaza prim üretimine sadece hayat sigortası şirketleri açısından bakıldığında ise DenizEmeklilik ikinci sırada bulunmaktadır. Hayat branşı prim üretiminde %22,5 oranında büyüme kaydedilmiş, 2008 yılı itibariyle %2,16 olan pazar payı 2009 yılında %2,29’a yükselmiştir. DenizEmeklilik, 2009 verilerine göre hayat branşında 13. sırada yer almaktadır. Hayat branşı prim üretiminin %1,0’ı birikimli hayat sigortalarından, %99,0’ı risk poliçelerinden oluşmuştur. Yıl içinde bireysel emeklilik için hazırlıklarını tamamlayıp 18 Kasım 2009’dan itibaren bireysel emeklilik pilot sözleşme satışına başlayan Şirket; Sağlık Sigortası branşında artık faaliyet göstermemektedir. Bölüm I Genel Bilgiler 22 Bölüm I Genel Bilgiler Sektörel Veriler Yıllara Göre Toplam Prim Üretimleri (milyon TL) Branş 2005 2006 Hayat 1.242 1.386 1.331 1.575 1.822 Hayat Dışı 6.574 8.282 9.600 10.199 10.614 Ferdi Kaza Toplam 2007 2008 2009 234 300 402 467 506 7.816 9.668 10.931 11.774 12.436 Hayat Branşı Kanal Bazında Prim Üretimi Merkez Banka Acente Broker %18,9 %56,4 %23,8 %0,9 23 DenizEmeklilik ile DenizBank arasında iyi yapılandırılmış, verimli ve etkin bir işbirliği bulunmaktadır. Dağıtım kanalı bazında prim üretimine bakıldığında; DenizEmeklilik’in 2009 yılı toplam prim üretiminin %98,2’si DenizBank, %0,9’u acente ve doğrudan işler, %0,9’u da PTT dağıtım kanallarından gelmiştir. DenizEmeklilik Prim Üretim Analizleri Bölüm I Genel Bilgiler DenizEmeklilik Sigorta Branş Bazında Prim Üretimi 2007 Branş Ferdi Kaza Prim Üretimi (milyon TL) 2008 Pazar Prim Üretimi Payı (%) (milyon TL) 2009 Pazar Prim Üretimi Payı (%) (milyon TL) Pazar Payı (%) Büyüme (%) 2,1 0,52 9,39 2,01 14,23 2,82 51,54 Hayat 20,8 1,56 33,99 2,16 41,63 2,29 22,48 Sağlık 0,2 0,01 (0,017) 0,01 - - - * Pazar payları ve sıralamalar TSRSB’nin web sitesinden alınmıştır (www.tsrsb.org.tr). Sigorta Branşı Bazında Prim Üretimi Hayat Branşı Kırılımı Hayat Risk Ferdi Kaza Birikim %74,9 %25,1 DenizEmeklilik Dağıtım Kanalı Bazında Prim Üretimi DenizBank %98,2 Acente %1,8 %98,6 %1,4 DenizEmeklilik, ana dağıtım kanalı DenizBank ile faaliyetlerini, tam entegre bir biçimde 2009 yılında da sürdürmüştür. 24 2009 Yılı Faaliyetleri Bölüm I Genel Bilgiler DenizEmeklilik Dağıtım Kanalı Gücü DenizBank, iş kolları ile güçlü ve sinerjik ilişkiden faydalanarak farklı müşteri segmentlerine hitap eden risk sigortaları satışı gerçekleştirmektedir. DenizBank’ta sunulan ürünler temel olarak kredi hayat sigortaları ve ihtiyari sigortalardan oluşmaktadır. Kredi hayat sigortası ürünleri DenizBank kredi müşterilerine, krediden bağımsız olarak sunulan ihtiyari sigorta ürünleri ise Banka CRM sistemi ve müşteri eğilim analizlerinden faydalanılarak tüm müşterilere sunulmaktadır. Banka’nın şube, iletişim merkezi ve gişe satış noktalarında görev yapan yaklaşık 3.500 personel, hayat sigortaları konusunda eğitimlidir. Satılan ürünler satış noktası bazında ayrıştırılmıştır. Sofistike ürünler şube müşteri temsilcileriyle, kolay anlaşılır ve kolay satılabilir ürünler ise şube gişe çalışanları ve iletişim merkezi aracılığıyla satılmaktadır. Satış yapan banka personelleri çeşitli satış yarışmaları, ödül sistemleri ve kampanyalar aracılığıyla sigorta satışı yapmaları yönünde teşvik edilmektedir. Banka dağıtım kanalına ilave olarak Denizbank İletişim Merkezi lokasyonunda görev yapan TeleSatış Ekibi, segmente edilmiş DenizBank müşterilerine dış arama yaparak telefonda ferdi kaza sigortası satışı ve yenileme aramaları yapmaktadır. PTT ile güçlü bir sinerji oluşturularak belirlenen PTT merkezlerine Bölge sorumluları ve Bölge Satış Temsilcileri aracılığıyla düzenli ziyaretler, PTT personeline yönelik toplu/lokal eğitimler yapılmıştır. Bu kapsamda 2009 yılı içinde yaklaşık 1.500 PTT personeli Şirket’in hayat sigortaları, işsizlik sigortası ve ürünleri konusunda eğitilmiştir. DenizEmeklilik, Türkiye’nin en büyük dağıtım ağına sahip kuruluşlarından biri olan PTT’de sigorta satışlarının etkinliğini gün geçtikçe artırmaktadır. 2009 Yılı DenizEmeklilik Poliçe Adetleri Ferdi Ferdi Kaza Hayat Genel Toplam Grup Toplam 196.522 1 196.523 81.852 25 81.877 278.374 26 278.400 DenizEmeklilik, bireysel müşterileri için Deniz ve Damla adında iki adet bireysel emeklilik planı, grup müşterileri için de gruba yönelik bireysel emeklilik planı hazırlamıştır. Deniz Plan kapsamında müşterilere ücretsiz olarak işsizlik sigortası hediye edilmektedir. Araştırma Geliştirme Uygulamaları 25 Müşterilerine en iyi hizmeti vererek en güvenilir ve en çok tercih edilen şirket olma misyonunu benimseyen DenizEmeklilik, 2009 yılında da yeni ürünleri ve yeni hizmetleriyle ana dağıtım kanalı DenizBank’la tam entegre şekilde faaliyetlerini sürdürmüştür. DenizBank müşterilerine, “Deniz” markası altında hayat sigortası ürün ve hizmetlerinin sunulmasına 2009 yılında da devam edilmiştir. PTT ile yapılan işbirliği güçlendirilerek, PTT şubelerinden online sigorta poliçesi kesimine devam edilmiştir. Bölüm I Genel Bilgiler DenizEmeklilik, 2009 yılında müşterilerine üç yeni işsizlik sigortası ürünü sunmuştur. Kurtaran İşsizlik Sigortası ana başlığında müşterilere sunulan ürünler şunlardır: • Kurtaran Ferdi Kaza Sigortası Kurtaran Ferdi Kaza Sigortası ile çalışanlara istem dışı işsizlik durumunda seçtikleri pakete göre, dört ay boyunca maaş bağlanmaktadır. • Kurtaran Kredi Kartı Sigortası Kurtaran Kredi Kartı Sigortası ile çalışanların istem dışı işsizlik durumunda, serbest meslek sahiplerinin ise kaza veya hastalık sonucu geçici iş göremezlik durumunda, kredi kartı borcu faiziyle birlikte altı taksitte ödenmektedir. Sigortalının yaşamını kaybetmesi halinde ya da kaza sonucu tam ve daimi malul kalması durumunda ise kart borcu tek seferde kapatılmaktadır. • Kurtaran Hayat Sigortası Kurtaran Hayat Sigortası, çalışanları istem dışı işsizlik durumunda finansal koruma altına alırken, beklenmedik durumlar için finansal güvence de sağlamaktadır. DenizEmeklilik; • DenizBank ve PTT dağıtım kanallarının gücüyle, • Banka sigortacılığındaki deneyimi ve hizmet kalitesiyle, • Kaliteli insan kaynağı ve güçlü teknolojik altyapısı ve • Dexia’nın Avrupa ve dünya genelindeki 75 yılı aşkın sigortacılık birikimiyle, sektörün başarılı şirketleri arasında yer almaktadır. Yaklaşık iki sene süresince emeklilik branşı için altyapı, ürün ve hizmet çalışmaları yapmış olan Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş., 18 Kasım 2009 tarihinde emeklilik branşında pilot satışları başlamıştır. DenizEmeklilik müşteri odaklı yaklaşımıyla, diğer şirketlerden pazar payı almayı düşünen değil, pastayı büyütmek isteyen bir şirket olarak BES sektörüne girmiştir. DenizEmeklilik, bireysel müşterileri için Deniz ve Damla adında iki adet bireysel emeklilik planı, grup müşterileri için de gruba yönelik bireysel emeklilik planı hazırlamıştır. Deniz Plan kapsamında müşterilere ücretsiz olarak işsizlik sigortası hediye edilmektedir. Şirket, bu hedefine uygun olarak müşteri hizmetleri yapılandırmasını emeklilik branşında faaliyete geçiş ile birlikte tamamlamıştır. Müşterilerine internet sitesi ve müşteri hizmetleri kanallarından operasyonel mükemmellik stratejisi ile hizmet vermeye başlayan DenizEmeklililik, yapacağı düzenli anketlerle de müşteri memnuniyetini sürekli ölçümleyerek ve sorunlara proaktif çözümler üreterek, Emeklilik branşına yeni bir soluk getirmeyi amaçlamaktadır. DenizEmeklilik ile bireysel emekliliği daha iyi tanımak isteyen müşteriler, www. denizemeklilik.com.tr adresine ulaşabilirler. 26 Bölüm I Genel Bilgiler DenizEmeklilik, müşterilerine diledikleri hizmete, diledikleri anda ve diledikleri yerden erişim olanağı sunmaktadır. Müşteriler fon karması değişiklikleri, adres değişiklikleri, ödeme seçenekleri gibi tüm değişiklikleri 444 1 369 aracılığı ile müşteri hizmetlerinden, internet şubesinden ya da DenizBank’ın internet bankacılığı platformu @ çıkdeniz’den her an yapabilirler. Müşterilere internet şubesinden ve @çıkdeniz’den katkı payları için anında ödeme yapma kolaylığı sunularak, bireysel emeklilik sisteminin en önemli avantajı olan vergi avantajından etkin bir şekilde yararlanabilmeleri için makbuzlarını internet veya sesli yanıt sistemi aracılığıyla, istedikleri bir adrese faks veya e-posta yoluyla gönderebilmeleri sağlanmaktadır. DenizEmeklilik müşterileri, internet şubesi ve @çıkdeniz aracılığıyla kendilerine yapılan tüm gönderimleri ve talep ettikleri tüm değişiklik işlemlerini takip edebilmektedir. DenizEmeklilik ile bireysel emeklilik hakkında daha fazla bilgiye www.denizemeklilik.com.tr adresinden ulaşılabilmektedir. DenizEmeklilik internet anasayfasındaki BESMETRE, müşterilere gelecek planlarını oluşturmada değişik seçenekler sunmaktadır. Müşteriler, BESMETRE’yi kullanarak, animasyonların da yardımıyla, gelecekte kendilerini ne gibi senaryoların beklediğini eğlenerek hesaplayabilmektedir. DenizEmeklilik müşterileri, emeklilik fon performansları başlığında ise; • Alternatif yatırım araçları ve fon getirileri, • Cari varlık dağılımı, • Emeklilik fonları karşılaştırması, • Fon ve performans ölçütü getiri karşılaştırması, • Fon karması getirileri, • Varlık dağılımı gelişimine dair grafik ve analizlere ulaşabilmektedir. Bankacılık ürünleri ile sigorta ürünlerini paketleyerek müşterileri için değer yaratan çözümler sunmayı planlayan DenizEmeklilik; müşterine ihtiyaçlarını karşılayacak paket ürünlerle, farklı seçenek ve kampanyalarla ulaşarak, “en çok tercih edilen emeklilik şirketi” olmak, hizmette fark yaratmak hedefindedir. 27 Bölüm I Genel Bilgiler 28 Bölüm I Genel Bilgiler Büyüyen ve gelişimini sürdüren DenizEmeklilik’in çalışan sayısı yılsonu itibariyle 120’ye çıkmıştır. İşe alım sürecinde “Uygun İşe, Uygun Çalışan” ilkesi dikkate alınarak personelin maksimum verimlilikle çalışabilmeleri hedeflenmektedir. Yönetim Kurulu Dirk G. M. Bruneel Yönetim Kurulu Başkanı 1950 yılında Diksmuide’de doğdu. 1972 yılında Belçika’da bulunan Gent Üniversitesi’ni bitirerek, 1982 yılında Vlaamse Ekonomische Hogeschool’da yüksek lisansını tamamladı. Kariyerine 1973 yılında ASLK-CGER Bankası’nda başlayan Dirk G. M. Bruneel daha sonra Bacob Bank, Artesia Bank ve Dexia Bank olmak üzere pek çok bankada başarılı çalışmalar yürüttü. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. bünyesinde 29 Nisan 2009 tarihli Yönetim Kurulu kararı ile Yönetim Kurulu Başkanı olarak atanan Dirk G. M. Bruneel, aynı zamanda Şirket’in İç Sistemlerden sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi olarak görev yapmaktadır. Gökhan Ertürk Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı 1970 yılında Babaeski’de doğdu. 1992 yılında Boğaziçi Üniversitesi Elektronik Programlama ile İş İdaresi Bölümü’nden mezun oldu. 1996 yılında aynı üniversitenin Siyaset Bilimi ve Uluslararası İlişkiler Bölümü’nü bitirdi. Kariyerine 1993 yılında THY Bilgi İşlem Merkezi’nde başladı. Sırasıyla 1996 yılında İktisat Bankası Nakit Yönetimi ve Elektronik Bankacılık Yönetmenliği, 1997 yılında Türk Ekonomi Bankası Nakit Yönetimi Müdürlüğü ve 2002 ise yılında Akbank İşletme Bankacılığı, Tarım Bankacılığı ve Nakit Yönetiminden sorumlu Bölüm Başkanlığı görevlerini üstlendi. Kasım 2006’da DenizBank İşletme ve Tarım Bankacılığı Grubu’ndan sorumlu Genel Müdür Yardımcılığı görevine atanan Ertürk, aynı zamanda Mart 2007 tarihinde atanmış olduğu Deniz Emeklik ve Hayat A.Ş. Yönetim Kurulu Üyeliği görevini sürdürmektedir. 29 Gökhan Sun Yönetim Kurulu Üyesi 1970 yılında İzmir’de doğdu. 1992 yılında Bilkent Üniversitesi Mühendislik Fakültesi Elektronik Mühendisliği Bölümü’nden mezun oldu. 2009 yılında ise Bilgi Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü Ekonomi Hukuku Yüksek Lisans Programı’nı tamamladı. İş hayatına 1992 yılında Yapı ve Kredi Bankası’nda müşteri temsilcisi olarak başlayan Sun, daha sonra Körfezbank’ta Şube Müdürü, Dışbank N.V. nezdinde Ülke Temsilcisi, Ak Emeklilik’te Kurumsal Projeler Müdürü olarak çeşitli görevlerde bulundu. 2003 yılında Bölge Müdürü olarak göreve başladığı DenizBank A.Ş.’de İşletme ve Tarım Bankacılığı Grubu Genel Müdür Yardımcısı olarak görev yapmakta olan Gökhan Sun, 06.11.2009 tarihli Yönetim Kurulu kararı ile Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Yönetim Kurulu Üyeliği görevine atanmıştır. Murat Çelik Yönetim Kurulu Üyesi 1968 yılında İzmir’de doğdu. 1992 yılında Boğaziçi Üniversitesi Bilgisayar Mühendisliği Bölümü’nden mezun oldu. 1992 yılında Bimep A.Ş.’de yönetici ortak sıfatıyla başladığı kariyerine Adana Askeri İdaresi, Intertech Bilgi İşlem ve Pazarlama A.Ş.’de çeşitli yönetici pozisyonlarında görev alarak devam etti. Şubat 2009 tarihinden bu yana DenizBank A.Ş. iştiraki olan Intertech Bilgi İşlem ve Pazarlama A.Ş.’de Genel Müdür olarak görevini yürüten Çelik, 04.09.2009 tarihinden bu yana Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. bünyesinde Yönetim Kurulu Üyesi olarak görevini sürdürmektedir. Jimmy Hendrickx Teknik, Operasyon ve IT Genel Müdür Yardımcısı, Yönetim Kurulu Üyesi 1974 yılında Belçika’da doğdu. 1998 yılında Katholieke Universiteit Leuven Uygulamalı Bilimler Fakültesi’ni, 2000 yılında da yine aynı üniversitenin Aktüerya Bilimleri Bölümü’nü bitirdi. Kariyerine 1999 yılında De Volksverzekering’de başladı; daha sonra aynı şirkette 2001 yılında Aktüerya Departmanı Hayat ve Perakende Satış Müdürlüğü görevine getirildi. 2003 yılında Dexia Insurance’de Ürün Geliştirme ve Pazarlama Müdürlüğü’ne atandı. 2005 yılında Dexia Insurance Uluslararası Departman Müdürlüğü, Dexia Life Yönetim Kurulu Üyeliği ile Aktüerlik görevlerinde bulundu. Halen Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’de Teknik, Operasyon & IT Genel Müdür Yardımcılığı görevini sürdürmekte ve aynı zamanda Mart 2007 tarihinde atanmış olduğu Yönetim Kurulu Üyeliği’ne devam etmektedir. Raif Deniz Yurtseven Genel Müdür, Yönetim Kurulu Üyesi 1965 yılında Çorlu’da doğdu. 1988 yılında Marmara Üniversitesi Ekonomi Bölümü’nü bitirdi. 1988-1990 yılları arasında aynı üniversitede işletme yüksek lisansı yaptı. Kariyerine 1990 yılında Pamukbank Menkul Değerler A.Ş.’de Uzman olarak başladı. 1995 yılında Ekinciler Menkul Değerler A.Ş.’de Pazarlama Müdürlüğü görevine getirildi. 1998 yılında Merrill Lynch’te (ABD) Vadeli İşler Piyasası alanında çalışmalarda bulundu. 2000 yılında Axa Oyak Sigorta’da Kurumsal Satış Müdürlüğü, 2002 yılında da Oyak Emeklilik Satış ve Pazarlama Yöneticiliği görevlerini yürüttü. 2004 yılında DenizBank Banka Sigortacılığı Grup Müdürlüğü görevine atandı. Halen Mart 2007 tarihinde atanmış olduğu Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Genel Müdürlüğü ve Yönetim Kurulu Üyeliği görevlerini sürdürmektedir. Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları 30 Üst Yönetim, Denetçiler ve İç Denetim Birimleri Yöneticileri Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Görev Süresi Sorumlu Olduğu Alan Öğrenim Durumu Mesleki Deneyim Raif Deniz Yurtseven 30.03.2007-Devam ediyor Genel Müdür Yüksek Lisans 19 Yıl Fatih Çelik 01.12.2007-Devam ediyor Satış ve Pazarlama Genel Müdür Yardımcısı Üniversite 13 Yıl Jimmy Hendrickx 30.03.2007-Devam ediyor Teknik, Operasyon & IT Genel Müdür Yardımcısı Yüksek Lisans 11 Yıl Aydın Çağlan 01.05.2007-Devam ediyor Banka ve PTT Satış Üniversite 10 Yıl Esat Bayram Burak Uygun 27.10.2008-Devam ediyor Teknik ve Operasyon Yüksek Lisans 10 Yıl Erkan Özbekar 04.06.2008-Devam ediyor Süreç Geliştirme Üniversite 10 Yıl Levent Yılmaz 04.01.2005-Devam ediyor Mali ve İdari İşler Üniversite 19 Yıl M. Erol Arsal 21.05.2007-Devam ediyor İletişim Merkezi Üniversite 12 Yıl Mutlu Özcan 20.04.2008-Devam ediyor Finansman ve Fon Yönetimi Üniversite 19 Yıl Dr. Özlem Şuekinci 01.06.2009-Devam ediyor İç Denetim Doktora 9 Yıl 28.11.2008-Görevden ayrıldı İç Kontrol Yüksek Lisans 13 Yıl 16.06.2008-Devam ediyor Hukuk & İç Kontrol Üniversite 6 Yıl Adı Soyadı Özge Didem Boulanger Av. Öykü Güneş İç Denetim Birimleri Yöneticileri Dr. Özlem Şuekinci İç Denetim Departmanı Yöneticisi 1977 yılında İstanbul’da doğdu. Lisans eğitimini İstanbul Üniversitesi İktisat Fakültesi’nde, yüksek lisans eğitimini Marmara Üniversitesi Bankacılık ve Sigortacılık Enstitüsü Sermaye Piyasası ve Borsa Bölümü’nde, doktora eğitimini ise İstanbul Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü İktisat Ana Bilim Dalı’nda tamamladı. Profesyonel iş yaşamına 1999 yılında başladı. Sırası ile bankacılık sektöründe, dış denetim firmalarında ve sigorta sektöründe çeşitli kademelerde görev yapmış olan Şuekinci, 2009 yılında Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. İç Denetim Departmanı yöneticiliğine atanmıştır. Denetçilerin Görev Süreleri ve Mesleki Deneyimleri Suavi Demircioğlu Denetçi 1967 yılında Edirne’de doğdu. 1990 yılında ODTÜ İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi İşletme Bölümü’nden mezun oldu. Bankacılık kariyerine Finansbank’ta başladı ve sekiz yıl süresince Mali Kontrol ve Planlama Grubu’nda çalıştı. Bu kurumda ALCO üyeliği ve Ana Bankacılık Yazılım Projesi eş liderliği görevlerinde bulundu, son olarak Grup Başkanı olarak görev yaptı. 1998 yılında Alternatif Bank’a katılarak Mali Kontrol Planlama ve Muhasebe Genel Müdür Yardımcısı unvanıyla görev yaptıktan sonra TÜSİAD Risk Yönetimi Alt Komite Üyeliği görevini sürdürdü. 2000 yılında bir yıl süreyle Osmanlı Bankası’nda Genel Müdür Yardımcılığı ve iştiraklerinde Yönetim Kurulu Üyeliği ve Genel Kurul Denetçiliği görevlerinde bulundu. Bu görevin ardından Halkbank’ta Genel Müdür Yardımcılığı ve 2002 yılında The Marmara Otelleri’nde Mali İşler Direktörlüğü görevini üstlendi. 2005 yılı Ocak ayından bu yana DenizBank’ta Mali İşler Grubu’ndan sorumlu Genel Müdür Yardımcısı olarak görevini sürdürmektedir. Aynı zamanda Mart 2007’den bu yana DenizEmeklilik Yönetim Kurulu Denetçiliği’ne devam etmektedir. Görev süresi üç yıldır. Kürşad Taçalan Denetçi 1965 yılında İzmir’de doğdu. 1987 yılında İstanbul Teknik Üniversitesi İşletme Fakültesi İşletme Mühendisliği Bölümü’nden mezun oldu. Bankacılık kariyerine Egebank’ta Mali Kontrol bölümünde analist olarak başladı. 1995 yılından itibaren Demirbank’ta Mali Kontrol ve Bütçe MIS bölümünde yönetici olarak görev aldı. 1998 yılında Körfezbank’a katılarak Mali Kontrol, Bütçe ve MIS ile Muhasebe bölümlerinden sorumlu Grup Müdürü olarak görev yaptı. 2002 yılında Bank Europa’da Mali İşlerden sorumlu Direktör göreviyle mali kontrol, bütçe ve muhasebeden sorumlu olarak çalıştı. 2005 yılı Mayıs ayından bu yana DenizBank’ta Mali İşler Grubu’nda Genel Muhasebe Grup Müdürü olarak görevini sürdürmektedir. Aynı zamanda Mart 2007’den bu yana DenizEmeklilik Yönetim Kurulu Denetçiliği’ne devam etmektedir. Görev süresi üç yıldır. 31 Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Yönetim Kurulu Üyelerinin Hesap Dönemi 32 İçinde Yapılan Toplantılara Katılımlarına Dair Bilgiler Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları 2009 yılı içinde Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Yönetim Kurulu, toplam 39 adet toplantı düzenlemiştir. Yönetim Kurulu üyelerinin söz konusu toplantılara iştirakleri aşağıdaki şekilde gerçekleşmiştir. Düzenlenen Toplantı Sayısı Toplantılara Katılım Sayısı Guido M. M. Roelandt* Yönetim Kurulu Başkanı 39 10 Marc J. M. Troch* Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı 39 11 Arif Özer İsfendiyaroğlu* Yönetim Kurulu Üyesi 39 1 Sami Barbaros Karakışla* Yönetim Kurulu Üyesi 39 15 Dirk G. M. Bruneel Yönetim Kurulu Başkanı 39 19 Gökhan Ertürk Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı 39 39 Gökhan Sun Yönetim Kurulu Üyesi 39 5 Murat Çelik Yönetim Kurulu Üyesi 39 11 Raif Deniz Yurtseven Yönetim Kurulu Üyesi-Genel Müdür 39 39 Jimmy Hendrickx Yönetim Kurulu Üyesi-Teknik, Operasyon ve IT Genel Müdür Yardımcısı 39 39 Adı Soyadı * Söz konusu üyeler yıl içinde görevlerinden istifa etmiş bulunmaktadır. Genel Kurul’a Sunulan Özet Yönetim Kurulu Raporu Sayın Ortaklarımız, Deniz Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi’nin 2009 yılına ilişkin hesapları ile faaliyet sonuçlarını Genel Kurul’un inceleme ve onaylarına sunuyoruz. DenizEmeklilik, 2009 yılında da faaliyet performansını artırarak devam ettirmiştir. Prim üretimi bir önceki yıla göre Hayat branşında %22 oranında artarak 41.631.641 TL, Ferdi Kaza branşında %52 oranında artarak 14.233.206 TL olmak üzere toplamda %29 oranında artarak 55.864.847 TL’ye ulaşmıştır. Şirketimizin pazar payı, Hayat branşında %2,16’dan %2,29’a, Ferdi Kaza branşında ise %2,05’den %2,82’ye çıkmıştır. Bir önceki yıla göre özkaynaklarımız %71 oranında büyüyerek 42.448.092 TL’ye, toplam aktiflerimiz ise %69 oranında büyüyerek 105.049.312 TL’ye yükselmiştir. Nominal sermayemiz 24.500.000 TL olup 14.500.000 TL’si ödenmiştir. Şirketimizin 2009 sonu vergi öncesi kârı bir önceki yıla göre %77 oranında artarak 20.708.804 TL olarak gerçekleşmiştir. Net kârımız, ayrılan 4.391.402 TL Kurumlar Vergisi karşılığından sonra 16.317.402 TL olarak mali tablolarımıza yansımıştır. Aralık 2008 sonu itibariyle 57 olan personel sayımız ise Aralık 2009 sonunda 120 kişiye ulaşmıştır. Bireysel Emeklilik alanında faaliyet göstermek üzere 2008 yılında Hazine Müsteşarlığı’na müracaat edilmiş ve 24.09.2008 tarihinde emeklilik şirketi kuruluş izni, 21.05.2009 tarihinde de faaliyet ruhsatı alınmıştır. Faaliyet ruhsatının alınması ile Şirketimiz Hayat branşına ilave olarak Emeklilik alanında da 18.11.2009 tarihinden itibaren üretime başlamıştır. Banka sigortacılığının en iyi uygulayıcılarından biri olan Şirketimiz, emeklilik alanındaki bu açılım ile kalıcı büyümesini devam ettirecektir. Özverili çalışmaları ile başarılarını sürdüren tüm çalışanlarımıza, bizlere her zaman moral gücü sağlayan değerli hissedarlarımıza ve güvenleri için tüm sigortalılarımıza teşekkür ederiz. Yönetim Kurulu 33 Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları 34 İnsan Kaynakları Uygulamalarına İlişkin Bilgiler Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Büyüyen ve gelişimini sürdüren DenizEmeklilik’in çalışan sayısı yılsonu itibariyle 120’ye çıkmıştır. İşe alım sürecinde “Uygun İşe, Uygun Çalışan” ilkesi dikkate alınarak personelin maksimum verimlilikle çalışabilmeleri hedeflenmektedir. geleceğin yöneticilerinin Şirket içinden yetiştirilmesine önem verilmektedir. Bu amaçla, 2009 yılı içinde personel başına ortalama 32 saat eğitim verilmiştir. Yılda iki kez, Nisan ve Ekim aylarında toplanan Terfi Komitesi, çalışanların bir üst unvana yükselmeleri ile ilgili talepleri karara bağlamaktadır. DenizBank insan kaynakları politikaları ve ilgili prosedürleri, DenizEmeklilik tarafından da uygulanmaktadır. Söz konusu politika ve ilgili prosedürler, tüm çalışanların ulaşabildiği intranet ortamı olan DenizPortal ve internet sitesinde güncel olarak yer almaktadır. DenizEmeklilik insan kaynakları politikası, aşağıda özetlenen ilkelere dayanmaktadır. • Başarının ilk şartının kişiye ve insan onuruna saygı olduğu ilkesini benimsemek, insan kaynağının ve bunun geliştirilmesinin kalıcı bir kurumun en değerli faktörü olduğuna inanmak, Çalışanların kariyer planlarına uygun olarak, kişisel ve teknik konularda Şirket içi/dışı eğitimlere ve sertifika programlarına katılımları teşvik edilerek, gelişimlerine yönelik fırsatlar sağlanmaktadır. Böylelikle Eğitim durumu Ortaokul ve dengi Lise ve ön lisans Lisans Lisansüstü ve doktora Toplam Bay Bayan Toplam 2 0 2 4 37 41 31 39 70 4 3 7 41 79 120 • Kişiler arasında hiçbir ayrım gözetmeksizin tüm çalışanlara, yeteneklerini ve becerilerini kullanabilecekleri, geliştirebilecekleri mesleki ortam ve koşulları sağlamak, • Piyasanın ve günün koşullarına uygun yeterli ücret ve diğer olanakları sunmak, • Çalışanlara görevleriyle ilgili gelişmelerini sağlayıp başarılarını artıracak eğitim ve staj imkânları yaratmak, • Karşılıklı güven, anlayış ve iletişim içinde yeni fikirlere zemin hazırlamak ve sorunlara çözüm bulmak, • Başarıyı ve mükemmelliği özendiren ve ödüllendiren bir sistem kurmak. 35 Organizasyon Şeması Bölüm II Yönetim ve Kurumsal Yönetim Uygulamaları Yönetim Kurulu İç Denetim Genel Müdür Avukat Satış ve Pazarlama GMY Pazarlama ve Stratejik Planlama Banka ve PTT Satış İç Kontrol Aktüer Mali İşler GMY İletişim Merkezi Mali İşler Finansman ve Fon Yönetimi Risk Yönetimi Teknik ve Operasyon ve IT GMY Teknik ve Operasyon Süreç Geliştirme Şirket’in Dahil Olduğu Risk Grubu ile Yaptığı İşlemler Bkz. Bağımsız Denetim Raporu’nun 12 ve 45 numaralı dipnotları 36 Denetçi Raporu Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Olağan Genel Kurul Divan Başkanlığı’na Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin 2009 yılı hesapları, kanunların verdiği yetki dahilinde tarafımızca incelenmiştir. Bu incelemeler sonucunda; 1. Şirket hesaplarının Türk Ticaret Kanunu hükümlerine göre noterden tasdikli defterlere genel kabul görmüş muhasebe prensiplerine uygun olarak kaydedildiği, 2. Kayıtların Şirketçe muhafaza edilmekte olan belgelere dayalı bulunduğu ve ilgili mevzuatlara uygun olduğu, 3. Tetkik ve tasviplerinize sunulan bilanço ve gelir tablosunun Türk Ticaret Kanunu, Vergi Kanunları, Sigortacılık Mevzuatı ve Şirket Ana Sözleşmesi hükümlerine göre hazırlanmış olduğu görülmüştür. Keyfiyeti saygılarımızla bilgilerinize sunarız. 02 Şubat 2010 Denetçi Kürşad Taçalan Denetçi Suavi Demircioğlu İç Denetim Faaliyetleri Hakkında Bilgiler 37 Şirketimizde İç Denetim faaliyetleri, yasal mevzuat, genel kabul görmüş denetim standartları ve sigorta sektöründe iç denetim faaliyetinin tabi olduğu düzenlemeler eşliğinde, Şirketimizin ve Grubumuzun gereksinimleri göz önünde bulundurulmak suretiyle yerine getirilmektedir. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 2009 yılı İç Denetim faaliyetleri, risk analizleri yapılarak hazırlanmış olan denetim planı çerçevesinde yürütülmüştür. Bu kapsamda Şirketimizin çeşitli birimlerinde ve işlemlerinde gerçekleştirilen denetim sonuçları Yönetim Kurulu’na raporlanmıştır. Denetim sonuçları esas alınarak oluşturulan öneriler, denetlenen birimlerin yöneticileriyle paylaşılmış, süreç iyileştirmeye ilişkin önerilerle ilgili olarak düzeltici önlemler alınması konusunda birim yöneticileriyle koordinasyon içinde çalışmalar yürütülmüştür. 2009 yılı içinde Şirketimizde İç Denetim departmanı ile birlikte, Risk Yönetimi ve İç Kontrol mekanizmalarından oluşan İç Sistemler organizasyonu güçlendirilmiştir. Söz konusu birimler, Şirketimiz bünyesindeki faaliyetlerini, operasyonel riski kabul edilebilir seviyede tutmak, Şirketimiz kaynaklarının etkin ve verimli kullanımını gözetmek, finansal bilgilerin doğruluğunu test etmek, yasalara, kurallara uygun faaliyet yapılmasını gözetmek amacıyla sürdürmüşlerdir. Şirketimizde Uyum faaliyetleri yasal mevzuata paralel olarak yürütülmektedir. Uyum faaliyetleri esnasında Dexia uyum uygulamalarından da yararlanılmaktadır. Yasal uyum faaliyetleri kapsamında mevzuat değişiklikleri ve kabul edilen yeni yasal düzenlemelerin organizasyon ile paylaşımı, değişim ve yenilikler konusunda yasalara uyumu sağlamak amacıyla özellikle ilgili birimlerin haberdar edilmesi faaliyetleri yürütülmektedir. Suç Gelirlerinin Aklanması ve Terörün Finansmanının Önlenmesi kapsamında; kara paranın aklanması ve terörün finansmanının önlenmesi, gerektiğinde kamu otoritelerinin şüpheli işlemlerle ilgili bilgilendirilmesi faaliyetleri yürütülmektedir. 38 Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Görüşü Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler YILLIK FAALİYET RAPORU Uygunluk Görüşü Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Genel Kurulu’na; Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla hazırlanan yıllık faaliyet raporunda yer alan finansal bilgilerin ilgili hesap dönemi sonu itibarıyla düzenlenen bağımsız denetim raporu ile uyumluluğunu ve doğruluğunu denetlemiş bulunuyoruz. Rapor konusu yıllık faaliyet raporu Şirket yönetiminin sorumluluğundadır. Bağımsız denetimi yapan kuruluş olarak üzerimize düşen sorumluluk, yıllık faaliyet raporunda yer alan finansal bilgilerin bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar ve açıklayıcı notlar ile uyumuna ilişkin olarak denetlenen yıllık faaliyet raporu üzerinde görüş bildirmektir. Denetim, 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu uyarınca yürürlüğe konulan yıllık faaliyet raporu hazırlanmasına ve yayımlanmasına ilişkin usul ve esaslar ile bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu düzenlemeler, yıllık faaliyet raporunda önemli bir hatanın olup olmadığı konusunda makul güvence sağlamak üzere planlanmasını ve yürütülmesini gerektirmektedir. Gerçekleştirilen denetimin, görüşümüzün oluşturulmasına makul ve yeterli bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz. Görüşümüze göre, ilişikteki yıllık faaliyet raporunda yer alan finansal bilgiler, bütün önemli taraflarıyla, Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu gereğince yürürlükte bulunan düzenlemelerde belirlenen usul ve esaslara uygun olarak şirketin finansal durumuna ilişkin bilgileri doğru bir biçimde yansıtmakta ve özet yönetim kurulu raporu ile tarafımızca verilen bağımsız denetçi görüşünü içermekte olup, bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar ve açıklayıcı notlarda verilen bilgiler ile uyumludur. DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU Hasan Kılıç Sorumlu Ortak Başdenetçi, SMMM İstanbul, 1 Mart 2010 DENİZ EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. 31 ARALIK 2009 TARİHİ İTİBARIYLA HAZIRLANAN T.C. BAŞBAKANLIK HAZİNE MÜSTEŞARLIĞI FİNANSAL TABLOLAR İÇİN HAZIRLANAN BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU VE FİNANSAL TABLOLAR DENİZ EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Yönetim Kurulu’na, 1. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla hazırlanan ve ekte yer alan bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait gelir tablosunu, özsermaye değişim tablosunu ve nakit akış tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz. Finansal Tablolarla İlgili Olarak Şirket Yönetiminin Sorumluluğu: 2. Şirket yönetimi finansal tabloların sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç sistemlerin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini ve uygulanmasını içermektedir. Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu: 3.Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu düzenlemeler, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir. Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, Şirket’in iç sistemleri göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç sistemlerin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Şirket yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç sistemler arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Şirket yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir. Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz. Görüş: 4. Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin 31 Aralık 2009 tarihi itibariyla finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akışlarını, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartları (bkz. 2 no’lu dipnot) çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır. İstanbul, 24 Şubat 2010 DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU Hasan Kılıç Sorumlu Ortak Başdenetçi DENİZ EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. 31 ARALIK 2009 TARİHİ İTİBARİYLE HAZIRLANAN YIL SONU KONSOLİDE OLMAYAN FİNANSAL RAPORU T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı tarafından düzenlenen mevzuata göre hazırlanan yıl sonu konsolide olmayan finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik” hükümlerine ve Şirketimiz muhasebe kayıtlarına uygun olduğunu beyan ederiz. İstanbul, 24 Şubat 2010 Raif Deniz YURTSEVEN Genel Müdür Levent YILMAZ Mali İşler Müdürü Suavi DEMİRCİOĞLU Yasal Denetçi Kürşad TAÇALAN ERŞEN Yasal Denetçi Belkıs Sema Aktüer Sicil No:20 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 42 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Ayrıntılı Bilanço II. BÖLÜM BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU, FİNANSAL TABLOLAR VE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR TL VARLIKLAR I-CARİ VARLIKLAR A-Nakit Ve Nakit Benzeri Varlıklar 1-Kasa 2-Alınan Çekler 3-Bankalar 4-Verilen Çekler Ve Ödeme Emirleri (-) 5-Diğer Nakit Ve Nakit Benzeri Varlıklar B-Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar 1-Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 2-Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar 3-Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 4-Krediler 5-Krediler Karşılığı (-) 6-Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar 7-Şirket Hissesi 8-Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı (-) C-Esas Faaliyetlerden Alacaklar 1-Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 2-Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-) 3-Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar 4-Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-) 5-Sigorta Ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar 6-Sigortalılara Krediler (İkrazlar) 7-Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı (-) 8-Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar 9-Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 10-Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-) D-İlişkili Taraflardan Alacaklar 1-Ortaklardan Alacaklar 2-İştiraklerden Alacaklar 3-Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar 4-Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar 5-Personelden Alacaklar 6-Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar 7-İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu (-) 8-İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar 9-İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-) E-Diğer Alacaklar 1-Finansal Kiralama Alacakları 2-Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri (-) 3-Verilen Depozito ve Teminatlar 4-Diğer Çeşitli Alacaklar 5-Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu(-) 6-Şüpheli Diğer Alacaklar 7-Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı (-) F-Gelecek Aylara Ait Giderler Ve Gelir Tahakkukları 1-Gelecek Aylara Ait Giderler 2-Tahakkuk Etmiş Faiz Ve Kira Gelirleri 3-Gelir Tahakkukları G-Diğer Cari Varlıklar 1-Gelecek Aylar İhtiyacı Stoklar 2-Peşin Ödenen Vergiler Ve Fonlar 3-Ertelenmiş Vergi Varlıkları 4-İş Avansları 5-Personele Verilen Avanslar 6-Sayım Ve Tesellüm Noksanları 7-Diğer Çeşitli Cari Varlıklar 8-Diğer Cari Varlıklar Karşılığı (-) I-Cari Varlıklar Toplamı Dipnot 14 11 12 12 12 Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem (31/12/2009) 41.180.970 399 40.798.898 381.673 42.189.327 35.079.135 644.602 6.465.590 15.138.185 3.319.271 (99.661) 21.989 11.896.586 38.815 (38.815) 2.947 2.947 4.932.816 4.932.816 103.444.245 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2008) 30.945.308 491 30.490.633 454.184 25.394.088 19.726.453 656.997 5.010.638 1.616.101 1.506.789 109.312 42.936 (42.936) 624 624 5.247 5.247 2.889.086 2.889.086 60.850.454 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Ayrıntılı Bilanço 43 TL VARLIKLAR II-CARİ OLMAYAN VARLIKLAR A-Esas Faaliyetlerden Alacaklar 1-Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 2-Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-) 3-Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar 4-Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-) 5-Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar 6-Sigortalılara Krediler (İkrazlar) 7-Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı (-) 8-Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar 9-Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 10-Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-) B-İlişkili Taraflardan Alacaklar 1-Ortaklardan Alacaklar 2-İştiraklerden Alacaklar 3-Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar 4-Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar 5-Personelden Alacaklar 6-Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar 7-İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu (-) 8-İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar 9-İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-) C-Diğer Alacaklar 1-Finansal Kiralama Alacakları 2-Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri (-) 3-Verilen Depozito ve Teminatlar 4-Diğer Çeşitli Alacaklar 5-Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu(-) 6-Şüpheli Diğer Alacaklar 7-Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı (-) D-Finansal Varlıklar 1-Bağlı Menkul Kıymetler 2-İştirakler 3-İştirakler Sermaye Taahhütleri (-) 4-Bağlı Ortaklıklar 5-Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhütleri (-) 6-Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler 7-Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler Sermaye Taahhütleri (-) 8-Finansal Varlıklar Ve Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar 9-Diğer Finansal Varlıklar 10-Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı (-) E-Maddi Varlıklar 1-Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 2-Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Değer Düşüklüğü Karşılığı (-) 3-Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller 4-Makine Ve Teçhizatlar 5-Demirbaş Ve Tesisatlar 6-Motorlu Taşıtlar 7-Diğer Maddi Varlıklar (Özel Maliyet Bedelleri Dahil) 8-Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar 9-Birikmiş Amortismanlar (-) 10-Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar (Yapılmakta Olan Yatırımlar Dahil) F-Maddi Olmayan Varlıklar 1-Haklar 2-Şerefiye 3-Faaliyet Öncesi Döneme Ait Giderler 4-Araştırma Ve Geliştirme Giderleri 5-Diğer Maddi Olmayan Varlıklar 6-Birikmiş İtfalar (Amortismanlar) (-) 7-Maddi Olmayan Varlıklara İlişkin Avanslar G-Gelecek Yıllara Ait Giderler Ve Gelir Tahakkukları 1-Gelecek Yıllara Ait Giderler 2-Gelir Tahakkukları 3-Gelecek Yıllara Ait Diğer Giderler Ve Gelir Tahakkukları H-Diğer Cari Olmayan Varlıklar 1-Efektif Yabancı Para Hesapları 2-Döviz Hesapları 3-Gelecek Yıllar İhtiyacı Stoklar 4-Peşin Ödenen Vergiler Ve Fonlar 5-Ertelenmiş Vergi Varlıkları 6-Diğer Çeşitli Cari Olmayan Varlıklar 7-Diğer Cari Olmayan Varlıklar Amortismanı (-) 8-Diğer Cari Olmayan Varlıklar Karşılığı (-) II-Cari Olmayan Varlıklar Toplamı Varlıklar Toplamı (I+II) Dipnot 6 8 Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem (31/12/2009) 5.270 5.270 344.922 581.057 125.086 207.215 (568.436) 1.187.503 2.247.487 (1.059.984) Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2008) 5.293 5.293 423.214 96.953 451.909 23.484 96.692 207.215 (453.039) 640.564 1.215.542 (574.978) 67.372 67.372 1.605.067 105.049.312 157.257 157.257 1.226.328 62.076.782 21 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 44 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Ayrıntılı Bilanço TL YÜKÜMLÜLÜKLER III-KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER A-Finansal Borçlar 1-Kredi Kuruluşlarına Borçlar 2-Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar 3-Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri (-) 4-Uzun Vadeli Kredilerin Ana Para Taksitleri Ve Faizleri 5-Çıkarılmış Tahviller(Bonolar) Anapara, Taksit ve Faizleri 6-Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar 7-Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı (-) 8-Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) B-Esas Faaliyetlerden Borçlar 1-Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar 2-Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar 3-Sigorta Ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar 4-Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar 5-Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar 6-Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu (-) C-İlişkili Taraflara Borçlar 1-Ortaklara Borçlar 2-İştiraklere Borçlar 3-Bağlı Ortaklıklara Borçlar 4-Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar 5-Personele Borçlar 6-Diğer İlişkili Taraflara Borçlar D-Diğer Borçlar 1-Alınan Depozito ve Teminatlar 2-Diğer Çeşitli Borçlar 3-Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (-) E-Sigortacılık Teknik Karşılıkları 1-Kazanılmamış Primler Karşılığı-Net 2-Devam Eden Riskler Karşılığı-Net 3-Hayat Matematik Karşılığı-Net 4-Muallak Hasar Ve Tazminat Karşılığı-Net 5-İkramiye Ve İndirimler Karşılığı-Net 6-Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık-Net 7-Diğer Teknik Karşılıklar-Net F-Ödenecek Vergi Ve Benzeri Diğer Yükümlülükler İle Karşılıkları 1-Ödenecek Vergi Ve Fonlar 2-Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri 3-Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş Veya Taksitlendirilmiş Vergi Ve Diğer Yükümlülükler 4-Ödenecek Diğer Vergi Ve Benzeri Yükümlülükler 5-Dönem Kârı Vergi Ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 6-Dönem Kârının Peşin Ödenen Vergi Ve Diğer Yükümlülükleri (-) 7-Diğer Vergi Ve Benzeri Yükümlülük Karşılıkları G-Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar 1-Kıdem Tazminatı Karşılığı 2-Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı 3-Maliyet Giderleri Karşılığı H-Gelecek Aylara Ait Gelirler Ve Gider Tahakkukları 1-Gelecek Aylara Ait Gelirler 2-Gider Tahakkukları 3-Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler Ve Gider Tahakkukları I-Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 1-Ertelenmiş Vergi Yükümlüğü 2-Sayım Ve Tesellüm Fazlalıkları 3-Diğer Çeşitli Kısa Vadeli Yükümlülükler III-Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı Dipnot 20, 43 19 19 19 17.2 4.1 2.1 35 35 23 19, 23 Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem (31/12/2009) 11.205 11.588 (383) 11.989.425 23.200 11.966.225 2.047 2.047 335.584 335.584 20.923.579 15.224.516 2.424.373 2.964.356 310.334 969.005 111.255 80.177 4.391.402 (3.613.829) 830.896 830.896 526.738 526.738 100 100 35.588.579 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2008) 127.870 134.688 (6.818) 15.197 15.197 907 907 133.975 133.975 11.174.292 9.619.472 1.554.820 754.329 149.685 38.863 2.410.458 (1.844.677) 227.054 227.054 769.304 769.304 13.202.928 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Ayrıntılı Bilanço 45 TL YÜKÜMLÜLÜKLER IV-UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER A-Finansal Borçlar 1-Kredi Kuruluşlarına Borçlar 2-Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar 3-Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri (-) 4-Çıkarılmış Tahviller 5-Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar 6-Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı (-) 7-Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) B-Esas Faaliyetlerden Borçlar 1-Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar 2-Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar 3-Sigorta Ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar 4-Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar 5-Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar 6-Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu (-) C-İlişkili Taraflara Borçlar 1-Ortaklara Borçlar 2-İştiraklere Borçlar 3-Bağlı Ortaklıklara Borçlar 4-Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar 5-Personele Borçlar 6-Diğer İlişkili Taraflara Borçlar D-Diğer Borçlar 1-Alınan Depozito Ve Teminatlar 2-Diğer Çeşitli Borçlar 3-Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu E-Sigortacılık Teknik Karşılıkları 1-Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net 2-Devam Eden Riskler Karşılığı-Net 3-Hayat Matematik Karşılığı-Net 4-Muallak Hasar Ve Tazminat Karşılığı-Net 5-İkramiye Ve İndirimler Karşılığı-Net 6-Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık-Net 7-Diğer Teknik Karşılıklar-Net F-Diğer Yükümlülükler Ve Karşılıkları 1-Ödenecek Diğer Yükümlülükler 2-Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş Veya Taksitlendirilmiş Vergi Ve Diğer Yükümlülükler 3-Diğer Borç Ve Gider Karşılıkları G-Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar 1-Kıdem Tazminatı Karşılığı 2-Sosyal yardım sandığı Varlık Açıkları Karşılığı H-Gelecek Yıllara Ait Gelirler Ve Gider Tahakkukları 1-Gelecek Yıllara Ait Gelirler 2-Gider Tahakkukları 3-Gelecek Yıllara Ait Diğer Gelirler Ve Gider Tahakkukları I-Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler 1-Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 2-Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler IV-Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı Dipnot 20, 43 17.2. 17.2. Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem (31/12/2009) 26.995.117 26.995.117 - Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2008) 11.005 11.390 (385) 24.076.221 24.076.221 - - - 17.524 17.524 27.012.641 19.981 19.981 24.107.207 22 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 46 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Ayrıntılı Bilanço TL ÖZSERMAYE V-ÖZSERMAYE A-Ödenmiş Sermaye 1-(Nominal) Sermaye 2-Ödenmemiş Sermaye (-) 3-Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları 4-Sermaye Düzeltmesi Olumsuz Farkları (-) B-Sermaye Yedekleri 1-Hisse Senedi İhraç Primleri 2-Hisse Senedi İptal Kârları 3-Sermayeye Eklenecek Satış Kârları 4-Yabancı Para Çevirim Farkları 5-Diğer Sermaye Yedekleri C-Kâr Yedekleri 1-Yasal Yedekler 2-Statü Yedekleri 3-Olağanüstü Yedekler 4-Özel Fonlar (Yedekler) 5-Finansal Varlıkların Değerlemesi 6-Diğer Kâr Yedekleri D-Geçmiş Yıllar Kârları 1-Geçmiş Yıllar Kârları E-Geçmiş Yıllar Zararları (-) 1-Geçmiş Yıllar Zararları F-Dönem Net Kârı 1-Dönem Net Kârı 2-Dönem Net Zararı (-) Özsermaye Toplamı Yükümlülükler ve Özsermaye Toplamı (III+IV+V) Dipnot 15 15 16, 27 Bağımsız Denetimden Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2009) (31/12/2008) 21.539.838 21.539.838 24.500.000 24.500.000 (10.000.000) (10.000.000) 7.039.838 7.039.838 2.678.174 1.213.464 690.560 589.893 486.260 486.260 1.501.354 137.311 10.502.512 1.297.166 10.502.512 1.297.166 (8.589.834) (8.589.834) (8.589.834) (8.589.834) 16.317.402 9.306.013 16.317.402 9.306.013 42.448.092 24.766.647 105.049.312 62.076.782 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Ayrıntılı Gelir Tablosu 47 I-TEKNİK BÖLÜM A-Hayat Dışı Teknik Gelir 1-Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1-Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1.1-Brüt Yazılan Primler (+) 1.1.2-Reasüröre Devredilen Primler (-) 1.2-Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-) 1.2.1-Kazanılmamış Primler Karşılığı (-) 1.2.2-Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı (+) 1.3-Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-) 1.3.1-Devam Eden Riskler Karşılığı (-) 1.3.2-Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı (+) 2-Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri 3-Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 3.1-Brüt Diğer Teknik Gelirler (+) 3.2-Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı (-) B-Hayat Dışı Teknik Gider(-) 1-Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1-Ödenen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1.1-Brüt Ödenen Hasarlar (-) 1.1.2-Ödenen Hasarlarda Reasürör Payı (+) 1.2-Muallak Hasarlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 1.2.1-Muallak Hasarlar Karşılığı (-) 1.2.2-Muallak Hasarlar Karşılığında Reasürör Payı (+) 2-İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 2.1-İkramiye ve İndirimler Karşılığı (-) 2.2-İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı (+) 3-Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 4-Faaliyet Giderleri (-) C-Teknik Bölüm Dengesi-Hayat Dışı (A-B) D-Hayat Teknik Gelir 1-Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1-Yazılan Primler (Reasürör payı Düşülmüş Olarak) 1.1.1-Brüt Yazılan Primler (+) 1.1.2-Reasüröre Devredilen Primler (-) 1.2-Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-) 1.2.1-Kazanılmamış Primler Karşılığı (-) 1.2.2-Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı (+) 1.3-Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-) 1.3.1-Devam Eden Riskler Karşılığı (-) 1.3.2-Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı (+) 2-Hayat Branşı Yatırım Geliri 3-Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Kârlar 4-Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) E-Hayat Teknik Gider 1-Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1-Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 1.1.1-Brüt Ödenen Tazminatlar (-) 1.1.2-Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı (+) 1.2-Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 1.2.1-Muallak Tazminatlar Karşılığı (-) 1.2.2-Muallak Hasarlar Karşılığında Reasürör Payı (+) 2-İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 2.1-İkramiye ve İndirimler Karşılığı (-) 2.2-İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı (+) 3-Hayat Matematik Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-) 3.1-Hayat Matematik Karşılığı (-) 3.2-Hayat Matematik Karşılığında Reasürör Payı (+) 4-Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-) 4.1-Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklar(-) 4.2-Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklarda Reasürör Payı (+) 5-Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 6-Faaliyet Giderleri (-) 7-Yatırım Giderler (-) 8-Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Zararlar (-) 9-Teknik Olmayan Bölüme Aktarılan Yatırım Gelirleri (-) F-Teknik Bölüm Dengesi-Hayat (D - E) G-Emeklilik Teknik Gelir 1-Fon İşletim Gelirleri 2-Yönetim Gideri Kesintisi 3-Giriş Aidatı Gelirleri 4-Ara Verme Halinde Yönetim Gideri Kesintisi 5-Özel Hizmet Gideri Kesintisi 6-Sermaye Tahsis Avansı Değer Artış Gelirleri 7-Diğer Teknik Gelirler H-Emeklilik Teknik Gideri 1-Fon İşletim Giderleri (-) 2-Sermaye Tahsis Avansları Değer Azalış Giderleri(-) 3-Faaliyet Giderleri (-) 4-Diğer Teknik Giderler (-) I-Teknik Bölüm Dengesi-Emeklilik (G - H) Dipnot 24 25 10.2 4.1 10.2 32 24 25 10.2 4.1 10.2 Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem 01/01/2009-31/12/2009 9.534.853 8.744.683 11.206.239 14.233.206 (3.026.967) (2.461.556) (2.151.170) (310.386) 787.075 3.095 3.095 (4.931.387) (2.127.837) (1.535.086) (2.454.580) 919.494 (592.751) (1.251.410) 658.659 (2.803.550) 4.603.466 41.414.800 36.279.983 39.423.471 41.631.641 (2.208.170) (3.143.488) (3.294.387) 150.899 5.130.456 4.361 (25.916.182) (10.830.386) (10.013.601) (10.364.862) 351.261 (816.785) (753.342) (63.443) (5.114.038) (5.111.326) (2.712) TL Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 01/01/2008-31/12/2008 3.922.271 3.521.767 5.516.351 9.392.348 (3.875.997) (1.994.584) (3.477.508) 1.482.924 392.570 7.934 7.934 (1.644.521) (740.502) (428.126) (803.010) 374.884 (312.376) (610.999) 298.623 (904.019) 2.277.750 31.136.310 27.093.947 31.935.607 33.992.361 (2.056.754) (4.841.660) (5.026.360) 184.700 4.021.163 21.200 (23.970.661) (10.652.213) (9.763.814) (9.988.398) 224.584 (888.399) (1.066.747) 178.348 (5.749.195) (5.883.266) 134.071 (310.334) (9.661.424) 15.498.618 40.783 21.766 526 10.440 8.051 (3.118.760) (4.353) (2.884.755) (229.652) (3.077.977) (7.569.253) 7.165.649 - 32 32 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 48 Ayrıntılı Gelir Tablosu Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler II-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM C-Teknik Bölüm Dengesi-Hayat Dışı F-Teknik Bölüm Dengesi-Hayat I-Teknik Bölüm Dengesi-Emeklilik J-Genel Teknik Bölüm Dengesi (C+F+I) K-Yatırım Gelirleri 1-Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 2-Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Kârlar 3-Finansal Yatırımların Değerlemesi 4-Kambiyo Kârları 5-İştiraklerden Gelirler 6-Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler 7-Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 8-Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 9-Diğer Yatırımlar 10-Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri L-Yatırım Giderleri (-) 1-Yatırım Yönetim Giderleri - Faiz Dahil (-) 2-Yatırımlar Değer Azalışları (-) 3-Yatırımların Nakte Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar (-) 4-Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri (-) 5-Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar (-) 6-Kambiyo Zararları (-) 7-Amortisman Giderleri (-) 8-Diğer Yatırım Giderleri (-) M-Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve Kârlar ile Gider ve Zararlar (+/-) 1-Karşılıklar Hesabı (+/-) 2-Reeskont Hesabı (+/-) 3-Özellikli Sigortalar Hesabı (+/-) 4-Enflasyon Düzeltmesi Hesabı (+/-) 5-Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı (+/-) 6-Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri (-) 7-Diğer Gelir ve Kârlar 8-Diğer Gider ve Zararlar (-) 9-Önceki Yıl Gelir ve Kârları 10-Önceki Yıl Gider ve Zararları(-) N-Dönem Net Kârı veya Zararı 1-Dönem Kârı Ve Zararı 2-Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları(-) 3-Dönem Net Kâr veya Zararı 4-Enflasyon Düzeltme Hesabı Dipnot 26 26 26 36 36 6, 8 34 21, 35 35 35 Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem 01/01/2009-31/12/2009 4.603.466 15.498.618 (3.077.977) 17.024.107 5.590.115 3.240.878 3.401.375 (1.143.093) 90.955 (1.515.166) (787.075) (106.044) (614.957) (7.090) TL Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 01/01/2008-31/12/2008 2.277.750 7.165.649 9.443.399 3.481.162 1.572.819 235.643 1.450.567 222.133 (1.025.954) (16.362) (392.570) (245.599) (359.639) (11.784) (390.252) (696.924) (29.774) 308.433 37.539 (9.526) 16.317.402 20.708.804 (4.391.402) - (182.136) (245.310) (23.800) 69.231 1.542 (12.424) 30.610 (1.985) 9.306.013 11.716.471 (2.410.458) - Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. CARİ DÖNEM I-Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31/12/2008) A-Sermaye artırımı (A1 + A2) 1-Nakit 2-İç kaynaklardan B-İşletmenin aldığı kendi hisse senetleri C-Gelir tablosunda yer almayan kazanç ve kayıplar D-Varlıklarda değer artışı E-Yabancı para çevrim farkları F-Diğer kazanç ve kayıplar G-Enflasyon düzeltme farkları H-Dönem net kârı (veya zararı) I-Dağıtılan temettü J-Yedeklere transfer II-Dönem Sonu Bakiyesi (31/12/2009) (I+ A+B+C+D+E+F+G+H+I+J) - Sermaye 14.500.000 14.500.000 1.501.354 Varlıklarda Değer Artışı 137.311 1.364.043 7.039.838 - Yabancı Para Çevrim Farkları 690.560 - Yasal Statü Yedekler Yedekleri 589.893 100.667 - Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. İşletmenin kendi hisse senetleri (-) - Öz sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları 7.039.838 486.260 - Diğer Yedekler ve dağıtılmamış kârlar 486.260 - 16.317.402 16.317.402 - Net Dönem Kârı (veya zararı) - 1.912.678 Geçmiş Yıllar Kârları/ (Zararları) 2.013.345 (100.667) 42.448.092 Toplam 24.766.647 1.364.043 16.317.402 - TL Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Özsermaye Değişim Tablosu (Bağımsız Denetimden Geçmiş) 49 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler ÖNCEKİ DÖNEM I-Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31/12/2007) II-Muhasebe politikasında değişiklikler III-Yeni Bakiye (I + II) (01/01/2008) A-Sermaye artırımı (A1 + A2) 1-Nakit 2-İç kaynaklardan B-İşletmenin aldığı kendi hisse senetleri C-Gelir tablosunda yer almayan kazanç ve kayıplar D-Varlıklarda değer artışı E-Yabancı para çevrim farkları F-Diğer kazanç ve kayıplar G-Enflasyon düzeltme farkları H-Dönem net kârı (veya zararı) I-Dağıtılan temettü J-Yedeklere transfer IV-Dönem Sonu Bakiyesi (31/12/2008) (III+ A+B+C+D+E+F+G+H+I+J) - Sermaye 4.500.000 4.500.000 10.000.000 10.000.000 14.500.000 137.311 Varlıklarda Değer Artışı 10.042 10.042 127.269 7.039.838 - Yabancı Para Çevrim Farkları 589.893 - Yasal Statü Yedekler Yedekleri 589.893 589.893 - Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. İşletmenin kendi hisse senetleri (-) 486.260 - Diğer Yedekler ve dağıtılmamış kârlar 486.260 486.260 - 9.306.013 9.306.013 - Net Dönem Kârı (veya zararı) - (7.292.668) Geçmiş Yıllar Kârları/ (Zararları) (7.292.668) (7.292.668) - Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 24.766.647 Toplam 5.333.365 5.333.365 10.000.000 10.000.000 127.269 9.306.013 - TL 50 Öz sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları 7.039.838 7.039.838 - Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Özsermaye Değişim Tablosu (Bağımsız Denetimden Geçmiş) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Nakit Akış Tablosu 51 Dipnot A. ESAS FAALİYETLERDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Sigortacılık faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 2. Reasürans faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 3. Emeklilik faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 4. Sigortacılık faaliyetleri nedeniyle yapılan nakit çıkışı (-) 5. Reasürans faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (-) 6. Emeklilik faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (-) 7. Esas faaliyetler sonucu oluşan nakit (A1+A2+A3-A4-A5-A6) 8. Faiz ödemeleri (-) 9. Gelir vergisi ödemeleri (-) 10. Diğer nakit girişleri 11. Diğer nakit çıkışları (-) 12. Esas faaliyetlerden kaynaklanan net nakit B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Maddi varlıkların satışı 2. Maddi varlıkların iktisabı (-) 3. Mali varlık iktisabı (-) 4. Mali varlıkların satışı 5. Alınan faizler 6. Alınan temettüler 7. Diğer nakit girişleri 8. Diğer nakit çıkışları (-) 9. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Hisse senedi ihracı 2. Kredilerle ilgili nakit girişleri 3. Finansal kiralama borçları ödemeleri (-) 4. Ödenen temettüler (-) 5. Diğer nakit girişleri 6. Diğer nakit çıkışları (-) 7. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit D. KUR FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNE OLAN ETKİSİ E. Nakit ve nakit benzerlerinde meydana gelen net artış (A12+B9+C7+D) F. Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu G. Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu (E+F) 6 14 Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem (01/01/2009-31/12/2009) TL Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (01/01/2008-31/12/2008) 50.976.214 127.138 (24.258.490) (3.135.470) 23.709.392 (4.179.610) 6.374.620 (3.700.663) 22.203.739 125.690 (157.542) (14.418.619) 4.567.310 75.446 (1.951.962) (11.759.677) (127.670) (127.670) - 36.464.916 (16.863.994) 19.600.922 (1.844.677) 3.729.095 (3.599.564) 17.885.776 (316.903) (6.446.775) 3.064.524 207.890 (949.896) (4.409.344) 10.316.392 30.666.252 40.982.644 23.310.908 7.355.344 30.666.252 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. (133.708) 10.000.000 9.834.476 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 52 Kâr Dağıtım Tablosu Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Dipnot Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem (31/12/2009) (*) I. DÖNEM KARARININ DAĞITIMI 1.1. DÖNEM KÂRI 1.2. ÖDENECEK VERGİ VE YASAL YÜKÜMLÜLÜKLER 1.2.1. Kurumlar Vergisi (Gelir Vergisi) 1.2.2. Gelir Vergisi Kesintisi 1.2.3. Diğer Vergi ve Yasal Yükümlülükler A NET DÖNEM KÂRI (1.1 - 1.2) 1.3. GEÇMİŞ DÖNEMLER ZARARI (-) 1.4. BİRİNCİ TERTİP YASAL AKÇE 1.5. ŞİRKETTE BIRAKILMASI VE TASARRUFU ZORUNLU YASAL FONLAR (-) B DAĞITILABİLİR NET DÖNEM KÂRI [ (A-(1.3 + 1.4 + 1.5) ] 1.6. ORTAKLARA BİRİNCİ TEMETTÜ (-) 1.6.1. Hisse Senedi Sahiplerine 1.6.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine 1.6.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine 1.6.4. Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine 1.6.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine 1.7. PERSONELE TEMETTÜ (-) 1.8. KURUCULARA TEMETTÜLER (-) 1.9. YÖNETİM KURULUNA TEMETTÜ (-) 1.10. ORTAKLARA İKİNCİ TEMETTÜ (-) 1.10.1. Hisse Senedi Sahiplerine 1.10.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine 1.10.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine 1.10.4. Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine 1.10.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine 1.11. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEK AKÇE (-) 1.12. STATÜ YEDEKLERİ (-) 1.13. OLAĞANÜSTÜ YEDEKLER 1.14 DİĞER YEDEKLER 1.15 ÖZEL FONLAR II. YEDEKLERDEN DAĞITIM 2.1. DAĞITILAN YEDEKLER 2.2. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEKLER (-) 2.3. ORTAKLARA PAY (-) 2.3.1. Hisse Senedi Sahiplerine 2.3.2 İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine 2.3.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine 2.3.4 Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine 2.3.5 Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine 2.4. PERSONELE PAY (-) 2.5. YÖNETİM KURULUNA PAY (-) III. HİSSE BAŞINA KÂR 3.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE 3.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) 3.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE 3.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) IV. HİSSE BAŞINA TEMETTÜ 4.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE 4.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) 4.3 İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE 4.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) 20.708.804 (4.391.402) (4.391.402) 16.317.402 16.317.402 TL Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2008) 11.716.471 (2.410.458) (2.410.458) 9.306.013 (7.292.668) (100.667) 1.912.678 - (*) 2009 yılına ilişkin kâr dağıtım önerisi Genel Kurul’da onaylamak üzere henüz Yönetim Kurulu tarafından hazırlanmış olduğundan 2009 yılı kâr dağıtım tablosunda sadece dağıtılabilir kâr belirtilmiştir. Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 53 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 1. Genel Bilgiler 1.1 Ana şirketin adı ve grubun son sahibi 1998 yılında kurulan Toprak Hayat Sigorta Anonim Şirketi 1 Mayıs 2003 tarihinde Global Yatırım Holding A.Ş. (“Global Holding”) tarafından satın alınarak ismi Global Hayat Sigorta Anonim Şirketi olarak değiştirilmiştir. 26 Ocak 2007 tarihinde Global Holding sahibi olduğu Şirket sermayesinin %99,6’sını temsil eden hisselerinin Denizbank AŞ’ye (“Denizbank”) devrine ilişkin olarak Global Holding ve Denizbank arasında “Hisse Alım Satım Sözleşmesi” imzalanmış olup, T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı’ndan (“Hazine Müsteşarlığı”) alınan izne müteakiben ilgili hisse devri 30 Mart 2007 tarihinde gerçekleştirilmiştir. Şirket ünvanı 14 Ağustos 2007 tarihinde Deniz Hayat ve Sigorta A.Ş. olarak değiştirilmiştir. Bireysel emeklilik alanında faaliyet gösterebilmek üzere Hazine Müsteşarlığı tarafından 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu çerçevesinde 24 Eylül 2008 tarihi itibarıyla emeklilik şirketi kuruluş izni verilmiştir ve ticaret ünvanı 25 Kasım 2008 tarihinde Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. (“Şirket”) olarak değiştirilmiştir. Şirket, Hazine Müsteşarlığı’nın 22 Mayıs 2009 tarihli 21924 sayılı izni ile 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu uyarınca bireysel emeklilik alanında faaliyet gösterebilmek üzere emeklilik faaliyet ruhsatnamesi almıştır. 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanununun 9’uncu maddesinin ikinci fıkrası uyarınca Sermaye Piyasası Kurulu’nun 2 Temmuz 2009 tarih ve B.02.1.SPK.0.15.548 yazılı onayını müteakip Deniz Emeklilik Likit Fon, Deniz Emeklilik Esnek Fon, Deniz Emeklilik Hisse Fon, Deniz Emeklilik Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Fonu, Deniz Emeklilik Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Fonu, Deniz Emeklilik Gruplara Yönelik Esnek Fon ve Deniz Emeklilik Gruplara Yönelik Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Fonu‘nun içtüzükleri 9 Temmuz 2009 tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından 129882-2009 sayı ile tescil edilmiş ve fonların kuruluşu tamamlanmıştır. Şirket’in nihai ortaklık yapısı aşağıda yer almaktadır. Denizbank A.Ş. (*) Diğer Toplam 31 Aralık 2009 Pay Tutarı TL Pay Oranı% 24.465.943 99,86 34.057 0,14 24.500.000 100 31 Aralık 2008 Pay Tutarı TL Pay Oranı% 24.465.943 99,86 34.057 0,14 24.500.000 100 (*) 10.000.000 TL ödenmemiş sermaye taahhüdü bulunmaktadır. Şirket’in ana sermayedarı olan Denizbank A.Ş.’nin ana hissedarı olan Zorlu Grubu’na ait hisseler, Dexia Grubu’nun bir üyesi olan Dexia Participation Belgique S.A.’ye devri için 31 Mayıs 2006 tarihinde satış anlaşması imzalanmış ve yasal mercilerden alınan onayların ardından Denizbank A.Ş.’nin Dexia Participation Belgique S.A.’ye hisse devir süreci 17 Ekim 2006 tarihinde tamamlanmıştır. Şirket hisselerinin % 99,60’ı 30 Mart 2007 tarihinde Denizbank’a devredilmiştir. Bu tarihten itibaren Şirket, Dexia Grubu’nun bir üyesi olan Dexia Participation Belgique S.A. grubuna bağlı olarak faaliyetlerini sürdürmektedir. 1.2. Kuruluşun ikametgahı ve yasal yapısı, şirket olarak oluştuğu ülke ve kayıtlı büronun adresi (veya eğer kayıtlı büronun olduğu yerden farklıysa, faaliyetin sürdürüldüğü esas yer) Şirket, Salih Tozan Sok. Karamancılar İş Merkezi No:16/A-Blok Esentepe İstanbul adresinde faaliyet göstermekte olup,TTK hükümlerine göre kurulmuş Anonim Şirket statüsündedir. Şirket faaliyetlerini, 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu, 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanununda belirlenen esaslara göre yürütmektedir. 1.3. İşletmenin fiili faaliyet konusu Şirket’in fiili faaliyet konusu, ferdi veya grup hayat ya da ölüm sigortaları ile bunlara bağlı kaza sigortaları, her türlü can sigortaları, bireysel emeklilik faaliyetleri ve bütün bu sigortalarla ilgili reasürans işlemleri yapmaktır. 1.4. Kuruluşun faaliyetlerinin ve esas çalışma alanlarının niteliklerinin açıklaması Şirket, bireysel ve kurumsal müşterilerine yaşamsal risk ve yatırım sigortası ürünleri sunmak üzere yapılanmış olup, hayat ve ferdi kaza branşlarında faaliyet göstermektedir. Faaliyet konularının esasları 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu ve 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu ve yürürlükte olan diğer mevzuatta belirtilen esas ve usuller çerçevesinde belirlenmektedir. Şirket’e, bireysel emeklilik alanında faaliyet gösterebilmek üzere Hazine Müsteşarlığı tarafından 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu çerçevesinde 24 Eylül 2008 tarihi itibarıyla emeklilik şirketi kuruluş izni ve 22 Mayıs 2009 tarihi itibariyle faaliyet izni verilmiştir. Şirket’in ticaret ünvanı 25 Kasım 2008 tarihinde Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. olarak değiştirilmiştir. Bireysel emeklilik alanında sözleşme düzenlenmesine 18 Kasım 2009 tarihinde başlanmıştır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 54 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 1.5. Kategorileri itibarıyla yıl içinde çalışan personelin ortalama sayısı 31 Aralık 2009 Adet 3 6 111 120 Üst düzey yönetici Yönetici Sözleşmeli personel Toplam 31 Aralık 2008 Adet 2 8 47 57 1.6. Üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri menfaatler: Yönetim kurulu başkan ve üyeleriyle genel müdür, genel müdür yardımcıları gibi üst yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin 1 Ocak-31 Aralık 2009 dönemi itibarıyla toplam (ödenen ve ayrılan karşılıklar dahil) brüt tutarı 1.157.946 TL’dir (31 Aralık 2008: 1.186.553 TL). 1.7. Finansal tablolarda; yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar Finansal tablolarda teknik bölüme ilişkin personel, yönetim, araştırma ve geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmet giderleri ile diğer faaliyet giderleri Hazine Müsteşarlığı tarafından yayınlanan 4 Ocak 2008 tarihli “Sigortacılık Tek Düzen Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelge” kapsamında dağıtılır. 1.8. Finansal tabloların tek bir şirketi mi yoksa şirketler grubunu mu içerdiği Finansal tablolar yalnızca Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. hakkındaki finansal bilgileri içermektedir. 1.9. Raporlayan işletmenin adı veya diğer kimlik bilgileri ve bu bilgide önceki bilanço tarihinden beri olan değişiklikler Adı/Ticari Ünvanı Yönetim Merkezi Adresi Telefon Faks İnternet Sayfası Adresi Elektronik Posta Adresi : : : : : : Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Karamancılar İş Merkezi, Salih Tozan Sokak, No:16 A Blok 34394 Esentepe Şişli/İstanbul 0212 370 15 00 0212 336 33 76 www.denizemeklilik.com.tr musterihizmetleri@denizemeklilik.com.tr Önceki bilanço tarihinden itibaren yukarıda yer alan kimlik bilgilerinde değişiklik bulunmamaktadır. 1.10. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Şirket, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. Bilanço tarihinden sonraki olaylar için ayrıca dipnot 46’ya bakınız Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti 2.1. Hazırlık Esasları 2.1.1. Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler Uygulanan Muhasebe İlkeleri Sigorta ve reasürans şirketleri, Hazine Müsteşarlığı 18 Nisan 2008 tarihli ve 26851 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren “Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ”e istinaden finansal tablolarını hazırlamaktadır. 14 Temmuz 2007 tarihli 26852 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak 1 Ocak 2008 tarihinde yürürlüğe giren “Sigorta ve Reasürans Şirketleri İle Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik”in 4. maddesinin birinci fıkrasına göre, finansal tabloların hazırlanmasında Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu (“TMSK”) hükümleri esastır. 18 Nisan 2008 tarihli ve 26851 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ çerçevesinde finansal tablolar şekil açısından söz konusu tebliğ ekinde yer alan biçim ve standartlarda hazırlanmıştır. Hazine Müsteşarlığı’nın 18 Şubat 2008 tarihli “Finansal Raporlama Kapsamında Müsteşarlığımızca Hazırlanacak Tebliğlere İlişkin Sektör Duyurusu”na göre; söz konusu Yönetmeliğin 4. maddesinin birinci fıkrası; “Şirket faaliyetlerinin 2. fıkrada belirtilen konularda Müsteşarlıkça çıkarılacak tebliğler hariç olmak üzere bu Yönetmelik ile TMSK’nın finansal tabloların hazırlanma ve sunulma esaslarına ilişkin mevzuat hükümleri çerçevesinde muhasebeleştirilmesi esastır” hükmünü amirdir. Bu kapsamda, bahse konu Yönetmeliğin 4. maddesinin 2. fıkrasına ilişkin 18 Şubat 2008 tarih ve 2008/9 sayılı sektör duyurusunda: TMSK’nın “Sigorta Sözleşmelerine” ilişkin 4 numaralı Standardı 31 Aralık 2005 tarihinden sonra başlayan hesap dönemleri için geçerli olmak üzere, 25 Mart 2006 tarihinde yürürlüğe girmiş olmakla birlikte Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu’nun sigorta sözleşmelerine ilişkin projesinin ikinci bölümü henüz tamamlanmadığı için Türkiye Finansal Raporlama Standardı (TFRS) 4 bu aşamada uygulanmayacaktır. Ancak gerekli görülmesi halinde sigorta sözleşmeleri ile ilgili açıklama ve dipnotların düzenlenmesine ilişkin usul ve esaslar önümüzdeki dönemlerde Hazine Müsteşarlığı’nca çıkarılacak tebliğ ile belirlenecektir, hükmü bulunmaktadır. Söz konusu duyuruya istinaden ekli finansal tablolarda TFRS 4 uygulanmamıştır. a. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi Hazine Müsteşarlığı’nın 4 Nisan 2005 tarihli ve 19387 numaralı yazısına istinaden, 31 Aralık 2004 tarihli finansal tabloların, Sermaye Piyasası Kurulu’nun 15 Kasım 2003 tarihli Mükerrer 25290 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren Seri XI No: 25 Sayılı “Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ”inde yer alan “Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi” ile ilgili kısımdaki hükümlere göre düzeltilerek 2005 yılı açılışları yapılmıştır. Hazine Müsteşarlığı’nın aynı yazısına istinaden 2005 yılında finansal tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulamasına son verilmiştir. 31 Aralık 2004 tarihli finansal tablolarda yapılan enflasyona göre düzeltmeler için Devlet İstatistik Enstitüsü tarafından yayımlanan ve Türkiye genelinde geçerli olan Toptan Eşya Fiyatları Endeksi (TEFE) baz alınarak hesaplanan düzeltme oranları kullanılmıştır. b. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi Şirket’in 31 Aralık 2009 tarihli finansal tablolarında geçmiş yıl kâr-zararına Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik hükümleri uyarınca düzeltme yapılmasını gerektirecek herhangi bir husus bulunmamaktadır. 2.1.2. Finansal Tabloların Anlaşılması İçin Uygun Olan Diğer Muhasebe Politikaları a. Teknik Karşılıklar Finansal tablolarda teknik sigorta hesapları arasında yer alan kazanılmamış primler karşılığı, muallak hasar karşılıkları ve bu karşılıkların reasürör payları 14 Haziran 2007 tarihli ve 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu’nun 16’ncı maddesi ile 28 Mart 2001 tarihli ve 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu’nun 8’inci maddesine dayanılarak hazırlanan Hazine Müsteşarlığı’nın 7 Ağustos 2007 tarihli 26606 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Teknik Karşılıklarına ve Bu Karşılıkların Yatırılacağı Varlıklara İlişkin Yönetmelik”e uygun olarak aşağıda belirtilen esaslara göre kayıtlara intikal ettirilmiştir. 55 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 56 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Kazanılmamış primler karşılığı: Şirket, matematik karşılık ayrılan sigorta sözleşmeleri hariç diğer sözleşmeler için kazanılmamış primler karşılığı ayırmak zorundadır. Yıllık yenilenen ve sigorta teminatı içeren bir yıldan uzun süreli sigorta sözleşmelerinin yıllık sigorta teminatına karşılık gelen primleri için de kazanılmamış primler karşılığı ayrılır. Ölüm, yaşama ve her ikisinin kapsandığı hem ölüm hem de yaşama ihtimallerine bağlı teminatlar ile bu teminatlara ek olarak verilen ferdi kaza, hastalık sonucu maluliyet ve tehlikeli hastalıklar teminatının verildiği sözleşmeler hayat sigortası sözleşmesi sayılır ve bunlara ait primler hayat sigortası primi olarak kabul edilir. Ferdi kaza, hastalık sonucu maluliyet ve tehlikeli hastalıklar teminatının hayat sigortası sözleşmesi ile beraber paket sözleşme olarak verildiği hallerde, bu teminatlar birlikte verildiği hayat sigortası sözleşmelerinden tamamıyla bağımsız olarak değerlendirilir. Kazanılmamış primler karşılığı, yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri için tahakkuk etmiş primlerin herhangi bir komisyon veya diğer bir indirim yapılmaksızın brüt olarak gün esasına göre ertesi hesap dönemi veya hesap dönemlerine sarkan kısmından oluşur. Yürürlükte bulunan yıllık hayat sigortaları ile süresi bir yılı aşan birikim priminin de alındığı hayat sigortalarında ise yazılan brüt primlerden varsa birikime ayrılan kısım düşüldükten sonra kalan tutarın takip eden dönem veya dönemlere sarkan kısmından oluşur. Aracılara ödenen komisyonlar, reasüröre devredilen primler nedeniyle alınan komisyonlar, üretim gider payları ile bölüşmesiz reasürans anlaşmaları için 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren ödenen tutarların gelecek dönem veya dönemlere isabet eden kısmı ertelenmiş gelirler ve ertelenmiş giderler hesapları ile diğer ilgili hesaplar altında muhasebeleştirilir. Her ne ad altında olursa olsun; poliçeye bağlı olarak verilmeyen teşvik, kârlılık ve benzeri komisyonlar ertelenmiş gelir ve gider hesaplamalarında dikkate alınmaz. Kazanılmamış primler karşılığı reasürör payı tutarının hesabında yürürlükte bulunan reasürans anlaşmalarının şartları dikkate alınır. İlgili hesap yılı içerisinde; cari hesap dönemi itibarıyla finansal tablolar düzenlenirken “Devreden Kazanılmamış Primler Karşılığı” rakamı olarak, bir önceki hesap yılı sonunun finansal tablolarında yer alan Kazanılmamış Primler Karşılığı rakamı yazılmalı, dönem “Kazanılmamış primler Karşılığı” olarak ise finansal tabloların düzenlendiği tarih itibarıyla yürürlükte olan sigorta sözleşme primlerinin gün esasına göre hesaplanarak bulunan kazanılmamış kısımlarının toplamı alınmalıdır. Hazine Müsteşarlığı tarafından 28 Nisan 2009 tarihinde yayınlanan 2009/14 sayılı “2009/6 ve 2009/9 Sayılı Sektör Duyurularında Yer Alan Hususlara İlişkin Ek Sektör Duyuru” ile 2009/9 sayılı sektör duyurusunda yer alan kazanılmamış primler karşılığının poliçelerde başlangıç saatine ilişkin bir hüküm bulunsa dahi, poliçelerin genel uygulamada yer aldığı gibi öğleyin saat 12:00’de başlayıp yine öğleyin saat 12:00’de sona erdiği varsayılarak, tüm poliçeler düzenlendiği gün ile bitiş günü için yarım gün dikkate alınmaya başlanmıştır. Diğer taraftan, kazanılmamış primler karşılığına paralel olarak aracılara ödenen komisyonlar ile reasürörlerden alınan komisyonların ertelemesinde de yukarıda belirtilen şekilde yürürlükte kalan sürelerin dikkate alınarak hesaplanması gerekmektedir. Devam eden riskler karşılığı: Sigorta sözleşmesinin süresi boyunca üstlenilen risk düzeyi ile kazanılan primlerin zamana bağlı dağılımının uyumlu olmadığı kabul edilen sigorta branşlarında, ayrıca kazanılmamış primler karşılığının şirketin taşıdığı risk ve beklenen masraf düzeyine göre yetersiz kalması halinde ayrılır. Şirket, devam eden riskler karşılığı ayırırken, yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri dolayısıyla ortaya çıkabilecek tazminatların ilgili sözleşmeler için ayrılmış kazanılmamış primler karşılığından fazla olma ihtimaline karşı, her hesap dönemi itibarıyla, son 12 ayı kapsayacak şekilde yeterlilik testi yapmak zorundadır. Bu test yapılırken, net kazanılmamış primler karşılığının beklenen net hasar prim oranı ile çarpılması gerekmektedir. Beklenen net hasar prim oranı, gerçekleşmiş hasarların (muallak tazminatlar (net) + ödenen tazminatlar (net)-devreden muallak tazminatlar (net)) kazanılmış prime (yazılan primler (net) + devreden kazanılmamış primler karşılığı (net)-kazanılmamış primler karşılığı (net)) bölünmesi suretiyle bulunur. Müsteşarlıkça belirlenecek branşlar için beklenen hasar prim oranının % 95’in üzerinde olması halinde, % 95’i aşan oranın net kazanılmamış primler karşılığı ile çarpılması sonucunda bulunan tutar o branşın devam eden riskler karşılığı olarak hesaplanır. Şirket kendi tarifelerini hazırlama ve güncelleme aşamasında devam eden riskler karşılığı tutarını dikkate almak zorundadır. Devam eden riskler karşılığının hesaplamasında kullanılan beklenen hasar prim oranı; 2008 yılı hesaplamalarında %100 oranında dikkate alınır. Bilanço tarihi itibariyle, Şirket’in devam eden riskler karşılığı hesaplaması yapılmış olup herhangi bir karşılık yükümlülüğü çıkmamıştır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Muallak tazminat karşılığı: Şirket, tahakkuk etmiş ve hesaben tespit edilmiş ancak daha önceki hesap dönemlerinde veya cari hesap döneminde fiilen ödenmemiş tazminat bedelleri veya bu bedel hesaplanamamış ise tahmini bedelleri ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri için muallak tazminat karşılığı ayırmak zorundadır. Gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedellerinin hesaplanması sırasında hesap dönemi sonu rakamları son 12 ayı kapsayacak şekilde dikkate alınır. Bu tarihlerden önce meydana gelmiş ancak bu tarihlerden sonra ihbar edilmiş tazminatlar, gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri olarak kabul edilir. Gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedellerinin hesaplanması sırasında, sigorta ve reasürans şirketlerinin bu bedellerle ilgili olarak son 5 veya daha fazla yıllarda; bu tarihlerden önce meydana gelmiş ancak sonrasından rapor edilmiş tazminatların, söz konusu yıllara ilişkin prim üretimlerine bölünmesi suretiyle bulunan ağırlıklı ortalama dikkate alınır. Cari hesap dönemi için gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedeli, yukarıda belirtilen şekilde hesaplanmış olan ağırlıklı ortalama ile cari hesap döneminden önceki 12 aylık toplam prim üretiminin çarpılması suretiyle bulunur. Cari hesap dönemi veya daha önceki hesap dönemlerinde ihbar edilmiş olmakla birlikte cari hesap döneminde herhangi bir sebeple bu dönem muallaklarında bulunmayan ancak bir sonraki yıl yeniden işleme alınan muallağa konu dosyalar da ilgili branşın gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri hesaplarına dahil edilir. Muallak tazminat karşılığının hesaplanması sırasında; hesaplanmış veya tahmin edilmiş eksper, bilirkişi, danışman, dava ve haberleşme giderleri de dahil olmak üzere tazminat dosyalarının tekemmülü için gerekli tüm gider payları dikkate alınır. Cari hesap dönemi muallak tazminat karşılığı tutarı, Müsteşarlıkça belirlenen aktüeryal zincirleme merdiven metodu ile bulunan tutardan küçük olamaz. 13 Ağustos 2009 tarihi itibariyle Hazine Müsteşarlığı tarafından 2009/12 sayılı “2007/24 ve 2007/11 Sayılı Aktüeryal Zincirleme Merdiven Metoduna İlişkin Genelgelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Genelge” yayınlanmıştır. Ayrıca 2009/9 sayılı sektör duyurusunda aktüeryal zincirleme merdiven metodunun uygulanması sırasında rücu, sovtaj ve benzeri gelir kalemleri tenzilinde dikkate alınacak dönemlere ilişkin açıklama yapılmıştır. Bununla birlikte getirilen yeni hesaplama yöntemlerinin şirkete değişen büyüklüklerde normalin dışında sonuçlar verdiği, kimi durumlarda gerçeğe uygun olmayan sonuçlara yol açtığı gözlemlenmiştir. Bu nedenle 31 Aralık 2009 dönemi dahil olmak üzere 1 Ocak 2010 tarihine kadar uygulamanın aşağıdaki şekilde yapılması gerekmektedir. 1. Öncelikle şirketler tarafından aktüeryal zincirleme merdiven metodunun uygulanmasına ilişkin 2007/24 (eski formulasyon) ve 2009/11 (yeni formulasyon) sayılı genelgelerde ayrı ayrı belirlenen her iki uygulama usulü de kullanılabilecektir. Branş bazında bu iki formulasyondan hangisinin kullanılacağına şirketler karar verecektir. 2. Aktüeryal zincirleme merdiven metodunun uygulanması sırasında (her iki formulasyonda da), rücu, sovtaj ve benzeri kalemlerin ödenen tazminatlardan düşülmesi sırasında tahsil edilen dönem dikkate alınacaktır. 3. Clean - cut treteleri içeren sigorta branşlarında, aktüeryal zincirleme merdiven metodunun uygulanması sonucu olağanüstü sapmalara yol açan sözleşmelerde sadece brüt üzerinden hesaplama yapılacak ve sözleşme şartlarına göre net tutar bulunacaktır. Şirket, 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle aktüeryal zincirleme merdiven metodunun uygulanmasında mevcut (eski) formulasyonu uygulamaya devam etmiştir. 2008 yılı hesaplamalarında, aktüeryal zincirleme merdiven metoduna istinaden bulunan muallak hasar tutarının %80’i dikkate alınmıştır. Şirket, her hesap yılı sonunda branşlar itibarıyla muallak tazminat karşılığı yeterlilik tablosu düzenlemektedir. Bu tablo, şirketin son beş yıl itibari ile ayırdığı muallak tazminat karşılığının, bu karşılıkların konusu olan dosyalara ilişkin olarak tüm gider payları da dahil olmak üzere fiilen ödemiş olduğu tazminat bedeli toplamına oranı olan muallak tazminat karşılığı yeterlilik oranını gösterir. Müsteşarlıkça belirlenecek esaslar çerçevesinde ayrı ayrı hesaplanacak muallak tazminat karşılığı yeterlilik oranının, cari hesap yılı hariç olmak üzere, son beş yıllık aritmetik ortalamasının % 95’in altında olması halinde, bu oran ile % 95 oranı arasındaki fark, cari yıl muallak tazminat karşılığı ile çarpılarak yeterlilik oranı fark tutarı bulunur. Yeterlilik oranı fark tutarı her bir branş için ayrı ayrı ilave edilerek cari yılda ayrılacak nihai muallak tazminat karşılığı hesaplanır. Yeterlilik tablosu düzenlemesi sırasında ve muallak tazminat karşılığı hesabında; tahakkuk etmiş ve hesaben tespit edilmiş, gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş muallak tazminatlar ile tüm gider payları dikkate alınır. Muallak tazminat karşılığı reasürör tutarının hesabında, yürürlükte bulunan reasürans anlaşmalarının şartları dikkate alınmaktadır. Muallak tazminat tutarı her hesap dönemi sonu itibarıyla güncellenmekte ve yeterli miktarda karşılık ayrılmamış dosyalar için ilave karşılık ayrılmaktadır. Dövize endeksli sigorta sözleşmelerine ilişkin tazminatlar öncelikle sözleşmede yazılı olan kurdan değerlenir. Sözleşmede ödeme tarihindeki kurdan ödenmesi kararlaştırılmış ise tazminatlar Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankasının Resmî Gazete’de ilan ettiği döviz satış kurlarına göre değerlenir. Dava aşamasında olan hasarlar için muallak tazminat karşılık rakamı olarak öncelikle dava değeri esas alınır. 57 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 58 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Ancak, sigortalı tarafından talep edilen gecikme faizi, mahkeme masrafı ve avukatlık ücreti gibi masraf kalemleri haricindeki tazminatın sigorta sözleşmesi teminat limitlerini aşması durumunda, şirketler aşan kısmı muallak tazminat tutarlarından indirmelidir. Dava değerine rağmen bilirkişi raporu, fatura gibi kesin kanıtlara dayanılarak tespit edilen tazminat tutarına dönem sonuna kadar işlemiş gecikme faizi, avukatlık ücreti gibi masrafları da ilave ederek muallak tazminat karşılık tutarı belirlenir. Matematik karşılıklar: Hayat ve hayat dışı branşında faaliyet gösteren şirketler bir yıldan uzun süreli hayat, sağlık ve ferdi kaza sigorta sözleşmeleri için sigorta ettirenler ile lehdarlara olan yükümlülüklerini karşılamak üzere aktüeryal esaslara göre yeterli düzeyde matematik karşılık ayırır. Matematik karşılıklar yürürlükte bulunan her bir sözleşme için tarifedeki teknik esaslara göre ayrı ayrı hesaplanan ve aşağıda (a) ve (b) bentlerinde açıklanan aktüeryal matematik karşılıklar ile taahhüt edilmişse bu karşılıkların yatırıma yönlendirilmesi sonucu elde edilen gelirlerden sigortalılara ayrılan kâr payı karşılıkları toplamından oluşur. a) Bir yıldan uzun süreli hayat sigortalarına ek olarak bir yıldan uzun süreli ferdi kaza, sağlık, hastalık sonucu maluliyet ve tehlikeli hastalıklar teminatının verildiği hallerde; hayat sigortaları matematik karşılık tutarı ek teminatlara ilişkin aktüeryal esaslara göre hesaplanan matematik karşılık tutarını da içerecek şekilde hesaplanır. Aktüeryal matematik karşılıklar, şirketlerin üstlendiği riziko için alınan primler ile sigorta ettirenler ve lehdarlara olan yükümlülüklerin peşin değerleri arasındaki farktır. Aktüeryal matematik karşılıklar, bir yıldan uzun süreli hayat sigortaları için tarifelerin onaylı teknik esaslarında belirtilen formül ve esaslara göre ayrılır. Aktüeryal matematik karşılıklar, sigortacının ileride yerine getireceği yükümlülüklerinin peşin değeri ile sigorta ettiren tarafından ileride ödenecek primlerin bugünkü değeri arasındaki farkın bulunması şeklinde (prospektif yöntem) hesaplanır. Ancak, aktüeryal matematik karşılıkların sigorta ettirenin ödediği primlerin sonuç değeri ile sigortacının üstlendiği rizikonun sonuç değeri arasındaki farkın hesaplanması şeklinde (retrospektif yöntem) veya Müsteşarlıkça kabul edilen genel kabul görmüş aktüeryal yöntemlere göre hesaplanması halinde bulunan aktüeryal matematik karşılıklar toplamı bu toplamdan az olamaz. Aktüeryal matematik karşılığın negatif olarak hesaplandığı durumlarda bu değer sıfır olarak kabul edilir. Birikim priminin de alındığı hayat sigortalarında aktüeryal matematik karşılık, primlerin birikimine kalan kısımlarının toplamından oluşur. Aktüeryal matematik karşılıklar tarifenin teknik özelliklerine göre tahakkuk veya tahsil esasına göre hesaplanabilir. b) Kâr payı karşılıkları şirketlerin kâr payı vermeyi taahhüt ettikleri sözleşmeler için sigorta ettirenler ile lehdarlara olan yükümlülüklerine istinaden ayrılan karşılıkların yatırıldıkları varlıkların gelirlerinden, onaylı kâr payı teknik esaslarında belirtilen kâr payı dağıtım sistemine göre hesaplanan teknik faiz geliri ile sınırlı olmak kaydıyla garanti edilen kısmın da dahil olduğu miktar ile önceki yıllara ait birikmiş kâr payı karşılıklarından oluşur. Dengeleme karşılığı: Şirketlerin, takip eden hesap dönemlerinde meydana gelebilecek tazminat oranlarındaki dalgalanmaları dengelemek ve katastrofik riskleri karşılamak üzere kredi ve deprem teminatları için dengeleme karşılığı ayırması gerekmektedir. Hazine Müsteşarlığı tarafından 27 Mart 2009 tarihinde yayımlanan 2009/9 sayılı “Teknik Karşılıklarla İlgili Mevzuatın Uygulanmasına İlişkin Sektör Duyurusu”nda sigorta şirketlerin deprem dolayısıyla meydana gelebilecek ölüm ve maluliyet, hayat ve kaza branşlarında deprem ek teminat verdikleri tarifeler için de dengeleme karşılığı ayırması gerektiği belirtilmiş olup, 28 Nisan 2009 tarihinde yayımlanan 2009/14 sayılı sektör duyurusu ile bu şekilde ayrılacak dengeleme karşılığının hesaplanmasına yönelik gerekli istatistiksel çalışmanın yapılabilmesini teminen bu uygulamanın 30 Eylül 2009 tarihinde yürürlüğe gireceği belirtilmiştir. Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 20 Temmuz 2009 tarihli 2009/19 sayılı “Vefat Teminatı Priminin Depreme Ait Kısmının Tespit Edilmesine İlişkin Sektör Duyurusu” ile şirketlerin dengeleme karşılığı ayırırken portföyünü deprem bölgesine göre ayrıştırarak, birinci derece deprem bölgesinde oturan sigortalılar için vefat priminin %12,5’ini; ikinci derece deprem bölgesinde oturan sigortalılar içinde vefat priminin %10’unu deprem primi olarak kabul etmeleri gerektiği belirtilmiştir. Birinci ve ikinci derece deprem bölgesinde oturan sigortalılar için hesaplanan deprem primlerinden bölüşmesiz reasürans anlaşmaları için yapılan ödemeler düşüldükten sonra bulunan tutarların %12’si oranında dengeleme karşılığı hesaplanmaktadır. Karşılık ayrılmasına son beş finansal yılda yazılan net primlerin en yüksek tutarının % 150’sine ulaşılıncaya kadar devam edilir. Hasarın meydana gelmesi durumunda, reasüröre isabet eden miktarlar ile sözleşmede belirtilen muafiyet limitinin altında kalan miktarlar dengeleme karşılıklarından indirilemez. Verilen teminat nedeniyle ödenen tazminatlar varsa birinci yıl ayrılan karşılıklardan başlamak üzere ilk giren ilk çıkar yöntemine göre dengeleme karşılıklarından düşülür. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Buna göre Şirket’in hayat sigortaları vefat primi üzerinden 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle 310.334 TL dengeleme karşılığı hesaplanmış ve ilişikteki finansal tablolarda “Diğer Teknik Karşılıklar” hesabı içerisinde gösterilmiştir. b. Sigorta Gelir ve Giderleri Prim geliri, yıl içinde tanzim edilen poliçelerin yanı sıra geçmiş yıllarda tanzim edilen birikimli hayat poliçelerinin taksit tutarından, reasürörlere devredilen hisse indirildikten sonra oluşmaktadır. Hayat branşında prim gelirinin tahakkuku ilgili primlerin vadelerinde yapılmaktadır. Alınan ve ödenen komisyonlar; sigorta poliçelerinin üretimi ile ilgili aracılara ödenen komisyon giderleri ile devredilen primler karşılığında reasürörlerden alınan komisyon gelirleri yukarıda 2.1.2 a.Teknik Karşılıklar dipnotunda daha detaylı anlatıldığı üzere; 1 Ocak 2008 tarihinden önce üretilen poliçeler için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamasında, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra üretilen poliçeler için ise sırasıyla ertelenmiş komisyon giderleri ve ertelenmiş komisyon gelirleri hesaplarında dikkate alınmak suretiyle poliçenin ömrü boyunca faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır. Hasarlar ödendikçe gider yazılmaktadır. Dönem sonunda rapor edilip henüz fiilen ödenmemiş hasarlar ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş hasarlar için muallak hasarlar karşılığı ayrılmaktadır. Muallak ve ödenen hasarların reasürör payları bu karşılıklar içerisinde netleştirilmektedir. Diğer teknik karşılıklarla ilgili giderler yukarıda 2.1.2 a.Teknik Karşılıklar dipnotunda detaylı olara anlatılmıştır. c. Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar ve Borçlar Şirket, reasürans ve sigorta şirketlerinden olan alacak ve borç tutarlarını şirket bazında netleştirmek suretiyle finansal tablolarına yansıtmış bulunmaktadır. Şirket, şüpheli alacaklar için alacağın değerini ve niteliğini göz önünde bulundurarak idari ve kanuni takipteki alacaklar için karşılık ayırmaktadır. İkrazlar, Şirket’in tasdikli hayat sigortası tarifelerine ilişkin olarak teknik esaslarda belirtilen süre boyunca (Hayat Sigortası Genel Şartlarına göre bu süre asgari 3 yıldır) prim ödemesi yapan hayat sigortalılarıyla ilgili tarifenin iştira tablosundaki tutarların belirli bir oranı dahilinde hayat sigorta poliçesinin iadesi karşılığında verdikleri ödünç para tutarlarını ifade etmektedir. Emeklilik faaliyetlerinden alacaklar, emeklilik yatırım fonlarına yapılan sermaye avansları, fonlardan fon işletim kesintisi alacakları, emeklilik sistemine giriş aidatları ve saklayıcı şirketten alacaklardan oluşmaktadır. Şirket, fonlardan fon işletim kesintisi alacakları hesabı altında, fonların yönetiminden kaynaklanan ve aynı gün içerisinde tahsil edilemeyen fon işletim gideri kesintisi alacaklarını takip etmektedir. Şirket tarafından kurulan emeklilik yatırım fonlarına tahsis edilen avanslar, emeklilik yatırım fonlarına yapılan sermaye avansları hesabında takip edilmektedir. Katılımcılar adına saklayıcı şirketten fon bazında alacaklar, saklayıcı şirketten alacaklar kalemi altında sınıflandırılmaktadır. Bu tutar aynı zamanda bireysel emeklilik sistemi borçları kalemi altında satışı gerçekleşen fonlar için katılımcılara borçlar olarak gösterilmektedir. Emeklilik faaliyetlerinden borçlar, katılımcılara borçlar hesabı, katılımcılar geçici hesabı ve bireysel emeklilik aracılarına borçlardan oluşmaktadır. Katılımcılara borçlar hesabı, bireysel emeklilik sözleşmesi sahipleri adına yatırıma yönlendirilen katkı payları tutarları ile bu yatırımlardan elde edilen gelirlerin takip edildiği hesap olup, bilanço tarihi itibarıyla bireysel emeklilik sözleşmesi sahiplerine olan borçları ifade etmektedir. Katılımcılar geçici hesabı, katılımcılar adına henüz yatırıma yönlendirilmemiş katkı payları ile katılımcıların sistemden ayrılması veya birikimlerini başka bir şirkete aktarması durumunda, katılımcıya ait fon paylarının satışı sonrası, söz konusu satış işleminden elde edilen bedelden varsa giriş aidatı borçları ve benzeri kesintilerin yapılarak katılımcılara ödenecek veya diğer bir şirkete aktarım yapılacak tutarın izlendiği hesap kalemidir. Bireysel emeklilik aracılarına borçlar hesabı, Şirket’in bireysel emeklilik sözleşmesi üretimine aracılık eden acente ve kuruluşlara sağladıkları hizmet karşılığı oluşan Şirket’in yükümlülüklerini ifade etmektedir. 2.1.3. Kullanılan para birimi Şirket’in finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Şirket finansal tabloları, Şirket’in finansal tablolar için sunum birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir. 2.1.4. Finansal tabloda sunulan tutarların yuvarlanma derecesi Finansal tablolarda tutarlar TL tam sayı olarak gösterilmişlerdir. 2.1.5. Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan ölçüm temeli (veya temelleri) Finansal tablolar, bazı duran varlıklar ve finansal araçların yeniden değerlenmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. 59 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 60 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 2.1.6. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Yeni ve güncellenmiş standartların uygulaması Aşağıdaki yeni ve güncellenmiş standartlar ve yorumlar cari dönemde uygulanmış ve bu finansal tablolarda raporlanan tutarlara ve yapılan açıklamalara etkisi olmuştur. Bu finansal tablolarda uygulanmış fakat raporlanan tutarlar üzerinde etkisi olmayan diğer standart ve yorumların detayları da ayrıca bu bölümün ilerleyen kısımlarında açıklanmıştır. 2009 yılı sunum ve dipnot açıklamalarını etkileyen Standartlar Uluslararası Muhasebe Standardı (“UMS”) 1, “Finansal Tabloların Sunumu” (Revize) Revize standart, ortakların ortak olmaları nedeniyle ortaya çıkan işlemler dışında, özkaynaklarda dönem içerisinde meydana gelen değişikliklerin (diğer kapsamlı gelir ve giderlerin) özkaynak değişim tablosunda gösterilmesini engellemektedir. Bunun yerine bu tür gelir ve giderlerin özsermaye değişim tablosundan ayrı olarak “Kapsamlı Gelir Tablosu”’nda gösterilmesi gerekmektedir. Finansal tablolar, 18 Nisan 2008 tarihli ve 26851 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ çerçevesinde, bahsi geçen tebliğin ekinde yer alan biçim ve standartlara uygun olarak hazırlanmış olduğundan, UMS 1 (Revize) ekli finansal tablolara uygulanmamıştır. Uluslararası Finansal Raporlama Standardı (“UFRS”) 7 (Değişiklik). “Finansal Araçlar: Açıklamalar” Mart 2009’da yayınlanan UFRS 7 değişiklikleri Şirket için 1 Ocak 2009’dan itibaren geçerlidir. Değişiklikler gerçeğe uygun değer belirlenmesi ve likidite riski ile ilgili genişletilmiş açıklamalar getirmektedir. Özellikle değişiklik, Şirket’in her bir sınıf finansal araçları için gerçeğe uygun değer hesaplamasında kullanılan değerleme tekniklerinde değişiklik olduğunda dipnotlarda açıklanmasını gerektirmektedir. Ayrıca finansal araçların gerçeğe uygun değeri hesaplanırken kullanılan girdilerin kaynağının üç seviyede açıklamasını gerekli kılmaktadır. Finansal araçların gerçeğe uygun değerlemelerinde kullanılan değerleme tekniklerinde bir değişiklik olursa, seviyeler arasında yapılan transferlerin dipnotlarda açıklanmaları gerekmektedir. Ayrıca Şirket’in piyasada gözlenebilir bir veriye dayanmayan girdilerden değerlemesi yapılan finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinin dönem başı ve dönem sonu mutabakatlarının yapılmaları gerekmektedir. Piyasada gözlenebilir bir veriye dayanmayan girdilerdeki değişiklikler gerçeğe uygun değerlerde önemli sapmalara yol açıyorsa, bu girdilerdeki değişikliklerin etkilerini gösterecek duyarlılık analizleri de verilmelidir. Ayrıca finansal garanti sözleşmeleri gibi türev olmayan finansal araçların da vade dağılımı tablosuna dahil edilmeleri gerekmektedir. Türev finansal yükümlülükler için de ayrı bir vade dağılımı tablosu verilmelidir. Şirket UFRS 7 ile ilgili değişiklikleri 2009 yılı içerisinde uygulamış ve bu raporda gerçeğe uygun seviyelerle ilgili bilgileri vermiştir. Cari yılda Şirket, finansal araçların gerçeğe uygun değeri hesaplanırken kullanılan girdilerin üç seviyesi arasında önemli bir sınıflama yapmamıştır. UFRS 8 “Faaliyet Bölümleri” UFRS 8, UMS 14 ‘Bölümlere Göre Raporlama’nın yerine geçmekte olup, bölümsel raporlamaya yönetimin bakış açısı yöntemini getirmektedir. Raporlanan bilgilerin iç raporlamada kullanılan bölümleme kriterleri baz alınarak hazırlanması gerekmektedir. UFRS 8’in uygulamasının Şirket’in raporlanan sonuçları veya finansal durumu üzerinde bir etkisi bulunmamaktadır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 2009 yılında yürürlükte olan ancak 2009 yılı finansal tablolarına etkisi olmayan standart ve yorumlar Aşağıdaki yeni ve revize Standartlar ile Yorumlar da bu finansal tablolarda uygulanmıştır. Bu Standartlar ile Yorumlar’ın uygulanmasının finansal tablolarda raporlanan tutarlar üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır fakat gelecekte yapılacak işlemler ya da sözleşmelerin muhasebeleştirilmesini etkileyebilir. UFRS 1 ‘Uluslararası Finansal Raporlama Standartları’nın İlk Olarak Uygulanması’ ve UMS 27 ‘Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar -Bağlı Ortaklık ya da Müşterek Olarak Kontrol Edilen İşletme ve İştirakteki Yatırımların Maliyeti’ Standartlarında Yapılan Değişiklikler UFRS 2 ‘Hisse Bazlı Ödemeler-Hakediş Koşulları ve İptaller’ Standardında Yapılan Değişiklikler Yapılan bu değişiklikler, UFRS’lerin ilk olarak uygulanmasında bağlı ortaklık, müşterek olarak kontrol edilen işletme ve iştirakteki yatırımların maliyetinin ölçümü ve bağlı ortaklıktan elde edilen temettü gelirlerinin ana ortağın bireysel finansal tablolarında muhasebeleştirilmesi ile ilgilidir. Yapılan değişiklikler UFRS 2’nin amacına uygun olarak hakediş koşulları tanımına açıklık getirir, hakediş koşullarının karşılanmaması kavramını ortaya koyar ve iptaller için uygulanacak muhasebeleştirme işlemlerini belirler. UMS 23 ‘Borçlanma Maliyetleri’ (2007) Standartta yapılan temel değişiklik; oluşan tüm borçlanma maliyetlerinin giderleştirilmesi ile ilgili opsiyonun ortadan kaldırılmasıdır. UMS 32 ‘Finansal Araçlar: Sunum’ ve UMS 1 ‘Finansal UMS 32 standardında yapılan değişiklikler, belirli kriterlerin Tabloların Sunumu - Tasfiye Durumunda Satılabilir karşılanması doğrultusunda belirli satılabilir finansal araçlar Finansal Araçlar ve Yükümlülükler’ Standartlarında Yapılan ile işletmenin net varlıklarını yalnızca tasfiye halinde Değişiklikler oransal bir dağılım doğrultusunda bir başka tarafa vermesi zorunluluğu getiren araçların (ya da araç unsurların) özkaynak olarak sınıflandırılmasına imkan sağlayarak, borç/özkaynak sınıflandırması için olan kriterlerin değişmesine neden olmuştur. UMS 39 ‘Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçüm Değişiklikler finansal riskten korunma muhasebesinin iki yönüne - Finansal Riskten Korunmaya Konu Olabilecek Kalemler’ açıklık getirir: enflasyonun finansal riskten korunan risk veya Standardında Yapılan Değişiklikler bölüm olarak tanımlanması ve opsiyonlar ile finansal riskten korunma işlemlerinin uygulanması. Saklı Türevler (UFRYK 9 ile UMS 39 Standardında Yapılan Değişiklikler, Ekim 2008 tarihinde UMS 39 ‘Finansal Araçlar: Değişiklikler) Muhasebeleştirme ve Ölçüm’ standardındaki değişiklik ile (yukarıya bakınız) verilen izin sonucu finansal varlıkların ‘gerçeğe uygun değeri kâr/zarar içerisinde gösterilen finansal varlıklar’ kategorisi dışında yeniden sınıflandırılması durumunda saklı türevler için uygulanacak muhasebe işlemlerine açıklık getirir. UFRYK 15 ‘Gayrimenkul İnşaatı ile İlgili Anlaşmalar’ Yorum, bir gayrimenkulün inşaatı için yapılan anlaşmanın, UMS 11 “İnşaat Sözleşmeleri” standardı veya UMS 18 “Hasılat” standardı kapsamına girip girmediğinin ve buna bağlı olarak da böyle bir gayrimenkul inşasından elde edilen gelirin ne zaman muhasebeleştirileceğinin belirlenmesi konusunda yol gösterir. UFRYK 16 ‘Yurtdışındaki İşletmede Bulunan Net Yatırımın Bu Yorum’da finansal riskten korunma muhasebesi ile ilgili net Finansal Riskten Korunması’ yatırım ile ilgili riskten korunma işlemlerine ilişkin ayrıntılı gerekliliklerin açıklamalarına yer verilir. UFRYK 18 ‘Müşterilerden Varlık Transferleri’ (müşteriden 1 Bu Yorum ‘müşterilerden’ transfer edilen maddi duran varlıklar Temmuz 2009 tarihinde ya da bu tarih sonrasında alınan için alıcılar tarafından yapılacak muhasebeleştirme işlemine varlıkların transfer edildiği tarih öncesinde uygulanır) açıklık getirir ve transfer edilen maddi duran varlıkların alıcı açısından varlık tanımını karşıladığı durumlarda, alıcının varlığı transfer tarihinde gerçeğe uygun değer üzerinden varlık ve aynı zamanda UMS 18 ‘Hasılat’ standardı uyarınca alacak kaydı ile gelir olarak muhasebeleştirmesi gerektiğini belirtir. UFRS’lerdeki İyileştirmeler (2008) Yukarıda açıklanan ve finansal tablolarda raporlanan tutarları etkileyen değişikliklerin yanı sıra, yapılan iyileştirmeler Şirket’in muhasebe politikalarında birçok değişikliği de beraberinde getirmiştir. Bu değişikliklerin bazıları yalnızca terimler ile ilgiliyken, bazıları da kapsamlı değişiklikler olup, raporlanan tutarlar üzerinde önemli etkileri bulunmamaktadır. Bu değişikliklerin çoğu 1 Ocak 2009 tarihinden itibaren geçerlidir. 61 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 62 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Henüz yürürlüğe girmemiş ve erken uygulanması Şirket tarafından benimsenmemiş standartlar ve yorumlar UFRS 3 ‘İşletme Birleşmeleri’ (2008) UFRS 3 (2008) standardı 1 Temmuz 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan mali dönemlerde meydana gelen işletme birleşmeleri için geçerlidir. Bu standardın uygulanmasının başlıca etkileri aşağıdaki gibi olacaktır: a) önceden ‘azınlık payları’ olarak ifade edilen kontrol gücü olmayan payların gerçeğe uygun değer ile veya kontrol gücü olmayan payların edinilen işletmenin tanımlanabilir net varlıklarının gerçeğe uygun değerdeki payı ile değerlenmesinin her işlem bazında ölçümüne izin vermesi, b) koşullu bedele ilişkin muhasebeleştirme ve sonraki muhasebe işlemlerine ilişkin şartların değişmesi, c) edinim ile ilgili maliyetlerin işletme birleşmelerinden ayrı olarak muhasebeleştirme gerekliliği ve, bunun sonucunda bu tür maliyetlerin genellikle oluştukları dönem kâr/zarar içinde gider olarak kaydedilmesi. Şirket, UFRS 3 (Revize) standardını 1 Ocak 2010 tarihinden itibaren her türlü işletme birleşmesi için ileriye dönük olarak uygulayacaktır. UFRS 9 ‘Finansal Araçlar: Sınıflandırma ve Ölçme’ Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK), kasım 2009’da UFRS 9’un finansal araçların sınıflandırılması ve ölçümü ile ilgili birinci kısmını yayımlamıştır. UFRS 9, UMS 39’un yerine kullanılacaktır. Bu Standart, finansal varlıkların, işletmenin finansal varlıklarını yönetmede kullandığı model ve sözleşmeye dayalı nakit akış özellikleri baz alınarak sınıflandırılmasını ve daha sonra gerçeğe uygun değer veya itfa edilmiş maliyetle değerlenmesini gerektirmektedir. Bu yeni standardın, 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemlerde uygulanması zorunludur. Şirket yöneticilerinin, bu Standard’ın uygulanmasının finansal tablolar üzerinde yaratacağı olası etkiler konusunu değerlendirme fırsatı henüz olmamıştır. UMS 24 (2009) ‘İlişkili Taraf Açıklamaları’ Kasım 2009’da UMS 24 “İlişkili Taraf Açıklamaları” güncellenmiştir. Standarta yapılan güncelleme, devlet işletmelerine, yapılması gereken dipnot açıklamalarına ilişkin kısmi muafiyet sağlamaktadır. Bu güncellenen standardın, 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemlerde uygulanması zorunludur. Şirket yöneticilerinin, bu Yorum’un uygulanmasının finansal tablolar üzerinde yaratacağı olası etkiler konusunu değerlendirme fırsatı henüz olmamıştır. UMS 27 (2008) ‘Konsolide ve Konsolide Olmayan Mali Tablolar’ UMS 27 (Revize) standardı 1 Temmuz 2009 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan mali dönemler için geçerlidir. UMS 27 standardında yapılan düzeltmeler özellikle Şirket’in bağlı ortaklıklardaki paylarında değişime neden olan olaylara ya da işlemlere ilişkin uygulanacak muhasebeleştirme işlemlerini etkilemektedir. Revize edilen bu standart uyarınca şirketin kontrol etkisi üzerinde bir değişiklik yaratmayan sahiplik oranlarındaki artış ya da azalışların özkaynakta muhasebeleştirilmesi gerekmektedir. UFRS’lerdeki İyileştirmeler (2009) UFRS’lerdeki yıllık iyileştirme projesinin parçası olarak, yukarıdaki paragraflarda bahsedilen değişikliklere ilaveten, bir çok standart ve yorumlarda değişiklikler yapılmıştır. Bu değişiklikler 1 Ocak 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında başlayan finansal dönemlerde geçerlidir. Şirket yöneticilerinin, bu değişikliklerin uygulanmasının finansal tablolar üzerinde yaratacağı olası etkiler konusunu değerlendirme fırsatı henüz olmamıştır. 2.2. Konsolidasyon Şirket’in iştiraki ve bağlı ortaklığı bulunmamaktadır. 2.3. Bölüm Raporlaması Şirket, ferdi veya grup hayat sigortaları, bunlara bağlı kaza sigortaları ve bireysel emeklilik alanlarında faaliyette bulunmaktadır. Şirket, söz konusu ürünlerin nitelik bakımından farklılaşması nedeniyle bölüm raporlaması yapmaktadır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 2.4. Yabancı Para Karşılıkları Şirket’in finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) gerçekleşen işlemler, işlem tarihindeki kurlar esas alınmak suretiyle kaydedilmektedir. Bilançoda yer alan dövize endeksli ve döviz parasal varlıklar ve yükümlülükler bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası’na çevrilmektedir. Gerçeğe uygun değeri ile izlenmekte olan parasal olmayan kalemlerden yabancı para cinsinden kaydedilmiş olanlar, gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki kurlar esas alınmak suretiyle TL’ye çevrilmektedir. 2.5. Maddi Duran Varlıklar Maddi duran varlıklar, maliyet değerlerinden birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler. Kiralama veya idari amaçlı ya da halihazırda belirlenmemiş olan diğer amaçlar doğrultusunda inşa edilme aşamasındaki varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düşüklüğü kaybı düşülerek gösterilirler. Maliyete yasal harçlar da dahil edilir. Arazi ve yapılmakta olan yatırımlar dışında, maddi duran varlıkların maliyet tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkileri için her yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değişiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir. Finansal kiralama ile alınan varlıklar, beklenen faydalı ömrü ile söz konusu kiralama süresinden kısa olanı ile ve sahip olunan maddi duran varlıklarla aynı şekilde amortismana tabi tutulur. Maddi duran varlıkların elden çıkarılması ya da bir maddi duran varlığın hizmetten alınması sonucu oluşan kazanç veya kayıp satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir ve gelir tablosuna dahil edilir. Maddi duran varlıklar, varlığın cinsine göre, aşağıda belirtilen sürelerde amortismana tabi tutulmaktadır. Binalar (*) Taşıtlar (*) Demirbaşlar Özel Maliyetler Ekonomik Ömrü 50 yıl 5 yıl 3-25 yıl 5 yıl (*) 2009 yılı içinde bu kategorideki maddi duran varlıkların tamamı elden çıkarılmıştır. 2.6. Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Şirket’in yatırım amaçlı gayrimenkulu bulunmamaktadır. 2.7. Maddi Olmayan Duran Varlıklar Satın alınan maddi olmayan duran varlık ilk muhasebeleştirilmesi sırasında maliyet bedeli ile ölçülür. Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar, maliyet değerlerinden birikmiş itfa payları ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarıyla gösterilirler. Bu varlıklar beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak itfa edilir. Beklenen faydalı ömür ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkilerini tespit etmek amacıyla her yıl gözden geçirilir ve tahminlerdeki değişiklikler ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir. Satın alınan bilgisayar yazılımları, satın alımı sırasında ve satın almadan kullanıma hazır olana kadar geçen sürede oluşan maliyetler üzerinden aktifleştirilir. Söz konusu maliyetler, faydalı ömürlerine göre (3 yıl) itfa edilir. Kontrolü Şirket’in elinde olan, saptanabilir ve kendine özgü yazılım ürünleri ile doğrudan ilişkilendirilebilen ve bir yıldan fazla süre ile maliyetinin üzerinde ekonomik fayda sağlayacak harcamalar maddi olmayan duran varlık olarak değerlendirilir. Maliyetler, yazılımı geliştiren çalışanların maliyetlerini ve genel üretim giderlerinin bir kısmını da içermektedir. Duran varlık olarak değerlendirilen bilgisayar yazılım geliştirme maliyetleri, faydalı ömürleri üzerinden itfa edilir (3 yılı geçmemek kaydıyla). 63 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 64 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 2.8. Finansal Varlıklar Finansal varlıklar “gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar”, “vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar”, “satılmaya hazır finansal varlıklar” ve “kredi ve alacaklar” olarak sınıflandırılır. Etkin faiz yöntemi Etkin faiz yöntemi, finansal varlığın itfa edilmiş maliyet ile değerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince tahsil edilecek tahmini nakit toplamının, ilgili finansal varlığın tam olarak net bugünkü değerine indirgeyen orandır. Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar (Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar) Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar; alım-satım amacıyla elde tutulan finansal varlıklardır. Bir finansal varlık kısa vadede elden çıkarılması amacıyla edinildiği zaman söz konusu kategoride sınıflandırılır. Finansal riske karşı etkili bir koruma aracı olarak belirlenmemiş olan türev ürünleri teşkil eden bahse konu finansal varlıklar da gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflandırılır. Bu kategoride yeralan varlıklar, dönen varlıklar olarak sınıflandırılırlar. Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışında sınıflandırılan finansal varlıklar ile ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanmak suretiyle hesaplanmaktadır. Vadesine kadar elde tutulan finansal varlıklar Şirket’in vadesine kadar elde tutma olanağı ve niyeti olduğu, sabit veya belirlenebilir bir ödeme planına sahip, sabit vadeli borçlanma araçları, vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar olarak sınıflandırılır. Vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar etkin faiz yöntemine göre itfa edilmiş maliyet bedelinden değer düşüklüğü tutarı düşülerek kayıtlara alınır ve ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanılmak suretiyle hesaplanır. Satılmaya hazır finansal varlıklar Satılmaya hazır finansal varlıklar (a) vadesine kadar elde tutulacak finansal varlık olmayan veya (b) alım satım amaçlı finansal varlık olmayan veya (c) kredi ve alacak olmayan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar kayıtlara alındıktan sonra güvenilir bir şekilde ölçülebiliyor olması koşuluyla gerçeğe uygun değerleriyle değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir şekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıklara ilişkin kâr veya zararlara ilgili dönemin gelir tablosunda yer verilmektedir. Bu tür varlıkların gerçeğe uygun değerinde meydana gelen değişiklikler özkaynak hesapları içinde gösterilmektedir. İlgili varlığın elden çıkarılması veya değer düşüklüğü olması durumunda özkaynak hesaplarındaki tutar kâr/zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan özkaynak araçlarına yönelik yatırımlardan kaynaklanan ve gelir tablosunda muhasebeleştirilen değer düşüş karşılıkları, sonraki dönemlerde gelir tablosundan iptal edilemez. Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Varlıklar Satılmaya hazır olarak sınıflandırılan özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı gelir tablosunda iptal edilebilir. Bu varlıklar satılmaya hazır ve vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar olarak sınıflandırılmaktadır. Satılmaya hazır sınıfında yer alan varlıklar gerçeğe uygun değerle değerlenmekte; iskonto edilmiş değerden kaynaklanan değerleme farkı gelir tablosunda, gerçeğe uygun değer ile iskonto edilmiş değer arasındaki farkın %15’i özsermaye altında, sigortalılara ait olan %85’i Sigortacılık Teknik Karşılıkları-Hayat Matematik Karşılığı hesabında muhasebeleştirilmektedir. Gerçeğe uygun değeri bulunmayan varlıklar etkin faiz oranı kullanılarak iskonto edilmiş değerleriyle izlenmektedir. Krediler ve alacaklar Sabit ve belirlenebilir ödemeleri olan, piyasada işlem görmeyen ticari ve diğer alacaklar ve krediler bu kategoride sınıflandırılır. Krediler ve alacaklar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyeti üzerinden değer düşüklüğü düşülerek gösterilir. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 65 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 2.9. Varlıklarda Değer Düşüklüğü Finansal olmayan varlıklarda değer düşüklüğü İtfaya tabi olan varlıklar için defter değerinin geri kazanılmasının mümkün olmadığı durum ya da olayların ortaya çıkması halinde değer düşüklüğü testi uygulanır. Varlığın defter değerinin geri kazanılabilir tutarını aşması durumunda değer düşüklüğü karşılığı kaydedilir. Geri kazanılabilir tutar, satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır. Değer düşüklüğünün değerlendirilmesi için varlıklar ayrı tanımlanabilir nakit akımlarının olduğu en düşük seviyede gruplanır (nakit üreten birimler). Değer düşüklüğüne tabi olan finansal olmayan varlıklar her raporlama tarihinde değer düşüklüğünün olası iptali için gözden geçirilir. Finansal varlıklarda değer düşüklüğü Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışındaki finansal varlık veya finansal varlık grupları, her bilanço tarihinde değer düşüklüğüne uğradıklarına ilişkin göstergelerin bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz konusu olayın ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit akımları üzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğü zararı oluşur. Kredi ve alacaklar için değer düşüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini nakit akımlarının finansal varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile defter değeri arasındaki farktır. Karşılık hesabındaki değişimler gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Satılmaya hazır özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı, değer düşüklüğünün iptal edileceği tarihte yatırımın değer düşüklüğü hiçbir zaman muhasabeleştirilmemiş olması durumunda ulaşacağı itfa edilmiş maliyet tutarını aşmayacak şekilde gelir tablosunda iptal edilir. Satılmaya hazır özkaynak araçlarının gerçeğe uygun değerinde değer düşüklüğü sonrasında meydana gelen artış, doğrudan özkaynaklarda muhasebeleştirilir. 2.10. Türev Finansal Araçlar Bilanço tarihi itibarıyla Şirket’in türev finansal araçları bulunmamaktadır. 2.11. Finansal Varlıkların Netleştirilmesi (Mahsup Edilmesi) Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler. 2.12. Nakit ve Nakit Benzerleri Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri en fazla 3 ay olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riski taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır. 2.13. Sermaye 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla, Şirket’in kayıtlı sermayesi 24.500.000 TL’dir (31 Aralık 2008: 24.500.000 TL). Şirket cari dönemde sermaye artışında bulunmamıştır (31 Aralık 2008: Şirket, 14 Mayıs 2008 tarihinde, 2008/5 numaralı Yönetim Kurulu Kararı ile sermayesini 4.500.000 TL’den 24.500.000 TL’ye çıkartma kararı almıştır. Artırılan sermaye 12 Haziran 2008 tarihinde tescil edilmiştir. Artılan sermayenin 10.000.000 TL’si cari dönem itibariyle ödenmemiştir. Artırılan sermayenin kaynakları aşağıdaki gibidir): Artırım Tarihi 12 Haziran 2008 Artırım Tutarı (TL) 20.000.000 Nakit 10.000.000 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 66 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 2.14. Sigorta ve Yatırım Sözleşmeleri - Sınıflandırma Sigorta Sözleşmeleri: Gelecekte gerçekleşmesi kesin olmayan bir olayın (sigorta konusu olay) sigortalıyı olumsuz bir şekilde etkilemesi halinde sigortalıya tazminat ödemeyi kabul ederek bir tarafın (sigortacı) diğer taraftan (sigortalı) önemli bir sigorta riskini kabul ettiği sözleşmeler sigorta sözleşmesidir. Şirket, bir ya da daha fazla sözleşmeden doğabilecek hasarların sigortacı (reasürör) tarafından diğer bir sigortacıya (sedan işletme) karşılanması amacıyla düzenlenen sigorta sözleşmeleri olan reasürans sözleşmeleri de yapmaktadır. Sigorta sözleşme sınıflamasına, Şirket’in yaptığı sigorta sözleşmeleri ve elinde bulundurduğu reasürans sözleşmeleri dahil olur. Şirket sözleşmeleri, sigorta riskinin transfer edildiği tarihte kayda alınıp, sözleşmeden kaynaklanan bütün hak ve yükümlülüklerin vade ve/veya itfasına kadar kayıtlarda sigorta sözleşmesi olarak sınıflandırılmaktadır. Yatırım Sözleşmeleri: Şirket, hayat sigortası ürünlerinin bir bölümünde bulunan birikim unsurunu ayrı bir şekilde ölçebilmekte; fakat muhasebe politikalarının, birikim unsurundan kaynaklanan tüm hak ve yükümlülüklerin ölçülmesinde kullanılan esaslara bakılmaksızın, anılan hak ve yükümlülüklerin muhasebeleştirilmesini gerekli kılması nedeniyle, sigorta ve birikim unsuru ayrıştırılmamıştır. 2.15. Sigorta ve Yatırım Sözleşmelerinde İsteğe Bağlı Katılım Özellikleri Sigorta ve yatırım sözleşmelerindeki isteğe bağlı katılım özelliği, garanti edilen faydalara ilaveten, aşağıda yer alan ek faydalara sahip olmaya yönelik sözleşmeye dayalı bir haktır. • Sözleşmeye dayalı toplam faydaların önemli bir kısmını teşkil etmeye namzet; • Tutarı ve zamanlaması sözleşme gereği ihraç edenin takdirinde olan; ve • Sözleşme gereği aşağıdakilere dayalı olan: a. Belirli bir sözleşmeler havuzunun veya belirli bir sözleşme türünün performansına; b. İhraç eden tarafından elde tutulan belirli bir varlık havuzunun gerçeklemiş ve/veya gerçekleşmemiş yatırım gelirlerine; veya c. Sözleşme ihraç eden şirketin, fonun veya başka bir işletmenin kâr veya zararına. Şirket’in bilanço tarihi itibarıyla, isteğe bağlı katılım özelliği olan sigorta veya yatırım sözleşmesi bulunmamaktadır. 2.16. İsteğe Bağlı Katılım Özelliği Olmayan Yatırım Sözleşmesi Şirket’in birikimli hayat sigortası ürünlerinde, sigortalıların birikimlerinin yatırıma sevk edilmesi sonucu elde edilecek getiri oranının, “teknik faiz”in altında olması durumunda aradaki fark Şirket tarafından karşılanmakta, üzerinde olması durumunda ise garanti unsuruna ilaveten sigortalılara kâr payı olarak dağıtılmaktadır. Ancak Şirket, kullanmada bazı sözleşmesel ve rekabete dayalı kısıtlamaların bulunmasından dolayı bu sözleşmelerini isteğe bağlı katılım özelliği olmayan yatırım sözleşmesi olarak sınıflamaktadır. Bu ürünlerde, birikimlerin yatırıma yönlendirilmesi sonucunda elde edilen tüm getiri, bu raporda bahsedilen muhasebe politikalarına uygun olarak gelir tablosunda veya özsermaye hesapları altında muhasebeleştirilmekte, bunun karşılığında tüm sözleşme borç olarak hayat matematik karşılığı içerisinde gösterilmektedir. 2.17. Borçlar Şirket’in “TMS 17 Kiralama İşlemleri” standardına tabi olan finansal kiralama işlemlerinden borçlar haricinde finansal borcu bulunmamaktadır. 2.18. Ertelenmiş Gelir Vergisi Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kâr elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kâr/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 67 Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, her bilanço tarihi itibarıyla gözden geçirilir. Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde finansal kâr elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirileceği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış veya önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Şirket’in bilanço tarihi itibarıyla varlıklarının defter değerini geri kazanması ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları dikkate alınır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, ekli finansal tablolarda netleştirilerek gösterilmiştir. Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilenler haricindeki döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. 2.19. Çalışanlara Sağlanan Faydalar Türkiye’de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Çalışanlara Sağlanan Faydalar Standardı (“TMS 19”) uyarınca söz konusu türdeki ödemeler tanımlanmış emeklilik fayda planları olarak nitelendirilir. Bilançoda muhasebeleştirilen kıdem tazminatı yükümlülüğü, tüm çalışanların emeklilikleri dolayısıyla ileride doğacak yükümlülük tutarlarının net bugünkü değerine göre hesaplanmış ve finansal tablolara yansıtılmıştır. 2.20. Karşılıklar Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar Bilanço tarihi itibarıyla, Şirket aleyhine açılmış davalara karşın ekli finansal tablolarda 1.000 TL karşılık bulunmaktadır. Şirket tarafından, alacakları için üçüncü kişiler aleyhine devam eden davalar için ekli finansal tablolarda 38.815 TL (31 Aralık 2008: 42.936 TL) karşılık ayrılmıştır. 2.21. Gelirlerin Muhasebeleştirilmesi Prim ve Komisyon Geliri Prim geliri yıl içinde tanzim edilen poliçelerden ya da bir önceki yıl tanzim edilmiş poliçelerin yıl içerisinde uğrayacağı değişikliklerin yarattığı gelirlerden oluşmaktadır. Kazanılmamış primler karşılığı, bilanço tarihinde yürürlükte bulunan poliçeler üzerinden gün esası dikkate alınarak hesaplanmıştır. Alınan ve ödenen komisyonlar; sigorta poliçelerinin üretimi ile ilgili aracılara ödenen komisyon giderleri ile devredilen primler karşılığında reasürörlerden alınan komisyon gelirleri yukarıda 2.1.2 a.Teknik Karşılıklar dipnotunda daha detaylı anlatıldığı üzere; 1 Ocak 2008 tarihinden önce üretilen poliçeler için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamasında, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra üretilen poliçeler için ise sırasıyla ertelenmiş komisyon giderleri ve ertelenmiş komisyon gelirleri hesaplarında dikkate alınmak suretiyle poliçenin ömrü boyunca faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır. Emeklilik Faaliyetlerinden Gelirler Fonların yönetim ve temsili ile fonlara tahsis edilen donanım, personel ve muhasebe hizmetleri karşılığı olan fon işletim gideri kesintisi, Şirket hesaplarında gelir olarak kaydedilmekte ve Şirket ile Yönetici arasında, anlaşma dahilindeki oranlar çerçevesinde paylaştırılmaktadır. Söz konusu ücretlerin tamamı Şirket’in teknik gelirleri içerisinde fon işletim gider kesintisi olarak “Fon işletim gelirleri” hesabında, yöneticiye ait olan kısmı ise Şirket’in teknik giderleri içerisinde fon işletim karşılığında ödenen tutar olarak “Fon işletim giderleri” hesabında gösterilmektedir. Katılımcılardan bireysel emeklilik hesabına yapılan katkı payları üzerinden azami yüzde sekiz oranını aşmamak kaydıyla alınan gider kesintileri, yönetim gideri kesintisi hesabı altında takip edilmektedir. Giriş aidatı gelirleri hesabında, katılımcıların bireysel emeklilik sistemine ilk kez katılması sırasında veya yeni bir bireysel emeklilik hesabı açtırması durumunda, emeklilik sözleşmesinin imzalandığı tarihte geçerli olan asgari ücretin aylık tutarının yarısını aşmamak kaydıyla tahakkuk ettirilen tutarlar izlenmektedir. Emeklilik yatırım fonlarına ilişkin fon portföyünün oluşturulduğu tarih ile fon paylarının satıldığı tarih arasında oluşan portföy değer değişimleri sermaye avans tahsisi faiz gelirleri olarak gelir tablosunda kaydedilmektedir. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 68 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Faiz, Gelir ve Gideri Faiz gelir ve giderleri ilgili dönemdeki gelir tablosunda tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışında sınıflandırılan finansal varlıklar ile ilgili gelirler “TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme” Standardında belirlenen etkin faiz yöntemine göre hesaplanmaktadır. Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar; alım-satım amacıyla elde tutulan finansal varlıklardır. Alım-satım amacıyla elde tutulan finansal varlıklara ilişkin kazanç ya da kayıplar gerçeğe uygun değer dikkate alınarak hesaplanmaktadır. Vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar, etkin faiz yöntemine göre itfa edilmiş maliyet bedelinden değer düşüklüğü tutarı düşülerek kayıtlara alınır ve ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanılmak suretiyle hesaplanır. Satılmaya hazır finansal varlıklar, kayıtlara alındıktan sonra güvenilir bir şekilde ölçülebiliyor olması koşuluyla gerçeğe uygun değerleriyle değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir şekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıklara ilişkin kâr veya zararlara ilgili dönemin gelir tablosunda yer verilmektedir. Bu tür varlıkların gerçeğe uygun değerinde meydana gelen değişiklikler özkaynak hesapları içinde gösterilmektedir. İlgili varlığın elden çıkarılması veya değer düşüklüğü olması durumunda özkaynak hesaplarındaki tutar kâr/zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan özkaynak araçlarına yönelik yatırımlardan kaynaklanan ve gelir tablosunda muhasebeleştirilen değer düşüş karşılıkları, sonraki dönemlerde gelir tablosundan iptal edilemez. Satılmaya hazır olarak sınıflandırılan özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı gelir tablosunda iptal edilebilir. Riski hayat sigortası poliçesi sahiplerine ait finansal yatırımlar, satılmaya hazır ve vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar olarak sınıflandırılmaktadır. Satılmaya hazır sınıfında yer alan varlıklar gerçeğe uygun değerle değerlenmekte; iskonto edilmiş değerden kaynaklanan değerleme farkı gelir tablosunda, gerçeğe uygun değer ile iskonto edilmiş değer arasındaki farkın %15’i Özsermaye altında, sigortalılara ait olan %85’i Sigortacılık Teknik Karşılıkları-Hayat Matematik Karşılığı hesabında muhasebeleştirilmektedir. Gerçeğe uygun değeri bulunmayan varlıklar etkin faiz oranı kullanılarak iskonto edilmiş değerleriyle izlenmektedir. Finansal yatırımların nakde çevrilmesinden elde edilen kârlar ve yatırımların nakde çevrilmesi sonucunda oluşan zararlar; gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar ile satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması sonucu ortaya çıkan kazanç ve kayıpları içermektedir. Temettü Temettü gelirleri, ilgili temettüyü elde etme hakkının ortaya çıkması ile muhasebeleştirilmektedir. 2.22. Finansal Kiralamalar-Kiralayan Açısından Kiralama-kiracı durumunda şirket Mülkiyete ait risk ve kazanımların önemli bir kısmının kiracıya ait olduğu kiralama işlemleri, finansal kiralama olarak sınıflandırılırken diğer kiralamalar faaliyet kiralaması olarak sınıflandırılır. Finansal kiralamayla elde edilen varlıklar, kiralama tarihindeki varlığın gerçeğe uygun değeri, ya da asgari kira ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanı kullanılarak aktifleştirilir. Kiralayana karşı olan yükümlülük, bilançoda finansal kiralama yükümlülüğü olarak gösterilir. Finansal kiralama ödemeleri, finansman gideri ve finansal kiralama yükümlülüğündeki azalışı sağlayan ana para ödemesi olarak ayrılır ve böylelikle borcun geri kalan ana para bakiyesi üzerinden sabit bir oranda faiz hesaplanmasını sağlar. Finansal giderler, Şirket’in yukarıda ayrıntılarına yer verilen genel borçlanma politikası kapsamında gelir tablosuna kaydedilir. Faaliyet kiralamaları için yapılan ödemeler, kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir. Kiralama-kiralayan durumunda şirket Şirket’in finansal kiralama işlemlerinden alacağı bulunmamaktadır. 2.23. Kâr Payı Dağıtımı Bilanço tarihi itibarıyla, 2009 yılına ilişkin kâr dağıtım önerisi Genel Kurul’da onaylanmak üzere henüz Yönetim Kurulu tarafından hazırlanmamış olduğundan 2009 yılı kâr payı dağıtımı bulunmamaktadır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 69 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 3. Önemli Muhasebe Tahminleri ve Hükümleri Finansal tabloların hazırlanması, raporlanan aktif ve pasif tutarlarını, gelir ve giderleri ve muhasebe ilkelerinin uygulanmasını etkileyecek bazı tahmin ve yorumların yapılmasını gerektirmektedir. Fiili sonuçlar cari tahminlerden farklı olabilir. Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki güncellemeler tahminlerin güncellemesinin yapıldığı dönemde ve bu güncellemelerden etkilenen müteakip dönemlerde kayıtlara alınır. Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri 2.1. Hazırlık Esasları, Teknik Karşılıklar notunda açıklanmıştır. 4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi 4.1. Sigorta Riski 4.1.1. Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan risklerin yönetilmesindeki amaç ve bu risklerin azaltılmasına ilişkin politikalar: Sigorta riski, herhangi bir sigorta sözleşmesi ile sigortalanmış olan rizikonun gerçekleşme olasılığı ve de buna bağlı olarak ortaya çıkacak olan hasarın büyüklüğünün belirsiz olma riskidir. Sigorta sözleşmesinin gereği olarak riskin tesadüfi olması nedeniyle risk tutarı tahmin edilemez. Şirket, faaliyet gösterdiği ürünlere yönelik olarak yıllık risk kabul politikası belirlemekte ve bunu yıl içerisinde gerekli görüldüğü takdirde revize etmektedir. Söz konusu risk kabul politikasına göre teklif sürecinden poliçe tanzimine kadar geçen süreçte ürün bazında minimum ve maksimum limitler belirlenmektedir. Sigortalama riski, alınan primlerin ödenen tazminatları karşılamaması ihtimalini ifade etmektedir. 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla Şirket’in hayat sigortaları Hasar/Prim oranı % 27 seviyesindedir (31 Aralık 2008: % 29). Şirket’in hayat sigortası üretiminde Şirket için sürekli risk teşkil eden bir satış kanalı bulunmamaktadır. Şirket, sigortalama riskinin tespit edilmesi için belirli aralıklarla Hasar/Prim oranını analiz etmektedir. 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla ferdi kaza sigortalarında ise hasar prim oranı % 30 oranında gerçekleşmiştir (31 Aralık 2008: % 19). Ferdi kaza sigortaları portföyünün genel portföy içerisinde düşük bir paya sahip olması sebebiyle tazminat ödenmeyen dönemlerde bu oranın düşük, tazminat ödenen dönemlerde ise yüksek olması olağan bir durumdur. 31 Aralık 2007 - 31 Aralık 2009 dönemindeki Hasar/Prim oranları finansal tablo dönemleri itibarıyla aşağıda sunulmuştur. 31 Aralık 2007 %17 %6 %22 Yıllık Hayat Sigortaları Uzun Süreli Hayat Sigortaları Ferdi Kaza 31 Aralık 2008 %30 %28 %19 31 Aralık 2009 %29 %24 %30 Şirket, deprem gibi doğal afetlerde, terör veya büyük boyutlu kazalarda oluşabilecek büyük çaplı riskleri, katastrofik hasar fazlası anlaşmalarıyla reasürörle paylaşmaktadır. 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle işsizlik sigortası teminatı portföye eklenmiş olup, bu riskin %99’u reasürörle paylaşılmaktadır. 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla, risk teminatı bazında toplam riskin reasürörlere devredilen kısmı aşağıda sunulmuştur. Ecelen Vefat 7% Kazaen Vefat 26% Kazaen Maluliyet 22% Hastalık Maluliyet 3% Tehlikeli Hastalık 5% İşsizlik/Geçici İşgöremezlik 99% İşsizlik/Gündelik Hastane 99% 31 Aralık 2008 tarihi itibarıyla, risk teminatı bazında toplam riskin reasürörlere devredilen kısmı aşağıda sunulmuştur. Ecelen Vefat %12 Kazaen Vefat %54 Kazaen Maluliyet %47 Hastalık Maluliyet %4 4.1.2. Sigorta riski hakkında bilgiler (reasürans yoluyla riskin azaltılmasının öncesindeki ve sonrasındaki); 4.1.2.1. Sigorta riskine karşı duyarlılık Şirket’in poliçe üretim stratejisi, üstlenilen riskin; riskin türüne, büyüklüğüne, göre en doğru şekilde dağıtılmasına dayanmaktadır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 70 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Şirket, eksedan ve hasar fazlası anlaşmaları yapmaktadır. Bu reasürans anlaşmaları sonucunda Şirket, toplam net sigorta hasarlarından ferdi kaza branşı için 20.000 Avro (31 Aralık 2008: 10.000 Avro), hayat branşı için 20.000 Avro (31 Aralık 2008: 20.000 Avro), katastrofik bir hasar meydana gelmesi durumunda ise 200.000 Avro (31 Aralık 2008: 200.000 Avro) üzerinde olanlarını reasüröre devretmektedir. Bununla birlikte, Şirket’in reasürans programı çerçevesinde sigorta riskleri için ihtiyari (fakültatif) reasürans anlaşmaları da bulunmaktadır. 4.1.2.2. Yönetimin yoğunlaşmaları nasıl tespit ettiğinin ve her bir yoğunlaşmayı belirleyen ortak özelliklerin (sigortalanan olayın mahiyeti, coğrafi bölge veya para birimi) açıklamasını içeren, sigorta riski yoğunlaşmaları: Şirket, hayat sigortası ve ferdi kaza branşlarında sigorta sözleşmesi yapmaktadır. Buna göre, düzenlenen sigorta sözleşmelerinde, sigortalanın mahiyetine göre sigorta riski yoğunlaşması brüt ve net (reasürans sonrası) olarak aşağıdaki tabloda özetlenmiştir: 31 Aralık 2009 Branş Hayat Hayat dışı Toplam Toplam Brüt Risk Yükümlülüğü 2.044.546 2.052.120 4.096.666 Toplam Risk Yükümlülüğünde Reasürör Payı (114.905) (1.017.405) (1.132.310) Şirket’in Net Hasar Yükümlülüğü 1.929.641 1.034.715 2.964.356 Toplam Brüt Risk Yükümlülüğü 1.291.204 800.710 2.091.914 Toplam Risk Yükümlülüğünde Reasürör Payı (178.348) (358.746) (537.094) Şirket’in Net Hasar Yükümlülüğü 1.112.856 441.964 1.554.820 31 Aralık 2008 Branş Hayat F.Kaza Toplam Şirket, sigorta sözleşmelerinin tamamını Türkiye Cumhuriyeti’nde düzenlemektedir. Şirket’in bilanço tarihi itibarıyla muallak hasar karşılığını oluşturan poliçelerin %99’unu TL cinsinden (31 Aralık 2008: %98), geriye kalan %1’ini (31 Aralık 2008: %2) ise Amerikan Doları cinsinden düzenlenen poliçeler oluşturmaktadır. Hayat dışı sigortalara branşlar itibarıyla verilen sigorta teminat tutarları dipnot 17.3’de belirtilmiştir. 4.1.2.3. Gerçekleşen hasarların gelişim süreci Gerçekleşen hasarların 31 Aralık 2005 - 31 Aralık 2009 dönemindeki reasürör payları düşülmüş net tutarı aşağıda sunulmuştur. Gerçekleşen Hasarlar 31 Aralık 2005 880.291 31 Aralık 2006 1.060.343 31 Aralık 2007 2.559.230 31 Aralık 2008 11.392.715 31 Aralık 2009 12.958.222 4.1.2.4. Finansal tablolar üzerinde önemli etkiye sahip olan her değişikliğin etkisini ayrı olarak göstererek sigorta varlık ve borçlarının ölçümünde kullanılan varsayımlardaki değişikliklerin etkileri Bulunmamaktadır. 4.2. Finansal Risk Sermaye risk yönetimi ve sermaye gereksinimine ilişkin açıklamalar Şirket’in sermaye yönetimindeki amacı; gelir getiren bir işletme olarak devamlılığını sağlamak, hissedar ve kurumsal ortakların faydasını gözetmek, aynı zamanda sermayenin maliyetini azaltmak için en verimli sermaye yapısının sürekliliğini sağlamaktır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 71 Şirket için gerekli öz sermaye tutarı Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine İlişkin Yönetmelik uyarınca her finansal tablo dönemi itibarıyla hesaplanmaktadır. Şirket’in mevcut öz sermayesi her iki yönteme göre de hesaplanan asgari sermaye gereksinimini karşılamaktadır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Sermaye Yeterliliği Tablo Özeti 1.YÖNTEM Hayat Dışı Branşlar İçin Gerekli Özsermaye Hayat Branşı İçin Gerekli Özsermaye Emeklilik Branşı İçin Gerekli Özsermaye TOPLAM GEREKLİ ÖZ SERMAYE 2.YÖNTEM Aktif Riski İçin Gerekli Öz Sermaye Reasürans Riski İçin Gerekli Öz Sermaye Aşırı Prim Artışı İçin Gerekli Öz Sermaye Muallak Hasar Karşılığı İçin Gerekli Öz Sermaye Yazım Riski İçin Gerekli Öz Sermaye Faiz İle Kur Riski İçin Gerekli Öz Sermaye TOPLAM GEREKLİ ÖZ SERMAYE ÖZKAYNAK (*) GEREKLİ ÖZ SERMAYE SERMAYE YETERLİLİĞİ SONUCU 31 Aralık 2009 31 Aralık 2008 1.360.149 7.978.583 89.099 9.427.831 845.311 5.291.249 6.136.560 3.109.970 433.349 915.227 74.116 2.536.694 53.533 7.122.889 42.758.426 9.427.831 33.330.595 1.595.847 324.353 2.881.173 38.877 1.877.467 6.055 6.723.772 24.766.647 6.723.772 18.042.875 (*) Sermaye yeterliliği tablosu formatı gereği 310.334 TL (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır) dengeleme karşılığı özsermaye tutarına ilave edilmiştir. Şirketin Sermaye Yeterliliği, 19 Ocak 2008 tarih ve 26761 sayılı Resmi Gazetede yayınlanarak yürürlüğe giren Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik çerçevesinde hesaplanan sermaye yeterliliği sonucuna göre, gerekli özsermaye tutarına göre önemli oranda yüksektir. Finansal Risk Faktörleri Şirket’in risk yönetimi programı genel olarak finansal piyasalardaki belirsizliğin, Şirket finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır. Şirket, finansal yatırımları sebebiyle genelde faiz ve fiyat riskine, sigorta alacakları sebebiyle kredi riskine ve dövizli poliçe ve varlıkları sebebiyle de kur riskine maruz kalmaktadır. Yönetim Kurulu tarafından risk yönetimine ilişkin olarak döviz kuru riski, faiz riski, kredi riski, finansal araçların kullanımı ve likidite fazlalığının nasıl değerlendirileceği gibi çeşitli risk türlerini kapsayan prosedürler oluşturulur. Faiz oranı riski Faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların fiyatlarında dalgalanmalara yol açması, Şirket’in faiz oranı riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurmaktadır. Şirket’in faiz oranı riskine duyarlılığı aktif ve pasif hesapların vadelerindeki uyumsuzluğu ile ilgilidir. Bu risk faiz değişimlerinden etkilenen varlıkları aynı tipte yükümlülüklerle karşılamak suretiyle yönetilmektedir. Bilanço tarihi itibarıyla TL faiz oranlarında 1 puanlık artış ya da azalış olması ve diğer tüm değişkenlerin sabit tutulması durumunda, net değişim aşağıdaki şekilde gerçekleşecektir: 31 Aralık 2009 TL Faiz (1 Puanlık artış) (1 Puanlık azalış) (763.669) 792.927 31 Aralık 2008 TL Faiz (1 Puanlık artış) (1 Puanlık azalış) (103.722) 105.665 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 72 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Faiz oranı riski tablosu 31 Aralık 2009 Varlıklar Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar Esas Faaliyetlerden Alacaklar Diğer Alacaklar Gelecek Aylara Ait Giderler Ve Gelir Tahakkukları Cari Olmayan Diğer Alacaklar Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar Ertelenmiş Vergi Varlığı Toplam Varlıklar Yükümlülükler Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Borçlar Sigortacılık Teknik Karşılıkları Ödenecek Vergi Ve Benzeri Diğer Yükümlülükler İle Karşılıkları Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar Gelecek Aylara Ait Gelirler Ve Gider Tahakkukları Özsermaye Toplam Yükümlülükler ve Özsermaye Net Pozisyon Vadesiz 1 Aya Kadar 1-3 Ay 3-12 Ay 1 Yıl5 yıl arası 5 Yıl ve Üstü Dağıtılamayan Toplam 112.527 41.068.443 - - - - - 41.180.970 - 1.303.323 1.000.609 2.947 24.635.535 1.097.276 - 14.776.480 868.150 - - - 1.473.989 12.172.150 - 42.189.327 15.138.185 2.947 112.527 39.689 43.415.011 335.909 26.068.720 4.557.218 20.201.848 - - 5.270 344.922 1.187.503 67.372 15.251.206 4.932.816 5.270 344.922 1.187.503 67.372 105.049.312 - 2.047 335.584 161.890 11.205 109.554 1.283.974 16.203.046 20.074.466 6.920.630 11.879.871 100 3.274.690 11.205 11.989.425 2.047 335.684 47.918.696 - 191.432 6.200 777.573 714.804 109.892 17.524 - - 969.005 848.420 112.527 2.938 700.091 42.714.920 24.422 2.921.532 23.147.188 499.378 16.812.316 3.389.532 20.091.990 (20.091.990) 6.920.630 (6.920.630) 42.448.092 57.602.753 (42.351.547) 526.738 42.448.092 105.049.312 - Vadesiz 1 Aya Kadar 1-3 Ay 3-12 Ay 1 Yıl5 yıl arası 5 Yıl ve Üstü Dağıtılamayan Toplam 84.069 30.839.829 21.410 - - - - 30.945.308 - 222.255 956.680 624 5.247 7.003.947 506.374 - 14.873.883 36.915 - 3.294.003 - - 116.132 - 25.394.088 1.616.101 624 5.247 84.069 33.543 32.058.178 138.765 7.670.496 2.716.778 17.627.576 3.294.003 - 5.293 423.214 640.564 157.257 1.342.460 2.889.086 5.293 423.214 640.564 157.257 62.076.782 - 10.309 907 133.975 63.247 20.782 15.197 528.716 96.779 9.940.551 11.005 12.742.894 10.420.285 1.554.820 138.875 15.197 907 133.975 35.250.513 - 188.548 99.919 565.781 10.153 116.982 19.981 - - 754.329 247.035 84.069 6.658 503.563 31.554.615 32.903 1.173.532 6.496.964 729.743 10.884.055 6.743.521 12.773.880 10.420.285 (9.479.877) (10.420.285) 24.766.647 26.321.467 (24.979.007) 769.304 24.766.647 62.076.782 - Faiz oranı riski tablosu 31 Aralık 2008 Varlıklar Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar Esas Faaliyetlerden Alacaklar İlişkili Taraflardan Alacaklar Diğer Alacaklar Gelecek Aylara Ait Giderler Ve Gelir Tahakkukları Cari Olmayan Varlıklar Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar Ertelenmiş Vergi Varlığı Toplam Varlıklar Yükümlülükler Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Borçlar Sigortacılık Teknik Karşılıkları Ödenecek Vergi Ve Benzeri Diğer Yükümlülükler İle Karşılıkları Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar Gelecek Aylara Ait Gelirler Ve Gider Tahakkukları Özsermaye Toplam Yükümlülükler ve Özsermaye Net Pozisyon Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 73 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Kur Riskine Duyarlılık Şirket, başlıca ABD Doları ve Avro cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır. Şirket’in yabancı para cinsinden alacak ve borçları not 12’de verilmiştir. Aşağıdaki tablo, Şirket’in ABD Doları ve Avro kurlarındaki %10’luk artışa ve azalışa olan duyarlılığını ve değişimler sonucunda karşılaşacağı kazanç ya da kaybı göstermektedir. 31 Aralık 2009 USD (%10 değer artışı) 38.463 USD (%10 değer azalışı) (38.463) Avro (%10 değer artışı) 32.914 Avro (%10 değer azalışı) (32.914) 31 Aralık 2008 USD (%10 değer artışı) 1.006 USD (%10 değer azalışı) (1.006) Avro (%10 değer artışı) 7.067 Avro (%10 değer azalışı) (7.067) Kredi Riski Kredi Riski, Şirket’in ilişkide bulunduğu üçüncü tarafların, yapılan sözleşme gereklerine uymayarak yükümlülüklerini kısmen veya tamamen zamanında yerine getirememelerinden dolayı Şirket’in karşılaşacağı durumu ifade eder. Şirket’in faaliyet konusu göz önünde bulundurulduğunda kredi riskinin nispeten az olduğu düşünülmektedir. Şirket’in üçüncü taraflar itibarıyla değerlendirmeleri aşağıda yer almaktadır. Reasürörler: Şirket, finansal açıdan güçlü uluslararası reasürans şirketleri ile çalışmaktadır. Bu şirketler ile bakiye transferi konusunda bir sorun yaşanmamakta olup risk seviyesinin de düşük olduğu düşünülmektedir. Acenteler: Şirket, banka ve PTT şubeleri yolu ile poliçe satmaktadır. Şirkete bağlı çalışan acentesi bulunmamakla beraber, banka şubeleri ile ilişkileri ise parasal anlamda sınırlı düzeyde risk teşkil etmektedir. Sigortalılar: Şirket’in bilanço tarihi itibariyle sigortacılık faaliyetlerinden olan alacakları, bu alacaklara ilişkin alınan teminat ve ayrılan şüpheli alacak karşılıkları not 12’de belirtilmiştir. Yeniden yapılandırılmış ticari alacaklar bulunmamaktadır. Likidite Riski Likidite riski, Şirket’in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirememe ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket yönetimi, fon kaynaklarını dağıtarak mevcut ve muhtemel yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli tutarda nakit ve benzeri kaynağı bulundurmak suretiyle likidite riskini yönetmektedir. Şirket, ödeme yükümlülüğü doğuran hususları kendi özkaynaklarından karşılamaktadır. Şirket’in raporlama tarihi itibarıyla finansal kiralama haricinde kredi veya benzeri bir finansal borcu bulunmamaktadır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 74 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 31 Aralık 2009 Varlıklar Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar Esas Faaliyetlerden Alacaklar Diğer Alacaklar Gelecek Aylara Ait Giderler Ve Gelir Tahakkukları Cari Olmayan Varlıklar Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar Ertelenmiş Vergi Varlığı Toplam Varlıklar Yükümlülükler Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Borçlar Sigortacılık Teknik Karşılıkları Ödenecek Vergi Ve Benzeri Diğer Yükümlülükler İle Karşılıkları Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar Gelecek Aylara Ait Gelirler Ve Gider Tahakkukları Özsermaye Toplam Yükümlülükler ve Özsermaye Net Pozisyon 31 Aralık 2008 Varlıklar Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar Esas Faaliyetlerden Alacaklar İlişkili Taraflardan Alacaklar Diğer Alacaklar Gelecek Aylara Ait Giderler Ve Gelir Tahakkukları Cari Olmayan Varlıklar Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar Ertelenmiş Vergi Varlığı Toplam Varlıklar Yükümlülükler Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Borçlar Sigortacılık Teknik Karşılıkları Ödenecek Vergi Ve Benzeri Diğer Yükümlülükler İle Karşılıkları Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar Gelecek Aylara Ait Gelirler Ve Gider Tahakkukları Özsermaye Toplam Yükümlülükler ve Özsermaye Net Pozisyon Vadesiz 1 Aya Kadar 1-3 Ay 3-12 Ay 1 Yıl5 yıl arası 5 Yıl ve Üstü Dağıtılamayan Toplam 112.527 41.068.443 - - - - - 41.180.970 - 1.078.081 1.000.609 2.947 663.149 1.097.276 - 14.747.378 868.150 - 24.179.032 - 47.698 - 1.473.989 12.172.150 - 42.189.327 15.138.185 2.947 112.527 39.689 43.189.769 335.909 2.096.334 4.557.218 20.172.746 24.179.032 47.698 5270 344.922 1.187.503 67.372 15.251.206 4.932.816 5.270 344.922 1.187.503 67.372 105.049.312 - 2.047 335.584 161.890 11.205 109.554 1.283.974 16.203.046 20.074.466 6.920.630 11.879.871 100 3.274.690 11.205 11.989.425 2.047 335.684 47.918.696 - 191.432 6.200 777.573 714.804 109.892 17.524 - - 969.005 848.420 112.527 2.938 700.091 42.489.678 24.422 2.921.532 (825.198) 499.378 16.812.316 3.360.430 20.091.990 4.087.042 6.920.630 (6.872.932) 42.448.092 57.602.753 (42.351.547) 526.738 42.448.092 105.049.312 - Vadesiz 1 Aya Kadar 1-3 Ay 3-12 Ay 1 Yıl5 yıl arası 5 Yıl ve Üstü Dağıtılamayan Toplam 84.069 30.839.829 21.410 - - - - 30.945.308 - 956.680 624 5.247 4.766.962 14.659.056 506.374 36.915 - 5.697.756 - 270.314 - 116.132 - 25.394.088 1.616.101 624 5.247 84.069 33.543 31.835.923 138.765 5.433.511 2.716.778 17.412.744 5.697.756 270.314 5.293 423.214 640.564 157.257 1.342.460 2.889.086 5.293 423.214 640.564 157.257 62.076.782 - 10.309 907 133.975 63.247 20.782 15.197 528.716 96.779 9.940.551 11.005 12.742.894 10.420.285 1.554.820 138.875 15.197 907 133.975 35.250.513 - 188.548 99.919 565.781 10.153 116.982 19.981 - - 754.329 247.035 84.069 6.658 503.563 31.332.360 32.903 1.173.532 4.259.979 729.743 10.884.055 6.528.694 12.773.880 10.420.285 (7.076.124) (10.149.971) 24.766.647 26.321.467 (24.979.007) 769.304 24.766.647 62.076.782 - Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 75 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Diğer Riskler Finansal Araçlar Kategorileri: Gerçeğe uygun değeri belirlenen finansal araçlara ilişkin döküm aşağıda yer almaktadır. 31 Aralık 2009 Gerçeğe uygun değeri 31 Aralık 2009 31 Aralık 2008 Defter değeri 31 Aralık 2008 Gerçeğe uygun değeri 35.079.135 648.191 35.079.135 644.602 19.726.453 637.032 19.726.453 656.997 6.463.891 15.138.185 2.947 6.465.590 15.138.185 2.947 4.981.235 1.616.101 5.247 5.010.638 1.616.101 5.247 Cari Finansal Borçlar Finansal Kiralamalardan Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Çeşitli Borçlar 11.205 11.989.425 2.047 335.584 11.205 11.989.425 2.047 335.584 127.870 15.197 907 133.975 127.870 15.197 907 133.975 Cari Olmayan Finansal Borçlar Finansal Kiralamalardan Borçlar - - 11.005 11.005 Cari Finansal Varlıklar Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar Esas Faaliyetlerden Alacaklar Diğer Alacaklar Defter değeri Finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer seviye sınıflamaları aşağıdaki gibidir: 31 Aralık 2009 Kategori 1 Kategori 2 Kategori 3 35.079.135 35.079.135 - - 648.191 648.191 - - 6.463.891 5.387.398 - 1.076.493 Esas Faaliyetlerden Alacaklar Diğer alacaklar 15.138.185 2.947 - - 15.138.185 2.947 Finansal yükümlülükler Finansal Kiralamalardan Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Çeşitli Borçlar 11.205 11.989.425 2.047 335.584 - - 11.205 11.989.425 2.047 335.584 Finansal varlıklar Satılmaya hazır finansal varlıklar Borçlanma senetleri Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar Borçlanma senetleri Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar Borçlanma senetleri ve vadeli mevduat - Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 76 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 31 Aralık 2008 Kategori 1 Kategori 2 Kategori 3 19.726.453 19.726.453 - - 637.032 637.032 - - Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar Borçlanma senetleri 4.981.235 4.981.235 Esas Faaliyetlerden Alacaklar Diğer alacaklar 1.616.101 5.247 - - 1.616.101 5.247 138.875 15.197 907 133.975 - - 138.875 15.197 907 133.975 Finansal varlıklar Satılmaya hazır finansal varlıklar Borçlanma senetleri Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar Borçlanma senetleri Finansal yükümlülükler Finansal Kiralamalardan Borçlar Esas Faaliyetlerden Borçlar İlişkili Taraflara Borçlar Diğer Çeşitli Borçlar Gerçeğe uygun değerleriyle gösterilen finansal varlıklar yukarıdaki tabloda değerleme yöntemleri açısından üç ayrı kategoriye ayrılarak gösterilmiştir. “Kategori 1”, teşkilatlanmış piyasalardan elde edilen gerçeğe uygun değerlere (piyasa verilerine) göre, ”Kategori 2” emsal teşkil eden gerçeklemiş işlemlere göre ve ”Kategori 3” ise gelecekteki nakit akımların bugüne indirgenmiş değerlerine göre değerlenmekte olan finansal varlıkları temsil etmektedir. Finansal araçların gerçeğe uygun değeri: Gerçeğe uygun değer, bilgili ve istekli taraflar arasında, piyasa koşullarına uygun olarak gerçekleşen işlemlerde, bir varlığın karşılığında el değiştirebileceği veya bir yükümlülüğün karşılanabileceği değerdir. Şirket, finansal enstrümanların tahmini gerçeğe uygun değerlerini halihazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiştir. Bununla birlikte, piyasa bilgilerini değerlendirip gerçeğe uygun değerleri tahmin edebilmek, yorum ve muhakeme gerektirmektedir. Sonuç olarak burada sunulan tahminler, Şirket’in cari bir piyasa işleminde elde edebileceği miktarların göstergesi olamaz. Gerçeğe uygun değerleri tahmin edilmesi pratikte mümkün olan finansal enstrümanların gerçeğe uygun değerlerinin tahmini için aşağıdaki yöntem ve varsayımlar kullanılmıştır: Finansal varlıklar: Nakit ve nakit benzeri değerler ve diğer finansal varlıklar dahil olmak üzere maliyet bedeli ile gösterilen finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinin kısa vadeli olmaları ve muhtemel zararların önemsiz miktarda olabileceği düşünülerek defter değerlerine yaklaştığı öngörülmektedir. Devlet iç borçlanma senetlerinin ve hisse senetlerinin gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesinde piyasa fiyatları esas alınır. Finansal yükümlülükler: Kısa vadeli olmaları sebebiyle parasal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değerlerinin defter değerlerine yaklaştığı varsayılmaktadır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 77 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 5. Bölüm Bilgileri Şirket’in hayat sigortası ve hayat dışı branşındaki faaliyetlerine ilişkin bölüm raporlaması aşağıda sunulmuştur. 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 Faaliyet bölümlerinin dökümü Devam eden faaliyetler Teknik gelir Teknik gider Faaliyet giderleri Genel Teknik Bölüm Dengesi Hayat Sigortası Ferdi Kaza (Hayat dışı) Emeklilik Toplam 41.414.800 (16.254.758) (9.661.424) 15.498.618 9.534.853 (2.127.837) (2.803.550) 4.603.466 40.783 (234.005) (2.884.755) (3.077.977) 50.990.436 (18.616.600) (15.349.729) 17.024.107 Diğer gelir ve giderler toplamı Vergi öncesi kâr Vergi Net dönem kârı 3.684.697 20.708.804 (4.391.402) 16.317.402 1 Ocak 2008-31 Aralık 2008 Faaliyet bölümlerinin dökümü Devam eden faaliyetler Teknik gelir Teknik gider Faaliyet giderleri Genel Teknik Bölüm Dengesi Hayat Sigortası Ferdi Kaza Toplam 31.136.310 (16.401.408) (7.569.253) 7.165.649 3.922.271 (740.502) (904.019) 2.277.750 35.058.581 (17.141.910) (8.473.272) 9.443.399 Diğer gelir ve giderler toplamı Vergi öncesi kâr Vergi Net dönem kârı 2.273.072 11.716.471 (2.410.458) 9.306.013 6. Maddi Duran Varlıklar Cari Dönem: Maliyet Değeri 1 Ocak 2009 itibarıyla açılış bakiyesi Alımlar Çıkışlar 31 Aralık 2009 itibarıyla kapanış bakiyesi Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2009 itibarıyla açılış bakiyesi Dönem gideri Çıkışlar 31 Aralık 2009 itibarıyla kapanış bakiyesi 31 Aralık 2009 itibarıyla net defter değeri Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller Motorlu Taşıtlar Demirbaşlar (Finansal Kiralama Yoluyla Edinilmiş Olanlar Dahil) Özel Maliyetler Toplam 96.953 (96.953) - 23.484 (23.484) - 659.124 129.148 788.272 96.692 28.394 125.086 876.253 157.542 (120.437) 913.358 (1.158) 1.158 - (13.396) 13.396 - (405.604) (109.157) (514.761) 273.511 (32.881) (20.794) (53.675) 71.411 (453.039) (129.951) 14.554 (568.436) 344.922 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 78 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Önceki dönem: Maliyet Değeri 1 Ocak 2008 itibarıyla açılış bakiyesi Alımlar 31 Aralık 2008 itibarıyla kapanış bakiyesi Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2008 itibarıyla açılış bakiyesi Dönem gideri 31 Aralık 2008 itibarıyla kapanış bakiyesi 31 Aralık 2008 itibarıyla net defter değeri Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller Demirbaşlar (Finansal Kiralama Yoluyla Özel Motorlu Taşıtlar Edinilmiş Olanlar Dahil) Maliyetler Toplam 96.953 96.953 23.484 23.484 440.620 218.504 659.124 95.246 1.446 96.692 559.350 316.903 876.253 (1.158) (1.158) 95.795 (8.686) (4.710) (13.396) 10.088 (315.929) (89.675) (405.604) 253.520 (14.893) (17.988) (32.881) 63.811 (339.508) (113.531) (453.039) 423.214 7. Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Bulunmamaktadır. 8. Maddi Olmayan Duran Varlıklar Cari Dönem: Maliyet Değeri 1 Ocak 2009 itibarıyla açılış bakiyesi Alımlar 31 Aralık 2009 itibarıyla kapanış bakiyesi Birikmiş İtfa Payları 1 Ocak 2009 itibarıyla açılış bakiyesi Dönem gideri 31 Aralık 2009 itibarıyla kapanış bakiyesi 31 Aralık 2009 itibarıyla net defter değeri 31 Aralık 2009 Haklar 1.215.542 1.031.945 2.247.487 31 Aralık 2008 Haklar 660.595 554.947 1.215.542 (574.978) (485.006) (1.059.984) 1.187.503 (328.870) (246.108) (574.978) 640.564 9. İştiraklerdeki Yatırımlar Bulunmamaktadır. 10. Reasürans Varlıkları 10.1. Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan muhasebeleştirilen varlık, borç, gelir ve giderleri Şirket’in sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve varlık olarak muhasebeleştirilen ve ekli finansal tablolarda sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar hesabında gösterilen 334.392 TL reasürans şirketlerinden alacağı bulunmaktadır (31 Aralık 2008: 278.967 TL). Satın alınan reasürans nedeniyle kâr veya zararda muhasebeleştirilmiş kazanç ve kayıplar. Reasüröre Devredilen Primler (-) Alınan Reasürans Komisyonları Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı Devreden Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı (-) Ödenen Hasarlarda Reasürör Payı Muallak Hasar Karşılığında Reasürör Payı Devreden Muallak Hasar Karşılığında Reasürör Payı (-) Toplam 1 Ocak31 Aralık 2009 (5.235.137) 2.540.216 2.146.040 (2.305.527) 1.270.755 1.132.310 (537.094) (988.437) 1 Ocak31 Aralık 2008 (5.932.751) 521.310 2.305.527 (637.903) 599.468 537.094 (60.123) (2.667.378) Şirket, sedan işletme olarak satın almış olduğu reasürans anlaşmalarından kaynaklanan komisyon gelirlerini ertelemektedir. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 79 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 11. Finansal Varlıklar Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılar Ait Finansal Yatırımlar Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar -Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar -Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar -Vadeli Mevduat TOPLAM 31 Aralık 2009 35.079.135 644.602 6.465.590 5.210.993 178.104 1.076.493 42.189.327 31Aralık 2008 19.726.453 656.997 5.010.638 4.782.940 227.698 25.394.088 Finansal Varlıkların Alt Sınıflamaları 31 Aralık 2009 Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Devlet Tahvili Emeklilik Yatırım Fonları Hisse Senedi TOPLAM Maliyet Bedeli TL 29.607.006 1.032.774 397.348 31.037.128 Borsa Rayici TL 33.605.148 1.076.639 397.348 35.079.135 Kayıtlı Değer TL 33.605.148 1.076.639 397.348 35.079.135 31 Aralık 2008 Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Devlet Tahvili TOPLAM Maliyet Bedeli TL 16.822.967 16.822.967 Borsa Rayici TL 19.726.453 19.726.453 Kayıtlı Değer TL 19.726.453 19.726.453 31 Aralık 2009 Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Devlet Tahvili TOPLAM Maliyet Bedeli TL 608.183 608.183 Borsa Rayici TL 648.191 648.191 Kayıtlı Değer TL 644.602 644.602 31 Aralık 2008 Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Devlet Tahvili TOPLAM Maliyet Bedeli TL 609.808 609.808 Borsa Rayici TL 637.032 637.032 Kayıtlı Değer TL 656.997 656.997 Maliyet Bedeli TL Borsa Rayici TL Kayıtlı Değer TL 4.306.668 259.719 4.931.350 279.643 4.931.350 279.643 174.315 176.405 178.104 1.070.861 5.811.563 1.076.493 6.463.891 1.076.493 6.465.590 Riski hayat poliçesi sahiplerine ait finansal yatırımlar: 31 Aralık 2009 Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Devlet Tahvili Eurobond Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Eurobond Vadeli Mevduat TOPLAM Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 80 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 31Aralık 2008 Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Devlet Tahvili Eurobond Maliyet Bedeli TL Borsa Rayici TL Kayıtlı Değer TL 3.800.856 266.532 4.506.094 276.846 4.506.094 276.846 217.917 4.285.305 198.295 4.981.235 227.698 5.010.638 31 Aralık 2009 TL 4.042.007 36.419 654.027 4.732.453 31 Aralık 2008 TL 2.903.486 47.189 725.333 3.676.008 31 Aralık 2007 TL 357.690 258.517 616.207 Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Eurobond TOPLAM Finansal varlıklarda son üç yılda meydana gelen değer artışları Finansal Varlığın Türü Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yat. TOPLAM Değer artışları, finansal varlıkların, dönem sonu kayıtlı değer ile maliyet bedelleri arasındaki farkları yansıtmaktadır. Şirket’in yıl içinde ihraç edilen ve itfa edilen borçlanmayı temsil eden menkul kıymetleri bulunmamaktadır. Menkul kıymetler ve bağlı menkul kıymetler grubu içinde yer alıp işletmenin ortakları, iştirakleri ve bağlı ortaklıklar tarafından çıkarılmış bulunan menkul kıymet bulunmamaktadır. Şirket, finansal riskten korunma muhasebesi uygulamamaktadır. Şirket, parasal kalemlerin ödenmesinden ya da dönem içinde veya ilk muhasebeleştirme sırasında çevrildiklerinden farklı kurlardan çevrilmelerinden kaynaklanan kur farklarını, oluştukları dönemde kâr veya zararda muhasebeleştirmektedir. 12. Borçlar ve Alacaklar Şirket’in alacaklarının dökümü aşağıdaki gibidir: Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar Şüpheli alacak karşılığı (-) İkrazlar Emeklilik faaliyetlerinden alacaklar Esas faaliyetlerden alacaklar toplamı İlişkili taraflardan olan alacaklar Diğer alacaklar Toplam alacaklar 31 Aralık 2009 3.319.271 (99.661) 38.815 (38.815) 21.989 11.896.586 15.138.185 2.947 15.141.132 31 Aralık 2008 1.506.789 42.936 (42.936) 109.312 1.616.101 624 5.247 1.621.972 31 Aralık 2009 97.189 139.772 55.319 14.845.905 15.138.185 31 Aralık 2008 777.181 31.226 4.414 64.350 738.930 1.616.101 Sigortacılık faaliyetlerinden alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir: 0-30 gün 31-60 gün 61-90 gün 90 gün üzeri Vadesi gelmemiş alacaklar Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 81 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Şirket’in alacakları için tesis edilen teminatların detayı aşağıda sunulmuştur: Teminat Türü Garanti ve Kefaletler Toplam 31 Aralık 2009 980 980 31 Aralık 2008 1.038 1.038 Şüpheli ticari alacak karşılığı hareketleri Açılış bakiyesi Dönem gideri Tahsilatlar Kapanış bakiyesi 1 Ocak31 Aralık 2009 (42.936) 4.121 (38.815) 1 Ocak31 Aralık 2008 (45.409) 2.473 (42.936) Şirket’in şüpheli alacakları için teminatı bulunmamaktadır. İşletmenin ortaklar, iştirakler ve bağlı ortaklıklarla olan alacak-borç ilişkisi: 31 Aralık 2009 Ortaklar Diğer Ticari 734.896 (*) - Alacaklar Ticari Olmayan 1.945.867 (**) - Ticari (1.681) (***) Borçlar Ticari Olmayan (11.205) (****) Ticari 1.122.147(*) - Alacaklar Ticari Olmayan 27.829.526 (**) - Ticari - Borçlar Ticari Olmayan (138.875) (****) 31 Aralık 2008 Ortaklar Diğer (*) Ortaklardan ticari alacakların tamamı prim alacağı olup, finansal tablolarda sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar hesabında gösterilmektedir. (**) Ortaklardan ticari olmayan alacakların tamamı banka mevduat hesaplarından oluşmaktadır. (***) Ticari borçlar Deniz Portföy Yönetimi A.Ş.’e olan emeklilik faaliyeti borcu olup, bilançoda emeklilik faaliyetlerinden borçlar hesabında gösterilmektedir. (****) Ticari olmayan borçlar finansal kiralama borcu olup, finansal tablolardada finansal borçlar hesabında gösterilmektedir. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 82 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Şirket’in yabancı paralarla temsil edilen ve kur garantisi olmayan alacak ve borçlarının tutarı aşağıda sunulmuştur. 31 Aralık 2009 Yabancı para alacaklar Bankalar (DTH): Amerikan Doları Avro Menkul Değerler Amerikan Doları Avro Yabancı para borçlar Finansal Kiralama Borçları Amerikan Doları Teknik Karşılıklar Amerikan Doları Avro Döviz tutarı: Kur Tutar TL 207.612 147.780 1,5057 2,1603 312.601 319.249 287.240 11.688 1,5057 2,1603 432.497 25.250 1.089.597 Döviz tutarı: Kur Tutar TL 7.442 1,5057 11.205 231.961 7.108 1,5057 2,1603 349.264 15.355 375.824 713.773 Döviz tutarı: Kur Tutar TL 66.817 32.020 1,5123 2,1408 101.047 68.548 7.883 1,5123 11.921 316.479 12.114 1,5123 2,1408 478.611 25.933 686.060 Döviz tutarı: Kur Tutar TL 91.830 1,5123 138.875 292.698 11.125 1,5123 2,1408 442.648 23.816 605.339 80.721 Net Yabancı Para Pozisyonu 31 Aralık 2008 Yabancı para alacaklar Bankalar (DTH): Amerikan Doları Avro İkraz Amerikan Doları Menkul Değerler Amerikan Doları Avro Toplam Yabancı para borçlar Finansal Kiralama Borçları Amerikan Doları Teknik Karşılıklar Amerikan Doları Avro Toplam Net Yabancı Para Pozisyonu 13. Türev Finansal Araçlar Bulunmamaktadır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 83 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 14. Nakit ve Nakit Benzerleri Nakit mevcudu Bankadaki nakit Vadesiz mevduatlar Vadeli mevduatlar Diğer hazır varlıklar Toplam Nakit ve nakit benzeri bakiyeler üzerinde faiz gelir tahakkuku (-) Nakit akım amaçlı genel toplam Bloke banka mevduatları (-) 31 Aralık 2009 TL 399 40.798.898 112.128 40.686.770 381.673 41.180.970 31Aralık 2008 TL 491 30.490.633 83.578 30.407.055 454.184 30.945.308 (198.326) 40.982.644 (279.056) 30.666.252 (23.521.002) (2.659.193) Şirket’in 31 Aralık 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibarıyla yabancı para cinsinden nakit ve nakit benzerleri aşağıda sunulmuştur. 31 Aralık 2009 Bankalar (DTH): Amerikan Doları Avro TOPLAM Döviz tutarı: Kur Tutar TL 207.612 147.780 1,5057 2,1603 312.601 319.249 631.850 31 Aralık 2008 Bankalar (DTH): Amerikan Doları Avro TOPLAM Döviz tutarı: Kur Tutar TL 66.817 32.020 1,5123 2,1408 101.047 68.548 169.595 Bilanço tarihi itibarıyla yabancı para cinsinden ve TL cinsinden vadeli mevduatların vadeleri bir aya kadar (31 Aralık 2008: 1 aya kadar) olup, faiz oranları yabancı para için %0,25-%2,70 (31 Aralık 2008: % 3,75-% 5,75), TL için %6,25-%10,60 (31 Aralık 2008: %16,00-%22,5) aralığındadır. 15. Sermaye Şirket’in bilanço tarihi itibarıyla ortaklık yapısı Not 1.1.’de verilmiştir. Nominal Sermaye Ödenmemiş Sermaye (-) 31 Aralık 2009 24.500.000 (10.000.000) 31 Aralık 2008 24.500.000 (10.000.000) Şirket’in 31 Aralık 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibarıyla nominal sermayesi 24.500.000 TL olup ve her biri 1 Krş değerindeki 2.450.000.000 paydan ibarettir. Cari dönemde sermaye artışı gerçekleşmemiştir (31 Aralık 2008: Şirket, 2008/5 numaralı Yönetim Kurulu Toplantısında alınan karar üzerine 14 Mayıs 2008 tarihinde toplanan Genel Kurulu’nda sermayesini 4.500.000 TL’den 24.500.000 TL’ye çıkarma kararı almıştır. Taahhüt edilen sermayenin 10.000.000 TL‘si nakden ödenmiş, geri kalanı ise Yönetim Kurulu’nun tespit edeceği esaslara göre sermaye artışına ilişkin kararın tescilinden itibaren 3 yıl içinde ödenecektir.). 16. Diğer Karşılıklar ve İsteğe Bağlı Katılımın Sermaye Bileşeni 31 Aralık 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibarıyla, “finansal varlıkların değerlemesi” hesabında muhasebeleştirilen satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim haricinde özsermaye içinde gösterilen diğer yedekler bulunmamaktadır. Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 84 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Şirket, yatırım sözleşmesi olarak sınıflanan birikimli hayat sigortalarına ilişkin tüm yükümlülüğünü borç olarak hayat matematik karşılığı içerisinde sınıflandırmaktadır. Şirket, bu ürünlerle ilgili olarak sadece, satılmaya hazır finansal varlıklar olarak sınıflanan riski hayat poliçesi sahiplerine ait finansal yatırımlardan elde edilen gerçekleşmemiş kazanç ve kayıpların Şirket’e ait olan kısmını özsermaye içinde “finansal varlıkların değerlemesi” hesabında muhasebeleştirmektedir. Bilanço tarihi itibarıyla doğrudan özkaynaklarda tahakkuk ettirilen dönemin gelir ve gider kalemleri aşağıdaki gibidir: Satılmaya hazır finansal varlıklardan değerleme farkı Ertelenmiş vergi etkisi Net tutar 31 Aralık 2009 1.899.672 (398.318) 1.501.354 31 Aralık 2008 160.373 (23.062) 137.311 17. Sigorta Yükümlülükleri ve Reasürans Varlıkları 17.1. Şirket’in hayat ve hayat dışı dallar için tesis etmesi gereken teminat tutarları ile varlıklar itibarıyla hayat ve hayat dışı dallara göre tesis edilmiş teminat tutarları aşağıdaki gibidir: 31 Aralık 2009 Hayat Devlet tahvili Vadeli mevduat Tesis Edilmesi Gereken TL 31.384.422 Mevcut Blokaj TL 32.194.165 9.746.865 22.447.300 Hayat Dışı Devlet tahvili Vadeli mevduat TOPLAM 824.632 2.006.962 933.260 1.073.702 34.201.127 31 Aralık 2008 Hayat Devlet tahvili Vadeli mevduat Hayat Dışı Devlet tahvili TOPLAM 32.209.054 Tesis Edilmesi Gereken TL 25.438.492 Mevcut Blokaj TL 27.105.181 24.445.988 2.659.193 760.816 948.100 948.100 28.053.281 26.199.308 Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine ilişkin Yönetmelik uyarınca sigorta şirketleri ile hayat ve ferdi kaza branşında faaliyet gösteren emeklilik şirketleri teminatlarını, sermaye yeterliliği hesaplama dönemlerini takip eden iki ay içerisinde tesis etmek zorundadır. Şirket’in hayat ve hayat dışı branşlarında blokaj açığı bulunmamaktadır. 17.2. Şirket’in hayat poliçe adetleri ile dönem içinde giren, ayrılan hayat ve mevcut hayat sigortalıların adet ve matematik karşılıkları aşağıdaki gibidir: 1 Ocak 2009 Giriş Çıkış Zeyil nedeniyle azalış Reasürör payı 31 Aralık 2009 1 Ocak 2008 Giriş Çıkış Zeyil nedeniyle azalış Reasürör payı 31 Aralık 2008 Adet 29.894 83.507 (31.524) 81.877 Matematik Karşılık TL 24.076.221 13.346.249 (3.679.436) (4.074.879) (248.665) 29.419.490 Adet 4.193 29.428 (3.727) 29.894 Matematik Karşılık TL 18.376.149 14.434.521 (6.176.587) (2.306.486) (251.376) 24.076.221 Yukarıdaki tabloya iptal edilen poliçe adetleri ile bunlara tekabül eden matematik karşılıklar da dahildir. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 85 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 17.3. Hayat dışı sigortalara branşlar itibarıyla verilen sigorta teminat tutarları aşağıdaki gibidir: 31 Aralık 2009 8.326.105.521 8.326.105.521 7.917.000 16.660.128.042 Kaza vefat teminatı Kaza maluliyet teminatı İşsizlik teminatı Toplam 31 Aralık 2008 6.292.422.087 6.292.422.087 12.584.844.174 17.4. Şirketin kurduğu emeklilik yatırım fonlarının 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla birim fiyatları: Fon Adı Deniz Emeklilik ve Hayat Deniz Emeklilik ve Hayat Deniz Emeklilik ve Hayat Deniz Emeklilik ve Hayat Deniz Emeklilik ve Hayat Deniz Emeklilik ve Hayat Yatırım Fonu (DHG) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. A.Ş. A.Ş. A.Ş. A.Ş. A.Ş. Likit Emeklilik Yatırım Fonu (DHL) Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu (DHK) Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu (DHD) Esnek Emeklilik Yatırım Fonu (DHE) Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu (DHH) Gruplara Yönelik Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik A.Ş. Gruplara Yönelik Esnek Fon (DHY) Birim Fiyat TL 0,010138 0,010273 0,009635 0,010633 0,012053 0,009670 0,010179 (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 17.5. Dolaşımdaki katılım belgelerinin adet ve tutarları: Dolaşımdaki katılım belgeleri 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla aşağıdaki gibidir: Dolaşımdaki Katılım Fonları (EYF) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Likit Emeklilik Yatırım Fonu (DHL) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu (DHK) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu (DHD) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Esnek Emeklilik Yatırım Fonu (DHE) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu (DHH) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gruplara Yönelik Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu (DHG) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gruplara Yönelik Esnek Fon (DHY) (*) Adet 44.078.135 Tutar 446.864 203.002 2.085 1.410.703 108.957 23.949.904 13.592 1.159 288.668 571.089.551 550.650.049 5.522.436 5.605.067 (*) Söz konusu tutar 31 Aralık 2009 tarihinde fiilen alım/satım işlemi gerçekleşmiş pay adetlerine istinaden oluşmuştur. Sermaye Piyasası Kurulu’nun uygulamaları gereği fon raporunda ‘T+1 katılımcı pay hareketi’ olarak görünen 1.854.960 adet paya karşılık gelen 18.856 TL, 31 Aralık 2009 tarihi itibari ile Şirket kayıtlarında ilgili fon tutarı içinde gösterilmiştir. (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 17.6. Dönem içinde giren, ayrılan, iptal edilen ve mevcut bireysel emeklilik ve grup emeklilik katılımcılarının adet ve portföy tutarları: 31 Aralık 2009 Giriş Çıkış Mevcut Ferdi Adet 181 (11) 170 Grup TL 31.348 (3.626) 27.722 Adet 1.830 (2) 1.828 TL 11.872.881 (20.732) 11.852.149 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 86 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Giriş: Belirtilen tarih aralığında yürürlüğe giren sözleşme adedi ve bu sözleşmelere ait belirtilen tarih bitimindeki (dönem sonu) birikim tutarları ile dönem içinde yürürlüğe girip yine dönem içinde sona eren sözleşme adedi ve bu sözleşmelerin sona erme tarihindeki birikim tutarları toplamıdır. Çıkış: Belirtilen dönem içinde sona eren sözleşme adedi ve bu sözleşmelerin sona erme tarihlerindeki birikim tutarıdır. Mevcut: Belirtilen dönem sonu itibariyla yürürlükte olan sözleşme adedi ve bu sözleşmelerin dönem sonu itibarıyla mevcut birikim tutarlarıdır. (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır.) 17.7. Kâr paylı hayat sigortalarında kâr payının hesaplanmasında kullanılan değerleme yöntemleri: Şirket, riski hayat poliçesi sahiplerine ait finansal varlıkları “Satılmaya Hazır” ve “Vadeye Kadar Elde Tutulacak” finansal varlıklar olarak sınıflandırmıştır. Bu varlıklar, 2 numaralı dipnotta belirtilen esaslar doğrultusunda değerlemeye tabi tutulmuştur. Bu esaslar doğrultusunda bulunan ve bilanço ile gelir tablosuna yazılan değerleme farkları kâr payı hesaplamasında dikkate alınmıştır. 17.8. Dönem içinde yeni giren bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları: 1 Ocak 2009 - 31 Aralık 2009 Bireysel Kurumsal Toplam Adet 44 126 170 Katkı Payı (Brüt) TL 4.673 64.400 69.073 Katkı Payı (Net) TL 4.360 64.400 68.760 Yukarıdaki tabloda, dönem içinde yürürlüğe giren sözleşme adedi ve dönem içinde yürürlüğe girip, yine dönem içinde sona eren sözleşme adedi toplamı ile bu sözleşmeler için dönem içinde tahsil edilmiş olan katkı payı toplamı ve bu katkı paylarının yatırıma yönlendirilen kısmı belirtilmiştir. Dönem içindeki aktarım adet ve tutarları dahil değildir (1 Ocak 2008-31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 17.9. Dönem içinde başka şirketten gelen bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları: 1 Ocak 2009 - 31 Aralık 2009 Bireysel Kurumsal Toplam Adet (*) 747 747 Katkı Payı (Brüt) TL 11.768.571 11.768.571 Katkı Payı (Net) TL 11.768.571 11.768.571 (*) Bireysel emeklilik sözleşme sayısını göstermektedir. (1 Ocak 2008-31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır.) 17.10. Dönem içinde şirketin hayat portföyünden bireysel emekliliğe geçen bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları: Hayat portföyünden bireysel emekliliğe aktarım işlemlerinin yasal süresi 7 Ekim 2006 tarihinde sona ermiş olup cari ve önceki dönemde herhangi bir aktarım işlemi bulunmamaktadır (1 Ocak 2008-31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 17.11. Dönem içinde şirketin portföyünden ayrılan başka şirkete geçen veya başka şirkete geçmeyen her ikisi birlikte bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları: Dönem içinde 1 yılını dolduran bireysel emeklilik katılımcıları bulunmadığı için şirketin portföyünden ayrılan başka şirkete geçen veya başka şirkete geçmeyen her ikisi birlikte bireysel emeklilik katılımcıları bulunmamaktadır (1 Ocak 2008-31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır.) Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 87 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 17.12. Dönem içinde yeni giren hayat sigortalılarının adet ile brüt ve ilk prim tutarları ferdi ve grup olarak dağılımları: 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 Ferdi Grup Toplam Adet 83.500 7 83.507 Prim Tutarı TL 8.263.040 35.700.961 43.964.001 1 Ocak 2008-31 Aralık 2008 Ferdi Grup Toplam Adet 29.410 18 29.428 Prim Tutarı TL 3.076.016 30.990.064 34.066.080 17.13. Dönem içinde portföyden ayrılan hayat sigortalılarının adet ve matematik karşılık tutarlarının ferdi ve grup olarak dağılımları: 1 Ocak-31 Aralık 2009 Ferdi Grup Toplam Adet 31.512 12 31.524 Matematik Karşılık TL 2.054.638 1.624.799 3.679.437 1 Ocak-31 Aralık 2008 Ferdi Grup (*) Toplam Adet 3.440 287 3.727 Matematik Karşılık TL 1.611.553 4.565.034 6.176.587 (*) 1 Ocak-31 Aralık 2008 tarihleri arasında sona ermiş grup poliçesi bulunmamakta olup gruplar içinden sertifika çıkışları olmuştur. 17.14. 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 döneminde hayat sigortalılarına kâr payı dağıtım oranı aşağıdaki şekilde hesaplanmıştır: Kâr Payı Dağıtım Oranı: FON TL-90 (*) FON TL-93 (*) FON TL-95 (*) FON USD-90 (*) FON USD-93 (*) FON Avro-90 (*) FON Avro-93 (*) 31 Aralık 2009 %13,61 %14,09 %11,03 %4,66 %4,82 %4,55 %0,25 31 Aralık 2008 %15,64 %16,20 %5,31 %5,49 %4,47 - (*) Sigortalıların birikimlerinin yatırıma yönlendirilmesi ile elde edilen gelirler üzerinden sigortalılara yapılan kâr paylarının dağıtımında sigortalılık süresi gözönüne alınmaktadır. Buna göre sigortalılık süresi 1-5 yıl arasındaki sigortalılara elde edilen gelirin % 90’ı, 5-10 yıl arasındaki sigortalılara % 93’ü, 10 yıl üzerindeki sigortalılara ise % 95’i kâr payı olarak verilmektedir. 17.15. Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan tutarları tanımlayan ve gösteren bilgiler 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 döneminde ferdi sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy artışını sağlayan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Artışı Yeni yazılan poliçeler İptallerden yürürlüğe konanlar Matematik Karşılıklar TL 2.203.686 70.331 2.274.017 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 88 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 1 Ocak 2008-31 Aralık 2008 döneminde ferdi sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy artışını sağlayan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Artışı Yeni yazılan poliçeler İptallerden yürürlüğe konanlar Matematik Karşılıklar TL 602.263 173.892 776.155 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 döneminde ferdi sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy azalışına yol açan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Azalışı İştiralar (-) Vade gelimi (-) Fesih ve iptaller (-) Riskin oluşması ile sona erenler (-) Portföy azalışı toplamı Matematik Karşılıklar TL 1.215.573 651.309 171.157 16.599 2.054.638 1 Ocak 2008-31 Aralık 2008 döneminde ferdi sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy azalışına yol açan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Azalışı İştiralar (-) Fesih ve iptaller (-) Riskin oluşması ile sona erenler (-) Portföy azalışı toplamı Matematik Karşılıklar TL 1.376.165 233.758 1.630 1.611.553 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 döneminde grup sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy artışını sağlayan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Artışı Yeni yazılan poliçeler Portföy artışı toplamı Matematik Karşılıklar TL 11.072.232 11.072.232 1 Ocak 2008-31 Aralık 2008 döneminde grup sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy artışını sağlayan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Artışı Yeni yazılan poliçeler İptallerden yürürlüğe konanlar Portföy artışı toplamı Matematik Karşılıklar TL 13.619.294 39.072 13.658.366 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 döneminde grup sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy azalışına yol açan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Azalışı İştiralar (-) Vade gelimi(-) Fesih ve iptaller (-) Riskin oluşması ile sona erenler(-) Portföy azalışı toplamı Matematik Karşılıklar TL 665.915 662.797 242.390 53.698 1.624.800 Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 89 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 1 Ocak 2008-31 Aralık 2008 döneminde grup sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve portföy azalışına yol açan unsurlar aşağıda sunulmuştur. Portföy Azalışı İştiralar (-) Fesih ve iptaller (-) Riskin oluşması ile sona erenler(-) Portföy azalışı toplamı Matematik Karşılıklar TL 4.336.748 184.721 43.565 4.565.034 17.16. Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan muhasebeleştirilen varlık, borç, gelir ve giderleri ile nakit akımlarını ayrıca, sigortacının bir sedan işletmesi olması durumunda; Reasürans Varlıkları Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Kazanılmamış Primler Karşılığı-Reasürör Payı Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı-Reasürör Payı Hayat Matematik Karşılığı-Reasürör Payı Toplam 31 Aralık 2009 334.392 2.146.040 1.132.310 248.665 3.861.407 31 Aralık 2008 278.967 2.305.527 537.094 251.377 3.372.965 Reasürans Borçları Reasürörlere Borçlar Toplam 31 Aralık 2009 13.388 13.388 31 Aralık 2008 2.633 2.633 Satın alınan reasürans nedeniyle kâr veya zararda muhasebeleştirilmiş kazanç ve kayıplar 10 numaralı dipnotta sunulmuştur. 17.17. Gerçekleşen hasarların gelişim süreci 4 numaralı dipnotta sunulmuştur. 17.18. Finansal tablolar üzerinde önemli etkiye sahip olan her değişikliğin etkisini ayrı olarak göstererek sigorta varlık ve borçlarının ölçümünde kullanılan varsayımlardaki değişikliklerin etkileri 4 numaralı dipnotta sunulmuştur. 17.19. Sigorta borçları, reasürans varlıkları ve olması durumunda ilgili ertelenmiş edinme maliyetlerindeki değişikliklerin mutabakatı: Dönem başı Dönem içindeki değişiklik Dönem sonu 31Aralık Sigorta Borçları 15.197 8.003 23.200 2009 Reasürans Varlıkları 3.372.965 488.442 3.861.407 31 Aralık 2008 Sigorta Reasürans Borçları Varlıkları 772.013 815.332 (756.816) 2.557.633 15.197 3.372.965 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 90 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 18. Yatırım Anlaşması Yükümlülükleri Birikimli hayat sigortalarında hayat matematik karşılıkları Dönem başı yatırım anlaşması yükümlülükleri (hayat matematik karşılıkları) Giriş Yeni iş Meriyet Çıkış İştira/Vefat Vade gelimi Fesih Zeyil nedeniyle artış/azalış Satılmaya hazır finansal varlıklar olarak sınıflanan riski hayat poliçesi sahiplerine ait finansal yatırımlardan elde edilen gerçekleşmemiş kazanç ve kayıpların poliçe sahiplerine ait olan kısmı (%95) Dönem sonu yatırım anlaşması yükümlülükleri 31 Aralık 2009 5.061.906 71.662 12.346 59.316 (959.309) (680.419) (234.089) (44.801) 504.653 31 Aralık 2008 9.071.244 182.855 182.855 (3.897.859) (3.733.487) (164.372) 621.150 (383.865) 4.295.047 (915.484) 5.061.906 31 Aralık 2009 23.200 11.966.225 2.047 335.584 526.738 12.853.794 31 Aralık 2008 15.197 907 133.975 769.304 919.383 19. Ticari ve Diğer Borçlar, Ertelenmiş Gelirler Sigortacılık faaliyetlerinden borçlar Emeklilik faaliyetlerlerinden borçlar İlişkili taraflara borçlar Diğer çeşitli borçlar Gelecek aylara ait gelirler Toplam Şirket’in ilişkili taraflarla olan işlemlerinin ve dönem sonu itibarıyla olan bakiyelerinin detaylı açıklaması “İlişkili taraf açıklamaları” dipnotunda verilmiştir. Gelecek aylara ait gelirler ve gider tahakkukları; 525.235 TL (31 Aralık 2008: 768.355 TL) tutarında ertelenmiş komisyon gelirlerinden, 1.503 TL’si (31 Aralık 2008: 949 TL) ikraz faiz gelirlerinde oluşmaktadır. 20. Borçlar Kısa ve uzun vadeli finansal borçlar 31 Aralık 2009 11.205 Şirket’in kısa ve uzun vadeli finansal borçları finansal kiralama işlemlerinden borçlardan oluşmaktadır. 31 Aralık 2008 138.875 21. Ertelenmiş Gelir Vergisi Ertelenmiş Vergi Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TMS’ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TMS’ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir. Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20’dir. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 91 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Ertelenen Vergiye Baz Teşkil Eden Zamanlama Farklılıkları: Ertelenmiş vergi varlıkları/(yükümlülükleri): Maddi varlıkların amortisman/maddi olmayan varlıkların itfa farkları Kıdem tazminatı karşılıkları Kullanılmamış izin karşılığı Teknik karşılıklar Şüpheli Alacak Karşılığı Dava karşılığı İkramiye karşılığı Diğer karşılıklar Finansal varlıklar değerleme farkları 31 Aralık 2009 (383.135) 17.524 108.890 99.661 1.000 300.000 421.005 (228.085) 336.860 31 Aralık 2008 (218.815) 19.981 50.645 721.875 66.335 110.074 36.190 786.285 Ertelenmiş vergi varlıkları/(yükümlülükleri): Maddi varlıkların amortisman/maddi olmayan varlıkların itfa farkları Kıdem tazminatı karşılıkları Kullanılmamış izin karşılığı Teknik karşılıklar Şüpheli alacak karşılığı Dava karşılığı İkramiye karşılığı Diğer karşılıklar Finansal varlıklar değerleme farkları 31 Aralık 2009 (76.627) 3.505 21.778 19.932 200 60.000 84.201 (45.617) 67.372 31 Aralık 2008 (43.763) 3.996 10.129 144.375 13.267 22.015 7.238 157.257 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla ertelenmiş vergi aktifleri/(pasiflerinin) hareketi aşağıda verilmiştir: Ertelenmiş vergi varlığı/(yükümlülüğü) hareketleri: 1 Ocak itibarıyla açılış bakiyesi Gelir tablosunda muhasebeleştirilen Özkaynak altında muhasebeleştirilen 31 Aralık itibarıyla kapanış bakiyesi 1 Ocak31 Aralık 2009 157.257 308.433 (398.318) 67.372 1 Ocak31 Aralık 2008 111.088 69.231 (23.062) 157.257 22. Emeklilik Sosyal Yardım Yükümlülükleri Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değişik 60’ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. Emeklilik öncesi hizmet şartlarıyla ilgili bazı geçiş karşılıkları, ilgili kanunun 23 Mayıs 2002 tarihinde değiştirilmesi ile Kanun’dan çıkarılmıştır. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket’in, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. UMS 19 (“Çalışanlara Sağlanan Faydalar”), şirketin yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir: Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla, ekli finansal tablolarda karşılıklar, geleceğe ilişkin, çalışanların emekliliğinden kaynaklanacak muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. İlgili bilanço tarihlerindeki karşılıklar, yıllık % 4,8 enflasyon (31 Aralık 2008: % 5,4) ve %11 iskonto oranı (31 Aralık 2008: % 12) varsayımlarına göre yaklaşık %5,92 (31 Aralık 2008: %6,26) olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır. İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Şirket’e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, Şirket’in kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Ocak 2010 tarihinden itibaren geçerli olan 2.427,04 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır (31 Aralık 2008: 2.173,18 TL). Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 92 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Dönem başı itibarıyla karşılık Hizmet maliyeti Faiz maliyeti Ödenen kıdem tazminatları Dönem sonu itibarıyla karşılık 1 Ocak31 Aralık 2009 19.981 1.066 1.182 (4.705) 17.524 1 Ocak31 Aralık 2008 5.564 49.047 349 (34.979) 19.981 31 Aralık 2009 526.738 525.235 1.503 830.896 1.000 108.891 300.000 421.005 1.357.634 31 Aralık 2008 769.304 768.355 949 227.054 66.336 50.645 110.073 996.358 1 Ocak31 Aralık 2009 11.206.239 39.423.471 50.629.710 1 Ocak31 Aralık 2008 5.516.351 31.935.607 37.451.958 23. Diğer Yükümlülükler ve Masraf Karşılıkları Gelecek aylara ait gelirler -Ertelenmiş komisyon geliri -İkraz faiz geliri Maliyet giderleri karşılığı -Dava karşılığı -Kullanılmamış izin karşılığı -İkramiye Karşılığı -Diğer gider karşılıkları 24. Net Sigorta Prim Geliri Hayat dışı Hayat Toplam 25. Aidat (Ücret) Gelirleri TMS 18 uyarınca 1 Ocak 2009-31 Aralık 2009 döneminde hizmet sunumlarından elde edilen hasılat tutarı bireysel emeklilik, hayat ve hayat dışı alanlarında aşağıda sunulmuştur. Hayat/Hayat Dışı Brüt Prim Geliri Hayat dışı Hayat Toplam 1 Ocak31 Aralık 2009 14.233.206 41.631.641 55.864.847 1 Ocak31 Aralık 2008 9.392.348 33.992.361 43.384.709 1 Ocak31 Aralık 2009 21.766 10.440 526 32.732 1 Ocak31 Aralık 2008 - Bireysel Emeklilik Brüt Prim Geliri Fon İşletim Gelirleri Giriş Aidatı Gelirleri Yönetim Gider Kesintisi Toplam Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 93 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 26. Yatırım Gelirleri Alım satım amaçlı menkul kıymetler Satılmaya hazır menkul kıymetler Vadeye kadar elde tutulacak kıymetler Vadeli mevduat Toplam 1 Ocak31 Aralık 2009 2.922.130 29.553 2.547.477 5.499.160 1 Ocak31 Aralık 2008 5.494 1.758.196 64.183 1.431.156 3.259.029 1 Ocak31 Aralık 2009 1 Ocak31 Aralık 2008 1.042.332 1.501.354 2.944.513 137.311 25.660 2.569.346 16.779 3.098.603 27. Finansal Varlıkların Net Tahakkuk Gelirleri Finansal varlıkların net tahakkuk gelirleri aşağıda sunulmuştur: Satılmaya hazır menkul kıymetler -Kâr zarar altında muhasebeleştirilen -Özkaynak altında muhasebeleştirilen Vadeye kadar elde tutulacak kıymetler -Kâr zarar altında muhasebeleştirilen Toplam 28. Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kâr veya Zarara Yansıtılan Aktifler Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan olarak sınıflandırılmış finansal varlıkların bilanço tarihi itibarıyla gelir tablosuna yansıtılan net kazanç tutarı bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: 5.494 TL). 29. Sigorta Hak ve Talepleri 1 Ocak - 31 Aralık 2009 dönemine ait branş bazında rücu geliri bulunmamaktadır (1 Ocak - 31 Aralık 2008: 7.934 TL). 30. Yatırım Anlaşması Hakları Bulunmamaktadır. 31. Zaruri Diğer Giderler Giderlerin işletme içindeki niteliklerine veya işlevlerine dayanan gruplama 32 numaralı dipnotta sunulmuştur. 32. Faaliyet Giderlerinin Dökümü Üretim Komisyon Giderleri (-) Personele İlişkin Giderler (-) Yönetim Giderleri (-) Pazarlama ve Satış Giderleri (-) Dışarıdan Sağlanan Fayda ve Hizmetler (-) Diğer Giderler (-) Toplam 1 Ocak 31 Aralık 2009 7.858.800 4.125.039 1.039.706 1.615.792 405.035 305.357 15.349.729 1 Ocak 31 Aralık 2008 3.419.137 3.172.585 863.147 361.649 379.065 277.689 8.473.272 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 94 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 33. Çalışanlara Sağlanan Fayda Giderleri Kıdem tazminat karşılığı gelir (gideri) Personel ücret ve giderleri Yöneticilere ödenen ücret ve benzeri menfaatler tutarı Toplam 1 Ocak 31 Aralık 2009 2.248 3.366.602 758.437 4.127.287 1 Ocak 31 Aralık 2008 49.396 1.986.032 1.186.553 3.221.981 Cari dönemde TFRS 2 kapsamında nitelendirilen hisse bazlı ödeme bulunmamaktadır. 34. Finansal Maliyetler Şirket’in finansal kiralama borcu haricinde finansal borcu bulunmamaktadır. Dönem içinde doğrudan gider yazılan finansal kiralama giderlerinin tutarı 7.090 TL’dir (31 Aralık 2008: 11.784 TL). 35. Gelir Vergileri Cari vergi yükümlülüğü: Cari kurumlar vergisi karşılığı Eksi: Peşin ödenen vergiler ve kesintiler 31 Aralık 2009 31 Aralık 2008 4.391.402 (3.613.829) 777.573 2.410.458 (1.844.677) 565.781 1 Ocak 31 Aralık 2009 4.391.402 (308.433) 4.082.969 1 Ocak 31 Aralık 2008 2.410.458 (69.231) 2.341.227 1 Ocak31 Aralık 2009 398.318 398.318 1 Ocak31 Aralık 2008 23.062 23.062 Gelir tablosundaki vergi gideri Vergi gideri/(geliri) aşağıdakilerden oluşmaktadır: Cari vergi gideri Ertelenmiş vergi gideri/(geliri) Toplam vergi gideri Doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilen vergi Ertelenmiş vergi (varlığı)/yükümlülüğü Satılmaya hazır finansal varlıkların yeniden değerlemesi Doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilen toplam ertelenmiş vergi Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Kurumlar Vergisi Şirket, Türkiye’de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Şirket’in cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır. Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı, ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve yurtiçinde yerleşik şirketlerden alınan temettüler, vergiye tabi olmayan gelirler ve kullanılan yatırım indirimleri düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır. 2009 yılında uygulanan efektif vergi oranı %20’dir (31 Aralık 2008:%20). Türkiye’de geçici vergi üçer aylık dönemler itibarıyla hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. 2009 yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibarıyla vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplanmıştır. Zararlar, gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kârdan düşülmek üzere, azami 5 yıl taşınabilir. Oluşan zararlar geriye dönük olarak, önceki yıllarda oluşan kârlardan düşülemez. Türkiye’de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler vergi beyannamelerini, ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yıl 1- 25 Nisan tarihleri arasında hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından söz konusu beyannameler ve bunlara baz teşkil eden muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilmektedir. Gelir Vergisi Stopajı: Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kâr payı elde eden ve bu kâr paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye’deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kâr payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 tarihinden itibaren tüm şirketlerde %10 olarak ilan edilmiştir. Bu oran, 23 Temmuz 2006 tarihi itibarıyla %15 olarak değiştirilmiştir. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kâr payları gelir vergisi stopajına tabi değildir. Enflasyona Göre Düzeltilmiş Vergi Hesaplamaları: Şirket; 31 Aralık 2004 tarihindeki yasal finansal tablolarını 30 Aralık 2003 tarih ve 25332 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 5024 sayılı Kanun uyarınca, enflasyon oranının belirlenen sınırlara ulaşması durumunda uygulanması hükümleri çerçevesinde düzenlenmiştir. Vergi mevzuatındaki enflasyon muhasebesi ilkeleri TMS 29 “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardındaki hükümlere göre düzenlemiştir. 31 Aralık 2004 yılı itibarıyla enflasyon belirli kriterleri aştığı için 5024 sayılı kanuna göre Şirket enflasyon düzeltmesi yapmış olup bu bakiyeler 1 Ocak 2005 tarihi itibarıyla yasal kayıtlar için açılış bakiyesi olarak alınmıştır. İzleyen yıllarda Kanun’un belirlediği kriterler gerçekleşmediği için Şirket’in yasal finansal tablolarına enflasyon muhasebesi uygulanmamıştır. 95 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 96 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Dönem cari vergi giderinin dönem kârı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir: Cari vergi karşılığının mutabakatı: Vergi öncesi kâr Hesaplanan vergi: %20 Sigorta teknik karşılıklar etkisi Cari yılda indirilen geçmiş yıl mali zararları etkisi Kıdem ve izin karşılığı etkisi İkramiye karşılığının etkisi Menkul kıymetler TMS-VUK değerleme farkları Diğer karşılıkların etkisi İndirilemeyen diğer giderlerin (ilavelerin) ve indirimlerin vergi etkisi Dönem Kârı Cari Vergi ve Yasal Yükümlülük Karşılığı 1 Ocak31 Aralık 2009 1 Ocak31 Aralık 2008 20.708.804 (4.141.761) (25.283) (60.000) (45.700) (104.333) 14.325 (4.391.402) 11.716.471 (2.343.294) (144.375) 63.241 (14.125) 7.238 (22.015) 112.103 (2.410.458) 1 Ocak 31 Aralık 2009 90.955 (106.044) (15.089) 1 Ocak 31 Aralık 2008 222.133 (245.599) (23.466) 36. Net Kur Değişim Gelirleri Kâr/Zarar kalemlerinde muhasebeleşen Kambiyo kârları Kambiyo zararları 37. Hisse Başına Kazanç TMS 33 “Hisse Başına Kazanç” standardına göre, hisse senetleri borsada işlem görmeyen işletmeler hisse başına kazanç açıklamak zorunda değildirler. Şirket’in hisseleri borsada işlem görmediğinden dolayı, ekli finansal tablolarda hisse başına kazanç/zarar hesaplanmamıştır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 97 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 38. Hisse Başı Kâr Payı Bilanço tarihi itibarıyla, 2009 yılına ilişkin kâr dağıtım önerisi Genel Kurul’da onaylanmak üzere henüz Yönetim Kurulu tarafından hazırlanmamış olduğundan 2009 yılı kâr payı dağıtımı bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 39. Faaliyetlerden Yaratılan Nakit Nakit akım tablosu finansal tablolarla birlikte sunulmuştur. 40. Hisse Senedine Dönüştürülebilir Tahvil Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 41. Paraya Çevrilebilir İmtiyazlı Hisse Senetleri Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 42. Riskler 2 numaralı dipnotta sunulmuştur. 43. Taahhütler Finansal Kiralama Borçları: Finansal kiralama borçları Bir yıl içinde İki ile beş yıl arasındakiler 31 Aralık 2009 31 Aralık 2008 11.205 11.205 127.870 11.005 138.875 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 98 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 44. İşletme Birleşmeleri Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 45. İlişkili Taraflarla İşlemler a. Ana şirketin adı ve grubun son sahibi Şirket’in ana ortağı %99,86 pay ile Denizbank A.Ş.’dir. b. Kuruluşun faaliyetlerine uygun, kalemlerin alt sınıflamaları Şirket faaliyet konusu itibarıyla bireysel emeklilik, ferdi veya grup hayat ya da ölüm sigortaları ile bunlara bağlı kaza sigortaları, her türlü can sigortaları ve bütün bu sigortalarla ilgili reasürans işlemleri yapmaktadır. c. Ortaklar, iştirakler ve bağlı ortaklıklardan alacaklar nedeniyle ayrılan şüpheli alacak tutarları ve bunların borçları. Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). d.Şirket ile dolaylı sermaye ve yönetim ilişkisine sahip iştirakler ve bağlı ortaklıkların dökümü, iştirakler ve bağlı ortaklıklar hesabında yer alan ortaklıkların isimleri ve iştirak ve oran ve tutarları, söz konusu ortaklıkların düzenlenen en son finansal tablolarında yer alan dönem kârı veya zararı, net dönem kârı veya zararı ile bu finansal tabloların ait olduğu dönem, bağımsız denetime tabi tutulup tutulmadığı ve bağımsız denetim raporunun olumlu, olumsuz ve şartlı olmak üzere hangi türde düzenlendiği: Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). e.İştirakler ve bağlı ortaklıklarda içsel kaynaklardan yapılan sermaye arttırımı nedeniyle elde edilen bedelsiz hisse senedi tutarları. Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). f. Ortaklar, iştirakler ve bağlı ortaklıklar lehine verilen garanti, taahhüt, kefalet, avans, ciro gibi yükümlülüklerin tutarı. Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 99 (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler g. İlişkili Taraf Açıklamaları İlişkili taraflardan hizmet alımları Denizbank A.Ş. Intertech Bilgi İşlem ve Pazarlama A.Ş. Deniz Portföy Yönetimi A.Ş. 1 Ocak 31 Aralık 2009 (10.310.582) (212.400) (4.353) 1 Ocak 31 Aralık 2008 (8.141.226) (212.400) - 1 Ocak 31 Aralık 2009 1.067.666 (7.091) (127.792) 21.766 1 Ocak 31 Aralık 2008 1.735.974 (11.784) (92.190) - Faiz ve benzeri gelirler/giderler Denizbank A.Ş. Deniz Finansal Kiralama A.Ş. Denizbank A.Ş. Kira Gideri Deniz Emeklilik Fonları fon işletim gelirleri İlişkili taraflarla olan alacak ve borçlar 12 no’lu dipnotta sunulmuştur. 46. Bilanço Tarihinden Sonra Ortaya Çıkan Olaylar Avrupa Komisyonu, Belçika, Fransa ve Lüksemburg hükümetleri ile DFH Grup ana hissedarı Dexia Grubu arasında yürütülen yeniden yapılandırma çalışmaları konusunda 5 Şubat 2010 tarihinde mutabakat sağlanmıştır. Dexia Grubu’nca 6 Şubat 2010 tarihinde yayınlanan basın bülteninde Dexia Grubu Türkiye’deki sigorta operasyonlarını 31 Ekim 2012 tarihine kadar elden çıkartma kararı almıştır. Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş. 100 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler 31 Aralık 2009 Tarihinde Sona Eren Yıla ait Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Aksi belirtilmedikçe tüm tutarlar Türk Lirası [TL] olarak gösterilmiştir) 47. Diğer 47.1. Finansal tablolardaki “diğer” ibaresini taşıyan hesap kalemlerinden dahil olduğu grubun toplam tutarının %20’sini veya bilanço aktif toplamının % 5’ini aşan kalemlerin ad ve tutarları. Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 47.2. “Diğer Alacaklar” ile “Diğer Kısa veya Uzun Vadeli Borçlar” hesap kalemi içinde bulunan ve bilanço aktif toplamının yüzde birini aşan, personelden alacaklar ile personele borçlar tutarlarının ayrı ayrı toplamları. Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 47.3. Nazım hesaplarda takip edilen rücu alacaklarına ilişkin tutar Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). 47.4. Önceki döneme ilişkin gelir ve giderler ile önceki döneme ait gider ve zararların tutarları ve kaynakları. Bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır). Mali Bünyeye İlişkin Bilgiler Şirketimiz 2009 yılında da aktif ve kârlılık açısından hızlı büyümesini sürdürmüştür. Vergi öncesi kâr 2008 yılına göre %77 oranında artarak 20.708.804 TL’ye ulaşmıştır. Teknik Kârlılık %80 oranında artarak 17.024.107 TL olarak gerçekleşmiştir. Şirketimizin vergi sonrası 16.317.402 TL olan net kârındaki artış ise %75’tir. Teknik Kârın prime oranı bir önceki yıl %22 olarak gerçekleşmişken, 2009 yılında bu oran %30’a çıkmıştır. Şirketimizin özsermaye toplamı 2009 yılı sonunda bir önceki dönem sonuna göre %71 oranında artarak, 42.448.092 TL’ye ulaşmıştır. Aktiflerdeki artış %69 oranında olmuş ve toplam aktiflerimiz 2009 sonunda 105.049.312 TL’ye ulaşmıştır. Özsermayenin aktif içindeki payı 2009 yılında %40 olarak gerçekleşmiştir. Hayat matematik karşılıklarının pasifler içindeki payı 2008 yılında %39 iken, bu oran 2009 yılında %28 olarak gerçekleşmiştir. 101 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Mali Durum, Kârlılık ve Tazminat 102 Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirme Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Branş bazında uğranılan hasarlar bir önceki yıl ile karşılaştırıldığında hayat branşında %1 azalış ile 11,1 milyon TL, ferdi kaza branşında %164 oranında artışla 3,7 milyon TL olmuştur. Sağlık branşında ise %100 oranında azalma meydana gelmiş ve sıfırlanmıştır. Sağlık branşındaki azalma, Şirket’in bireysel emeklilik pazarında faaliyet gösterecek olmasından ve 2008 yılında bu alanda üretimde bulunmamasından kaynaklanmıştır. Hayat branşında, 2009 yılında 10,3 milyon TL miktarında hasar ödemesi yapılmıştır. Ödenen hasarın 7,9 milyon TL’si olan 1.322 adedi vefat tazminatı ödemesinden, 11,9 bin TL’si ise 4 adet maluliyet tazminatı ödemesinden, 2,4 milyon TL’si de 2.033 adet iştira ödemesinden oluşmuştur. Ferdi Kaza branşında ise 92 adet dosya karşılığında 2,4 milyon TL tazminat ödemesi yapılmıştır. Hasar Ödeme Hızı Hayat (TL) 2008 Pay (%) 2009 Pay (%) Ödenen Hasar 9.988.398 88,55 10.364.862 83,52 4 Muallak Hasar 1.291.204 11,45 2.044.547 16,48 58 Raporlanan 725.110 56,16 1.295.177 63,35 Raporlanmayan 566.094 43,84 749.370 36,65 Devir Muallak Hasar Uğranılan Hasar Ferdi Kaza (TL) Değişim (%) 224.457 1.291.204 475 11.055.145 11.118.205 1 2008 Pay (%) 2009 Pay (%) Değişim (%) Ödenen Hasar 725.532 47,55 2.454.580 54,47 238 Muallak Hasar 800.249 52,45 2.051.659 45,53 156 Raporlanan 519.797 64,95 1.680.172 81,89 Raporlanmayan 280.452 35,05 371.487 18,11 Devir Muallak Hasar 120.578 800.249 564 1.405.203 3.705.990 164 Uğranılan Hasar Sağlık (TL) 2008 Pay (%) 2009 Pay (%) Değişim (%) Ödenen Hasar 77.478 99,41 0 0,00 -100 Muallak Hasar 461 0,59 461 100,00 0 Raporlanan 461 100 461 0,00 0 0 0 0,00 Raporlanmayan Devir Muallak Hasar 69.134 461 -99 Uğranılan Hasar 8.805 0 -100 Toplam (TL) 2008 Pay (%) 2009 Ödenen Hasar 10.791.408 83,76 12.819.442 75,78 19 Muallak Hasar 2.091.914 16,24 4.096.667 24,22 96 Raporlanan Pay (%) Değişim (%) 1.245.368 59,53 2.975.810 72,64 Raporlanmayan 846.546 40,47 1.120.857 27,36 Devir Muallak Hasar 414.169 2.091.914 405 12.469.153 14.824.195 19 Uğranılan Hasar Risk Türleri İtibariyle Uygulanan Risk Yönetimi Politikaları Şirket’in sigortacılık faaliyetleri ile doğru orantılı olarak, aşağıdaki başlıklarda özetlenen çeşitli riskleri bulunmaktadır. Kur Riski Gerek düzenlenen poliçelerin bir kısmının dövize endeksli olmaları gerekse de reasürans anlaşmalarının döviz bazında yapılıyor olması nedenleri ile Şirket’in kur riski bulunmaktadır. Reasürans anlaşmalarında ödemelerin hesaplama tarihini takip eden iki ay sonra yapılması nedeniyle, bu süre içinde Şirket kur riskine muhatap olmaktadır. Bu riski minimize etmek için, hesap tarihi itibariyle ödemelerin karşılığı olan döviz alınmakta, bu sayede kur riski oluşması engellenmektedir. Bunun yanında, Deniz Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin dövize endeksli poliçelere olan yükümlülükleri 31.12.2009 itibariyle net 364.619 TL’dir. Buna karşılık olarak Şirket, portföyünde 528.283 TL tutarında dövizli karşılık bulundurmaktadır. Operasyonel Riskler 2009 yılı başından itibaren DenizBank ve Dexia gruplarının operasyonel risk örneklerinden yola çıkılarak bir risk yönetmeliği ve kontrolleri dokümanı hazırlanmaya başlanmıştır. Tüm operasyonel riskler bu doküman çerçevesinde incelenecek, riskin minimum düzeyde kalması sağlanacaktır. Söz konusu doküman 2010 yılı içerisinde tamamlanacaktır. Varlık Yükümlülük Dengesindeki Süre Riski ve Piyasa Riski Hayat sigortalarında poliçelerin uzun süreli düzenlenmesi, şirket yükümlülüklerinin de uzun süreli olmasını gerektirmektedir. Yükümlülüklerin poliçe sonuna kadar sürmemesi, özellikle değişen piyasa koşullarında erken çıkışların artması, şirketlerin varlık-yükümlülük dengelerinde büyük riskler oluşturmaktadır. Portföyde yer alan uzun süreli yükümlülüklerin yerine getirilebilmesi için varlıkların da aynı sürelerde seçilmesi ve bu seçimler sırasında sürenin kısalmasını sağlayabilecek faktörlerin göz önünde bulundurulması gerekmektedir. Şirket, portföy yönetimi konusunda, yatırımlarını mümkün olduğunca bu bakış açısıyla yapmakta ve risklerin asgari düzeye indirilmesi amacıyla çalışmalarına devam etmektedir. 103 Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Rapor Dönemi Dahil 104 Beş Yıllık Özet Finansal Bilgiler Bölüm III Finansal Bilgiler ve Risk Yönetimine İlişkin Değerlendirmeler Finansal Bilgiler (Bin TL) 2009 2008 2007 Teknik Karşılıklar 47.919 35.251 Ödenmiş Sermaye 14.500 14.500 Özsermaye 2006 2005 21.513 7.800 5.809 4.500 3.185 3.185 42.448 24.767 5.333 2.712 3.687 Aktif Toplamı 105.049 62.077 28.103 10.919 9.727 Prim Üretimi 55.865 43.385 23.084 3.240 2.552 Teknik Bölüm Dengesi 17.024 9.443 1.284 496 444 Yatırım Gelirleri (Net) 4.075 2.455 548 229 1.023 Vergi Öncesi Kâr 20.709 11.716 1.297 (974) (361) Net Kâr 16.317 9.306 1.297 (974) (361) Birikimli Hayat Sigortasına Ait Fon Kâr Payı Oranları (%) 2009 2008 2007 2006 2005 TL 90 13,6 15,6 16,6 14,4 20,4 TL 93 14,1 16,2 17,2 14,9 21,1 TL 95 11,0 - - - - ABD Doları 90 4,7 5,3 5,1 6,1 11,2 ABD Doları 93 4,8 5,4 5,3 6,3 11,6 Avro 90 4,5 4,4 3,9 4,0 3,5 Avro 93 0,25 - - - -